MSIG 236/2013 (4353) poz

(1)

Odbiorca: Bezpłatny egzemplarz * Faktura: VAT/MSiG/000000/13 z dnia 2013-01-02 * ID: ZAMO_13_000011_236_001

 Poz. 17160. PZU Fundusz Inwestycyjny Zamknięty Aktywów Niepublicznych BIS 2.

[BMSiG-12588/2013]

ROCZNE SPRAWOZDANIE FINANSOWE

PZU FUNDUSZU INWESTYCYJNEGO ZAMKNIĘTEGO AKTYWÓW NIEPUBLICZNYCH BIS 2 za okres od 19 listopada do 31 grudnia 2012 r.

Sprawozdanie finansowe obejmuje:

I. Wprowadzenie.

II. Bilans sporządzony na dzień 31 grudnia 2012 r., wykazujący aktywa netto w wysokości 107.662 tysięcy złotych.

III. Rachunek wyniku z operacji za okres od 19 listopada do 31 grudnia 2012 r., wykazujący wynik z operacji w kwocie 27 662 tysięcy złotych.

IV. Rachunek przepływów pieniężnych za okres od 19 listopada do 31 grudnia 2012 r., wykazujący zwiększenie stanu środków pieniężnych w kwocie 7.405 tysięcy złotych.

V. Zestawienie lokat według stanu na dzień 31 grudnia 2012 r., o łącznej wartości rynkowej 0 tysiące złotych z tabelami uzupełniającymi oraz dodatkowymi.

VI. Zestawienie zmian w aktywach netto.

VII. Noty objaśniające.

VIII. Informację dodatkową.

WPROWADZENIE DO ROCZNEGO SPRAWOZDANIA FINANSOWEGO

PZU FUNDUSZU INWESTYCYJNEGO ZAMKNIĘTEGO AKTYWÓW NIEPUBLICZNYCH BIS 2

I. Nazwa Funduszu z podaniem typu i konstrukcji funduszu, numeru w rejestrze funduszy, daty utworzenia funduszu oraz wskazanie okresu, na jaki został utworzony.

PZU Fundusz Inwestycyjny Zamknięty Aktywów Niepublicznych BIS 2, zwany dalej „Funduszem”, działa na podstawie ustawy z dnia 27 maja 2004 r. o funduszach inwestycyjnych (Dz. U. z 2004 r., Nr 146, poz. 1546, z późn. zm.). Fundusz został wpisany do rejestru funduszy inwestycyjnych prowadzonego przez Sąd Okręgowy w Warszawie, VII Wydział Cywilny Rejestrowy, w dniu 19 listopada 2012 r. pod numerem RFi 803. Fundusz może używać nazwy skróconej „PZU FIZ AN BIS 2”

lub odpowiednika w języku angielskim „PZU Non-public Asset Close-End Investment Fund of BIS 2”.

Fundusz został utworzony na czas określony – 6 lat od rejestracji Funduszu, przy czym okres działalności Funduszu może Prezes Zarządu

Krzysztof Tokarski

Wiceprezes Zarządu Dyrektor Biura Księgowości Funduszy

Krzysztof Razik

Wiceprezes Zarządu Tomasz Stadnik

Wiceprezes Zarządu Łukasz Kwiecień

Warszawa, 12 kwietnia 2013 r.

(2)

II. Opis celu inwestycyjnego, specjalizacji i stosowanych ograniczeń inwestycyjnych.

Celem inwestycyjnym Funduszu jest wzrost wartości Aktywów Funduszu w wyniku wzrostu wartości lokat. Realizując cel inwestycyjny Fundusz będzie dokonywał lokat przede wszystkim w udziałowe papiery wartościowe, przy uwzględnieniu kryteriów doboru lokat Funduszu wskazanych w art. 18 Statutu.

Fundusz nie gwarantuje osiągnięcia celu inwestycyjnego.

II.1. Zasady dywersyfikacji lokat i ograniczenia inwestycyjne stosowane przez Fundusz na dzień bilansowy.

1. Z zastrzeżeniem ust. 2 Statutu, papiery wartościowe lub instrumenty rynku pieniężnego wyemitowane przez jeden podmiot, wierzytelności wobec tego podmiotu i udziały w tym podmiocie nie mogą stanowić łącznie więcej niż 20%

wartości Aktywów Funduszu.

2. Ograniczenia, o którym mowa w ust. 1, nie stosuje się do papierów wartościowych emitowanych, gwarantowanych lub poręczanych przez Skarb Państwa, Narodowy Bank Polski, państwa członkowskie Unii Europejskiej, państwa należące do OECD albo międzynarodowe instytucje finansowe, których członkiem jest Rzeczpospolita Polska lub co najmniej jedno z państw należących do OECD.

3. Depozyty w jednym banku krajowym, banku zagranicznym lub instytucji kredytowej nie mogą stanowić więcej niż 20% wartości Aktywów Funduszu.

4. Waluta obca jednego państwa, ani euro nie może stanowić więcej niż 20% wartości Aktywów Funduszu.

5. Fundusz może dokonywać emisji obligacji w wysokości nieprzekraczającej 15% Wartości Aktywów Netto Funduszu na dzień poprzedzający dzień podjęcia przez Zgromadzenie Inwestorów uchwały o emisji obligacji.

6. Fundusz może zaciągać, wyłącznie w bankach krajowych, instytucjach kredytowych lub bankach zagranicznych, pożyczki i kredyty o łącznej wysokości nieprzekraczającej 75% Wartości Aktywów Netto Funduszu w chwili zawarcia umowy pożyczki lub kredytu, z zastrzeżeniem ust. 7.

