Tax Evasion. Bank Handlowy w Warszawie S.A. Skonsolidowane wyniki finansowe za I kwartał 2022 r. Bank Handlowy w Warszawie S.A.

Tax Evasion

www.citihandlowy.pl

Bank Handlowy w Warszawie S.A.

Skonsolidowane wyniki finansowe za I kwartał 2022 r.

Bank Handlowy w Warszawie S.A.

9 maja 2022 r.

I kwartał 2022 roku | Podsumowanie

Zysk netto: 282 mln zł (+80% kw./kw.) – trzeci kwartał z rzędu wzrost zysku netto, dzięki wysokiej aktywności klientów (wzrost kredytów o 8% kw./kw.) oraz zmienności na rynkach finansowych

Przychody: 836 mln zł (+56% kw./kw.) dzięki mocnej dynamice wyniku odsetkowego (+75% kw./kw.) oraz działalności skarbcowej (+82% kw./kw.) zarówno w obszarze FX jak i własnej

Koszty operacyjne: 414 mln zł, wzrost o 46% kw./kw. z powodu wyższych kosztów regulacyjnych - zaksięgowanie składki na fundusz przymusowej restrukturyzacji banków BFG na rekordowym poziomie 105 mln zł

Koszt ryzyka: 19 p.b. odzwierciedlający dobrą sytuację klientów Banku Wyniki

finansowe

Przychody: wzrost o 62% kw./kw. dzięki kontynuacji wzrostu wyniku odsetkowego zarówno w działalności skarbcowej i klientowskiej

Kredyty: dynamiczny wzrost o 14% kw./kw. we wszystkich segmentach klientów, zgodnie z przyjętą strategią Banku Wspieranie klientów w czasie wysokiej zmienności walut i stóp procentowych, utrzymany poziom rekordowych wolumenów FX

Kolejny kwartał z transakcją ESG: 200 mln zł dla krajowego lidera branży recyclingu i obrotu surowcami wtórnymi Bankowość

Instytucjonalna

Przychody: wzrost o 42% kw./kw. wsparte wyższym wynikiem odsetkowym i przychodami FX

Depozyty: wzrost salda o 3% kw./kw. dzięki wyższemu wolumenowi depozytów terminowych. Wysoka popularność konta internetowego CitiKonto oraz platformy do wymiany walut Citi Kantor

Rekordowe obroty FX: wolumeny FX w marcu były ponad 2 razy większe niż średnia miesięczna

Bankowość Prywatna Citi Handlowy ponownie na podium w prestiżowym badaniu Euromoney, docenione m. in.

jakość obsługi, globalna bankowość i sukcesja majątku Bankowość

Detaliczna

Działalność biznesowa

Bankowość Instytucjonalna | Kolejny dobry transakcyjny kwartał

ESG Digital

Elemental

Holding P4

Lider branży recyklingu i obrotu surowcami

200 mln zł

Finansowanie konsorcjalne w akwizycji operatora sieci kablowej

UPC Polska

Ekspansja zagraniczna

Netguru

Akwizycja udziałów w

innowacyjnej

amerykańskiej spółce

technologicznej Pilot44

5

Bankowość Instytucjonalna | Wolumeny biznesowe

Wolumeny kredytowe (dane w mln zł)

15 268

13 532 13 770 14 348 16 302

03.2021 06.2021 09.2021 12.2021 03.2022

27 602 27 153 28 643

25 965 26 845

03.2021 06.2021 09.2021 12.2021 03.2022

Wolumeny depozytowe (dane w mln zł)

Klienci Korporacyjni Klienci Globalni Bankowość Przedsiębiorstw

Pozostałe

39% 36%

26% 28%

27% 28%

8% 8%

Klienci Korporacyjni Klienci Globalni Bankowość Przedsiębiorstw Pozostałe

20% 18%

46% 46%

47%

19% 21%

9% 10%

5%

19%

36%

26%

28%

9%

39%

27%

25%

10%

+7%

dynamika kw./kw.

18%

49%

20%

5%

21%

46%

19%

9%

20%

dynamika kw./kw.

Sektor Publiczny 10% 8%

5%

5%

+3%

(3%)

+11%

+15%

+1%

+24%

+14%

(4%)

0%

1 kw. 2022 wolumeny transakcyjne

Nowe kredyty instytucjonalne (mln zł)*

Wolumeny FX

Bankowość Transakcyjna 1.

2.

3.

359

974 728 1 004 1 382

1 kw. 2021 2 kw. 2021 3 kw. 2021 4 kw. 2021 1 kw. 2022

~4x +38%

* Udzielenia nowego finansowania bądź podwyższenie obecnego finansowania

Kontynuacja mocnych trendów

+42%

r./r.

Wymiana walutowa (FX)

+82% ^r./r.

Wartość transakcji kartami korporacyjnymi

+9% ^r./r.

Ilość transakcji przetworzonych w Citi

Direct dynamika r./r.

+17%

+12%

(11%)

dynamika r./r.

+1%

+10%

(5%)

(13%) 32%

28%

27%

12%

6%

sektor +5%

sektor +8%

sektor +1%

sektor +7%

+12% ^r./r.

Wolumen przelewów Eliksir Pozytywna dynamika

kredytowa we wszystkich segmentach klientów

Bankowość Detaliczna | Wolumeny biznesowe

Wolumeny kredytowe (dane w mln zł)

4 782 4 732 4 684 4 589 4 384 2 246 2 333 2 382 2 391 2 369

7 028 7 065 7 066 6 980 6 753

03.2021 06.2021 09.2021 12.2021 03.2022

14 625 14 524 14 954 15 508 15 535 1 561 1 359 1 283 1 309 1 824 16 185 15 883 16 236 16 817 17 359

03.2021 06.2021 09.2021 12.2021 03.2022

Wolumeny depozytowe (dane w mln zł)

Należności niezabezpieczone Kredyty hipoteczne (4%)

+3%

+7%

1 kw. 2022 wolumeny transakcyjne

dynamika kw./kw.

(1%)

(4%)

Depozyty terminowe

dynamika kw./kw.

+39%

Środki na rachunkach

bieżących 0%

Rekordowy kwartał w obszarze FX pod względem wolumenów i liczby klientów używających CitiKantor

Wolumeny FX 1.

+123% ^r./r.

Wolumen wymiany FX dynamika r./r.

+5%

(8%)

dynamika r./r.

+17%

+6%

sektor 0%

sektor +5%

sektor (1%) sektor +2%

57%

Wolumenu odbywa się w CitiKantor

Wealth Management 2.

-11%

r./r.

Średni poziom aktywów produktów

inwestycyjnych

Wzrost ryzyka geopolitycznego

+9%

r./r.

Liczba klientów Citi Private Client

+139% ^r./r.

Liczba transakcji FX w CitiKantor

Rekordowa liczba klientów w marcu

Działalność społeczna

Ukraina: wsparcie klientów i pomoc uchodźcom

8 Zwiększenie możliwości wypłaty gotówki

dla klientów korporacyjnych, aby mogli wspierać swoich pracowników, głównie uchodźców i ich rodziny

Uproszczenie procesu i błyskawiczne uruchomienie kont dla 8 organizacji pozarządowych, w tym humanitarnych organizacji międzynarodowych

Zniesienie opłat za przelewy indywidualne i korporacyjne do Ukrainy

Uruchomienie specjalnej strony internetowej w języku ukraińskim, z niezbędnymi informacjami dla Ukraińców Wdrożenie przyspieszonej ścieżki

otwierania kont przez uchodźców z Ukrainy

Organizacja zbiórek pieniędzy na ewakuację i pomoc ukraińskim dzieciom cierpiącym na raka

Pomoc w znalezieniu bezpiecznego schronienia w Polsce dla dzieci osieroconych i z rodzin zastępczych

Organizacja kilkudziesięciu zbiórek rzeczowych

Wsparcie rzeczowe dla organizacji pracujących na granicy

Ponad 60 projektów wolontariackich

Ok. 800 wolontariuszy Citi w Polsce

zaangażowanych w pomoc uchodźcom

Wyniki finansowe skonsolidowane

Przychody

Przychody - segmenty (dane w mln zł)

153 155 155 160 228

788

266 302

376

608 941

421 457

536

836

1 kw. 2021 2 kw. 2021 3 kw. 2021 4 kw. 2021 1 kw. 2022

14% 13%

24% 23% 23%

1 kw. 2021 2 kw. 2021 3 kw. 2021 4 kw. 2021 1 kw. 2022

*) Przychody klientowskie: wynik odsetkowy klientowski, wynik prowizyjny i wynik z tyt. FX

Przychody – Bankowość Instytucjonalna

Utrzymane tempo dwucyfrowego wzrostu przychodów klientowskich

r./r.

(23%) Bankowość Instytucjonalna

Bankowość Detaliczna +62%

+49% +42%

+26% z wył. one-off w 4Q’21 (11%)

+56%

Wzrost przychodów dzięki wzrostowi stóp procentowych i zmienności na rynkach finansowych

Przychody klientowskie – dynamika r./r.*

kw./kw.

+82% ^r./r.

Wynik odsetkowy

+51% r./r.

Przychody FX

(14%) r./r.

Wynik prowizyjny

11

Wynik odsetkowy

Wynik odsetkowy - segmenty (dane w mln zł)

1,45% 1,27% 1,27%

1,90%

3,23%

2,47% 2,49% 2,59%

3,16%

4,69%

1 kw. 2021 2 kw. 2021 3 kw. 2021 4 kw. 2021 1 kw. 2022

Marża odsetkowa Marża odsetkowa klientowska

Marża odsetkowa

Koszty finansowania klientowskie

98 95 94 112

169

54 28 28

83

177

45

46 47

60

99

197

168 169

254

445

1 kw. 2021 2 kw. 2021 3 kw. 2021 4 kw. 2021 1 kw. 2022 +126%

+75%

r./r.

+72%

+120% Bankowość Instytucjonalna

Bankowość Detaliczna kw./kw.

+51%

+66%

+226%

Papiery dłużne +hedging +114%

Wzrost przychodów odsetkowych z powodu cyklu podwyżek stopy referencyjnej NBP do poziomu najwyższego od 10 lat

0,10% 0,10% 0,10% 1,75% 3,50% ^Stopa referencyjna NBP

Pomimo wysokiej płynności od czasu wystąpienia COVID-19…

… Bank sukcesywnie podnosi oprocentowanie depozytów

63%

53% 51% 51%

1 kw. 2019 1 kw. 2020 1 kw. 2021 1. kw. 2022

Kredyty/Depozyty Koszty odsetkowe klientowskie od depozytów (mln zł)

1

5

19

1 kw. 2021 4 kw. 2021 1. kw. 2022

Wynik prowizyjny

Struktura i dynamika wyniku prowizyjnego

43%

19%

16%

22%

60%

30%

9% 1%

Karty +7% r./r.

-7% kw./kw.

Inwestycje -21% r./r.

-20% kw./kw.

Rachunki bankowe -6% r./r.

-2% kw./kw.

Bankowość Transakcyjna +3% r./r.

-4% kw./kw.

Działalność powiernicza +12% r./r.

-2% kw./kw.

Działalność maklerska

-67% r./r.

-9% kw./kw.

Wynik prowizyjny - segmenty (dane w mln zł)

51 53 59 52 47

121

97 99 116

105 172

151 158

169

151

1 kw. 2021 2 kw. 2021 3 kw. 2021 4 kw. 2021 1 kw. 2022 (9%) (14%)

Bankowość Instytucjonalna

Bankowość Detaliczna

Bankowość Detaliczna Bankowość Instytucjonalna

(11%) (10%)

Pozostałe -23 r./r.

-14% kw./kw.

(12%)

(10%)

r./r. kw./kw.

Spadek wyniku prowizyjnego z powodu braku jednorazowych transakcji w obszarze Bankowości Inwestycyjnej (niepewność geopolityczna)

Pozostałe, w tym

działalność kredytowa Wzrost wolumenów przelewów i wolumenów transakcji kartami korporacyjnymi

Wzrost wolumenów transakcji FX

Karty: powrót klientów indywidualnych i korporacyjnych

do zachowań sprzed pandemii COVID-19

Działalność skarbcowa

13

Potwierdzenie ekspertyzy w okresie wysokiej zmienności na rynku stopy procentowej i rynku walutowym

25% 26% 25%

11% 4%

22% 24% 27%

33% 35%

53% 50% 49% 56% 61%

1 kw. 2021 2 kw. 2021 3 kw. 2021 4 kw. 2021 1 kw. 2022 Kasa, operacje z Bankiem Centralnym Inwestycje dłużne aktywa finansowe Pozostałe aktywa

Struktura bilansu (%)

Kontynuacja polityki inwestowania w krótkoterminowe bony pieniężne, spadek salda w linii Kasa i należności z Bankiem Centralnym

Wynik na działalności skarbcowej (dane w mln zł)

Przychody FX – działalność klientowska

Kontynuacja wzrostu przychodów klientowskich

1 kw. 2021 2 kw. 2021 3 kw. 2021 4 kw. 2021 1 kw. 2022

r./r.

+55%

kw./kw.

+3%

456

4 0 -45 -36

115

93 132

175 274

54

28 28

83

177 624

124 159

214

416

1 kw. 2021 2 kw. 2021 3 kw. 2021 4 kw. 2021 1 kw. 2022

Wynik na inwestycyjnych aktywach finansowych Wynik tradingowy & FX klientowski Wynik odsetkowy + hedging

(33%)

+95%

143 140 125 139 155

117 109

117 116 115

27 29 29 27 26

74

3 3 3

118 362

282 275

284

414

1 kw. 2021 2 kw. 2021 3 kw. 2021 4 kw. 2021 1 kw. 2022

Koszty działania

Koszty operacyjne (dane w mln zł)

C/I 39% 67% 60%

r./r.

(2%)

+8%

(4%) Amortyzacja

Koszty ogólne

Koszty pracownicze 288

278 271 281

(1%)

+11%

(1%) kw./kw.

53%

+46%

+14%

Wzrost kosztów głównie z powodu wyższych kosztów regulacyjnych

50%

296

Koszty nadzoru

Koszty wynagrodzeń i regulacyjne (dane w mln zł) Kontynuacja wzrostu wynagrodzeń w odpowiedzi na rosnącą inflację

103 102 98 102 113

1 kw. 2021 2 kw. 2021 3 kw. 2021 4 kw. 2021 1 kw. 2022 +9%

+11%

Inflacja

(średnia)

2021 2022 Prognoza*

5,1% 10,8%

* Prognozaanalityków Citi Handlowy

Citi Handlowy ponownie wśród 50 najlepszych

pracodawców Rekordowe koszty BFG (fundusz przymusowej restrukturyzacji)

61 48

93 84

65

105

1 kw. 2017 1 kw. 2018 1 kw. 2019 1 kw. 2020 1 kw. 2021 1 kw. 2022 +72%

+62%

Koszty ryzyka

15

Koszty ryzyka

Wartość dodatnia oznacza utworzenie odpisu netto (negatywny wpływ na RZiS)

(19)

(7)

(2) 2

(9) 25

17 21

2

21 6

10 19

4

12

1 kw. 2021 2 kw. 2021 3 kw. 2021 4 kw. 2021 1 kw. 2022

Wskaźniki pokrycia i NPL (%)

3,4% 3,7% 3,7% 3,6% 4,0%

3,9% 3,7% 4,1%

3,8%

6,2% 6,5% 6,5% 6,5% 6,3% 6,1% 5,9%

5,4% 5,3%

1 kw. 2020 2 kw. 2020 3 kw. 2020 4 kw. 2020 1 kw. 2021 2 kw. 2021 3 kw. 2021 4 kw. 2021 1 kw. 2022 Wpływ Covid-19

Bank Sektor bankowy

Poprawa ratingu klientów instytucjonalnych, wzrost należności w koszyku 1

Stabilna jakość portfela kredytowego Banku w długim horyzoncie

(dane w mlnzł)

(dane w punktach bazowych)

148 181

(43) 21 11 18 35

8 19

1 kw. 2020 2 kw. 2020 3 kw. 2020 4 kw. 2020 1 kw. 2021 2 kw. 2021 3 kw. 2021 4 kw. 2021 1 kw. 2022

Wskaźnik pokrycia

Wskaźnik NPL

70% 71% 74% 81%

74% 74% 75% 79%

78%

58% 59% 60% 59% 58% 59% 60% 60% 60%

1 kw. 2020 2 kw. 2020 3 kw. 2020 4 kw. 2020 1 kw. 2021 2 kw. 2021 3 kw. 2021 4 kw. 2021 1 kw. 2022 Bank

Sektor bankowy

Bankowość Instytucjonalna

Zmiana metodologii, powiększenie odpisów o odsetki kontraktowe

Zmiana metodologii, powiększenie odpisów o odsetki kontraktowe

Bankowość

Detaliczna

1Q22 4Q21 rQoQ 1Q21 rYoY

Wynik odsetkowy 445 254 75% 197 126%

Wynik prowizyjny 151 169 (10%) 172 (12%)

Przychody podstawowe 596 423 41% 370 61%

Działalność skarbcowa 238 131 82% 570 (58%)

Pozostałe przychody 1 (18) - 1 -

Przychody 836 536 56% 941 (11%)

Koszty operacyjne (414) (284) 46% (362) 14%

Marża operacyjna 422 251 68% 578 (27%)

Koszty ryzyka (12) (4) 165% (6) 88%

Zysk brutto 368 201 83% 536 (31%)

Podatek dochodowy (86) (44) 93% (141) (39%)

Podatek bankowy (46) (46) 0% (36) 27%

Zysk netto 282 156 80% 395 (29%)

ROE 8,7% 10,3% (1,6 pp.) 7,4% 1,3 pp.

ROA 1,0% 1,2% (0,2 pp.) 0,9% 0,1 pp.

Kapitał z aktualizacji wyceny (598) (312) 92% 84 -

Aktywa 69 282 61 863 12% 58 821 18%

Kredyty netto 23 055 21 328 8% 22 296 3%

Depozyty 45 502 43 507 5% 44 088 3%

TCR 17,8% 20,1% 21,4%

Podsumowanie wyników finansowych Grupy Kapitałowej

Citi Handlowy – zmiany ceny akcji

17

Zmiana ceny akcji Banku na tle indeksu WIG-Banki

0 100 000 200 000 300 000 400 000 500 000 600 000

20 30 40 50 60 70 80

Cena akcji (PLN) Handlowy

57,10 zł

WIG Banki 44,42 zł

Początek

41,05 zł

Podsumowanie zmiany kursu akcji (w perspektywie 1 roku)

Citi Handlowy: +39%

WIG-Banki indeks: +8%

Wolumen Handlowego

Ostatnie notowanie 4 maja 2022 (Citi Handlowy: 57,10zł)

Wycena akcji Banku vs. WIG-Banki

P/E

0 5 10 15 20 25

Handlowy 10,4

WIG Banki 6,4

P/BV

0 0,2 0,4 0,6 0,8 1 1,2 1,4

Handlowy 1,0

WIG Banki 0,6 Ostatni 1 miesiąc

Ryzyko długotrwałej recesji BHW: -13%

24/02/2022 Wybuch wojny

w Ukrainie BHW: -15%

06/10/2022 Rozpoczęcie cyklu

podwyżek stóp procentowych

BHW:+3%

29/10/2021 P/BV dla BHW: 1,0

Załączniki

19

Prognozy polskiej gospodarki

PKB Polski (%, r./r.)

-2,5

5,7

3,9 2,7

2020 2021 2022P 2023P

Konsumpcja i inflacja CPI (%, r./r.) Stopa referencyjna NBP (%, koniec okresu)

• Dostępne dane za I kwartał 2022 roku nie wskazują na osłabienie aktywności gospodarczej. W całym I kwartale wzrost PKB mógł być wyższy niż 8,5% r./r.

• Kolejne kwartały zapewne będą trudniejsze, jednak średnioroczny wzrost gospodarczy ma szansę przekroczyć 4%.

• W najbliższych dwóch latach inflacja będzie oscylować na poziomie ok.

10% (średniorocznie), a powrót do celu NBP może nastąpić dopiero po 2024 roku.

• W związku z wysoką przewidywaną inflacją, przestrzeń do kolejnych podwyżek stóp procentowych wydaje się znaczna.

• Dodatkowo, zmiany w polityce fiskalnej, jak cięcia podatków lub wzrost wydatków podniosłoby docelowy poziom stóp procentowych.

-3,0

6,2

4,0 1,9

3,4 5,1

10,8 9,6

2020 2021 2022P 2023P

0,10

1,75

6,25

4,50

2020 2021 2022P 2023P

Wyższe ceny energii będą miały negatywne wpływ na konsumpcję Istotnym motorem przyszłych decyzji RPP (oprócz wyhamowania aktywności) będą również zmiany w polityce fiskalnej

Na podstawie prognoz analityków Citi Na podstawie prognoz analityków Citi

Na podstawie prognoz analityków Citi

Konsumpcja (r./r.)

Inflacja CPI (%, średnia)

Pomimo mocnego początku 2022 roku w kolejnych kwartałach spodziewane

stopniowe wyhamowanie gospodarki

Rachunek zysków i strat – Grupa Kapitałowa

1Q21 2Q21 3Q21 4Q21 1Q22 1Q22 vs.4Q21 1Q22 vs.1Q21

mln zł mln zł % mln zł %

Wynik z tytułu odsetek 197 168 169 254 445 191 75% 248 126%

Wynik z tytułu prowizji 172 151 158 169 151 (18) (10%) (21) (12%)

Przychody z tytułu dywidend 0 9 2 0 0 (0) (65%) 0 460%

Wynik na handlowych instrumentach finansowych i rewaluacji 115 93 132 175 274 99 56% 160 139%

Wynik na inwestycyjnych dłużnych aktywach finansowych wycenianych w

wartości godziwej przez pozostałe całkowite dochody 456 4 - (45) (36) 9 (20%) (491) -

Wynik na rachunkowości zabezpieczeń 1 (1) 1 (8) (2) 6 (78%) (2) -

Działalność skarbcowa 571 96 133 123 237 114 92% (334) (59%)

Wynik na inwestycyjnych instrumentach kapitałowych 1 3 0 49 5 (44) (91%) 3 247%

Pozostałe przychody i koszty operacyjne (1) (6) (5) (59) (2) 57 (97%) (1) 106%

Przychody 941 421 457 536 836 300 56% (105) (11%)

Koszty działalności (335) (253) (246) (258) (388) (130) 50% (53) 16%

Amortyzacja (27) (29) (29) (27) (26) 0 (1%) 1 (4%)

Koszty & amortyzacja (362) (282) (275) (284) (414) (130) 46% (52) 14%

Marża operacyjna 578 139 183 251 422 170 68% (157) (27%)

Wynik z tytułu zbycia pozostałych aktywów (0,3) (0,2) 0,0 (0,3) 3,5 3,8 - 3,8 -

Wynik z tytułu oczekiwanych strat kredytowych aktywów finansowych

oraz rezerw na zobowiązania warunkowe (6) (10) (19) (4) (12) (7) 165% (5) 88%

Podatek od niektórych instytucji finansowych (36) (39) (40) (46) (46) (0) 0% (10) 27%

Zysk brutto 536 91 124 201 368 167 83% (168) (31%)

Podatek dochodowy (141) (18) (30) (44) (86) (41) 93% 55 (39%)

Zysk netto 395 73 93 156 282 126 80% (113) (29%)

Wskaźnik Koszty/ Dochody 39% 67% 60% 53% 50%

Bankowość Instytucjonalna – rachunek zysków i strat

21

1Q21 2Q21 3Q21 4Q21 1Q22 1Q22 vs.4Q21 1Q22 vs.1Q21

mln zł mln zł % mln zł %

Wynik z tytułu odsetek 99 74 74 142 276 134 94% 177 178%

Wynik z tytułu prowizji 121 97 99 116 105 (12) (10%) (17) (14%)

Przychody z tytułu dywidend 0 1 2 0 0 (0) (79%) 0 80%

Wynik na handlowych instrumentach finansowych i rewaluacji 107 85 123 166 260 94 57% 153 142%

Wynik na inwestycyjnych dłużnych aktywach finansowych wycenianych w

wartości godziwej przez pozostałe całkowite dochody 456 4 - (45) (36) 9 (20%) (491) -

Wynik na rachunkowości zabezpieczeń 1 (1) 1 (8) (2) 6 (78%) (2) -

Działalność skarbcowa 564 88 125 114 223 109 96% (341) (60%)

Wynik na pozostałych inwestycjach kapitałowych 1 3 0 2 1 (2) (70%) (1) (52%)

Pozostałe przychody i koszty operacyjne 3 2 2 1 4 3 323% 1 42%

Przychody 788 266 302 376 608 232 62% (180) (23%)

Koszty działalności (182) (119) (119) (124) (225) (101) 81% (43) 23%

Amortyzacja (5) (6) (6) (6) (6) (0) 3% (0) 8%

Koszty & amortyzacja (188) (124) (124) (130) (230) (101) 78% (43) 23%

Marża operacyjna 601 142 178 246 378 132 53% (223) (37%)

Wynik z tytułu zbycia aktywów trwałych 0,0 -0,1 0,1 -0,2 3,5 4 - 4 -

Wynik z tytułu oczekiwanych strat kredytowych aktywów finansowych oraz

rezerw na zobowiązania warunkowe 19 7 2 (2) 9 12 - (10) (51%)

Podatek od niektórych instytucji finansowych (29) (32) (34) (39) (39) 0 (1%) (9) 32%

Zysk brutto 590 116 147 205 352 147 72% (239) (40%)

Wskaźnik Koszty/ Dochody 24% 47% 41% 34% 38%

Bankowość Detaliczna – rachunek zysków i strat

1Q21 2Q21 3Q21 4Q21 1Q22 1Q22 vs.4Q21 1Q22 vs. 1Q21

mln zł

mln zł % mln zł %

Wynik z tytułu odsetek 98 95 94 112 169 57 51% 71 72%

Wynik z tytułu prowizji 51 53 59 52 47

Przychody z tytułu dywidend - 8 - 0,1 0 (0) (49%) 0 -

Wynik na handlowych instrumentach finansowych i rewaluacji 7 8 8 9 14 5 50% 7 94%

Wynik na pozostałych inwestycjach kapitałowych - - - 47 4 (43) (91%) 4 -

Pozostałe przychody i koszty operacyjne (4) (8) (7) (60) (6) 54 (90%) (2) 58%

Przychody 153 155 155 160 228 68 42% 75 49%

Koszty działalności (153) (134) (127) (134) (163) (29) 22% (10) 7%

Amortyzacja (22) (23) (23) (21) (21) 0 (2%) 1 (7%)

Koszty & amortyzacja (175) (157) (150) (155) (184)

Wynik z tytułu utraty wartości aktywów niefinansowych - - - - - - - - -

Marża operacyjna (22) (3) 4 5 44

Wynik z tytułu oczekiwanych strat kredytowych aktywów

finansowych oraz rezerw na zobowiązania warunkowe (25) (17) (21) (2) (21)

Podatek od niektórych instytucji finansowych (7) (7) (7) (7) (7) (0) 3% (0) 4%

Zysk brutto (55) (26) (23) (4) 16 20 - 70 -

Wskaźnik Koszty/ Dochody 114% 102% 97% 97% 81%

23

Bilans - aktywa

Stan na koniec okresu 1Q22 vs. 4Q21

mld zł

1Q21 2Q21 3Q21 4Q21 1Q22 mld zł %

Kasa, operacje z Bankiem Centralnym 14,9 15,0 14,9 6,5 2,7 (3,8) (58%)

Należności od banków 0,8 0,9 1,0 1,0 2,1 1,2 121%

Aktywa finansowe przeznaczone do obrotu 5,9 5,2 5,3 10,0 14,3 4,4 44%

Inwestycyjne dłużne aktywa finansowe wyceniane w wartości godziwej przez pozostałe całkowite dochody

12,6 13,6 16,1 20,6 24,6 4,0 19%

Należności od klientów 22,3 20,6 20,8 21,3 23,1 1,7 8%

Sektor finansowy 3,8 3,4 3,5 3,4 3,9 0,5 14%

w tym należności z tytułu transakcji reverse

repo 0,0 0,0 0,0 - 0,2

0,2 -

Sektor niefinansowy 18,5 17,2 17,4 17,9 19,1 1,2 7%

Bankowość Instytucjonalna 11,4 10,2 10,3 10,9 12,4 1,5 13%

Bankowość Detaliczna 7,0 7,1 7,1 7,0 6,8 (0,2) (3%)

Należności niezabezpieczone, w tym: 4,8 4,7 4,7 4,6 4,4 (0,2) (4%)

Karty kredytowe 2,4 2,4 2,4 2,4 2,3 (0,1) (5%)

Pożyczki gotówkowe 2,4 2,3 2,2 2,1 2,1 (0,1) (4%)

Pozostałe należności niezabezpieczone 0,0 0,0 0,0 0,0 0,1 0,0 35%

Kredyty hipoteczne 2,2 2,3 2,4 2,4 2,4 (0,0) (1%)

Pozostałe aktywa 2,3 2,4 2,3 2,5 2,4 (0,1) (2%)

Aktywa razem 58,8 57,7 60,5 61,9 69,3 7,4 12%

Bilans – zobowiązania i kapitały własne

Stan na koniec okresu 1Q22 vs. 4Q21

mld zł

1Q21 2Q21 3Q21 4Q21 1Q22 mld zł %

Zobowiązania wobec banków 2,8 1,6 1,6 3,4 4,5 1,1 34%

Zobowiązania finansowe przeznaczone do obrotu 3,1 3,1 4,9 6,6 10,2 3,6 55%

Zobowiązania wobec klientów 44,1 43,3 45,1 43,5 45,5 2,0 5%

Sektor finansowy - depozyty 3,5 4,1 4,0 3,2 3,4 0,3 8%

Sektor niefinansowy - depozyty 40,3 39,0 40,9 39,6 40,8 1,2 3%

Bankowość Instytucjonalna 24,1 23,1 24,6 22,8 23,4 0,6 3%

Bankowość Detaliczna 16,2 15,9 16,2 16,8 17,4 0,5 3%

Pozostałe depozyty 0,3 0,2 0,3 0,7 1,3 0,6 79%

Pozostałe zobowiązania 1,3 2,0 1,3 1,0 1,7 0,7 66%

Zobowiązania razem 51,2 50,1 53,0 54,5 61,9 7,4 14%

Kapitał zakładowy 0,5 0,5 0,5 0,5 0,5 0,0 0%

Kapitał zapasowy 3,0 3,0 3,0 3,0 3,0 0,0 0%

Kapitał z aktualizacji wyceny 0,1 (0,0) (0,0) (0,3) (0,6) (0,3) 92%

Pozostałe kapitały rezerwowe 2,8 2,8 2,8 2,8 2,8 0,0 0%

Zyski zatrzymane 1,2 1,3 1,2 1,4 1,6 0,3 21%

Kapitały 7,6 7,6 7,5 7,4 7,4 (0,0) (0%)

Pasywa razem 58,8 57,7 60,5 61,9 69,3 7,4 12%

Kredyty / Depozyty 51% 48% 46% 49% 51%