7. Łączna wartość zaciągniętych przez Fundusz pożyczek, kredytów oraz wyemitowanych przez Fundusz obligacji nie może przekraczać 75% Wartości Aktywów Netto Funduszu.

8. Fundusz jest utworzony jako fundusz aktywów niepublicznych i co najmniej 80% wartości Aktywów Funduszu lokowane jest w aktywa inne niż:

1) papiery wartościowe będące przedmiotem publicznej oferty lub papiery wartościowe dopuszczone do obrotu na rynku regulowanym, chyba że papiery wartościowe stały się przedmiotem publicznej oferty lub zostały dopuszczone do obrotu na rynku regulowanym po ich nabyciu przez fundusz;

2) instrumenty rynku pieniężnego, chyba że zostały wyemitowane przez spółki niepubliczne, których akcje lub udziały wchodzą w skład portfela inwestycyjnego funduszu.

9. Fundusz zobowiązany jest dostosować strukturę portfela inwestycyjnego do wymagań określonych w Ustawie oraz Statucie w terminie 36 miesięcy od dnia rejestracji.

III. Towarzystwo będące organem Funduszu.

PZU FIZ Aktywów Niepublicznych BIS 2 jest zarządzany przez Towarzystwo Funduszy Inwestycyjnych PZU Spółka Akcyjna z siedzibą w Warszawie, al. Jana Pawła II 24, 00-133 Warszawa, wpisane do rejestru przedsiębiorców przez Sąd Rejonowy dla m.st. Warszawy, Sąd Gospodarczy, XII Wydział Gospodarczy Krajowego Rejestru Sądowego, pod numerem KRS 0000019102 (pierwotnie zarejestrowane w dniu 11 maja 1999 r. w Sądzie Rejonowym dla m.st. Warszawy, Sąd Gospodarczy, XVI Wydział Gospodarczy Rejestrowy, pod numerem RHB 56775).

IV. Okres sprawozdawczy i dzień bilansowy.

Przedstawione sprawozdanie finansowe PZU FIZ Aktywów Niepublicznych BIS 2 obejmuje okres sprawozdawczy od 19 listopada do 31 grudnia 2012 r.

Dniem bilansowym jest 31 grudnia 2012 r.

V. Kontynuacja działalności Funduszu.

Fundusz został utworzony na czas określony – 6 lat od dnia rejestracji Funduszu.

(3)

Prezes Zarządu Krzysztof Tokarski

Krzysztof Razik

Warszawa, 12 kwietnia 2013 r.

Sprawozdanie finansowe Funduszu zostało sporządzone przy założeniu kontynuowania działalności przez Fundusz w okresie co najmniej 12 miesięcy po dniu bilansowym, czyli po 31 grudnia 2012 roku. Zarząd Towarzystwa nie stwierdza na dzień podpisania sprawozdania finansowego istnienia faktów i okoliczności, które wskazywałyby na zagrożenia dla możliwości kontynuacji działalności przez Fundusz w okresie co najmniej 12 miesięcy po dniu bilansowym na skutek zamierzonego lub przymusowego zaniechania bądź istotnego ograniczenia przez niego dotychczasowej działalności.

VI. Podmiot, który przeprowadził badanie sprawozdania finansowego

Badanie rocznego sprawozdania finansowego za rok zakończony dnia 31 grudnia 2012 roku przeprowadziła firma Deloitte Polska Spółka z ograniczoną odpowiedzialnością Sp. k. (dawniej Deloitte Audyt Sp. z o.o.) z siedzibą w Warszawie, al. Jana Pawła II 19, wpisana na listę podmiotów uprawnionych do badania sprawozdań finansowych pod numerem 73.

VII. Wskazanie rynku, na którym są notowane certyfikaty inwestycyjnych.

Fundusz emituje certyfikaty inwestycyjne, niepodlegające wprowadzeniu do publicznego obrotu.

VIII. Wskazanie emisji i serii certyfikatów inwestycyjnych i cech je różnicujących.

Fundusz emituje niepubliczne certyfikaty inwestycyjne. Certyfikaty są imienne. Certyfikaty są niepodzielne i reprezentują jednakowe prawa majątkowe. Każdy Certyfikat uprawnia do jednego głosu na Zgromadzeniu Inwestorów. Certyfikaty nie mają formy dokumentu. Ewidencję Certyfikatów prowadzi w formie elektronicznej Towarzystwo. Umowa zobowiązująca do przeniesienia praw z Certyfikatów przenosi te prawa z chwilą dokonania w Ewidencji wpisu wskazującego nabywcę oraz liczbę Certyfikatów. W przypadku gdy nabycie Certyfikatów nastąpiło na podstawie zdarzenia powodującego przeniesienie praw z Certyfikatów z mocy prawa, wpis w Ewidencji jest dokonywany na żądanie nabywcy.

W ramach pierwszej emisji certyfikatów oferowana była seria A i wyemitowano 800 000 certyfikatów serii A. Cena Emisyjna Certyfikatu serii A wynosiła 100 (sto) złotych. Za wydanie Certyfikatów serii A Towarzystwo nie pobrało opłaty.

Uprawnionymi do złożenia zapisów na Certyfikaty danej emisji są wyłącznie podmioty, które otrzymały imienną pisemną propozycję nabycia Certyfikatów wraz z Warunkami Emisji.

Propozycja nabycia, o której mowa powyżej, została skierowana wyłącznie do Powszechnego Zakładu Ubezpieczeń Spółki Akcyjnej z siedzibą w Warszawie oraz Powszechnego Zakładu Ubezpieczeń na Życie Spółki Akcyjnej z siedzibą w Warszawie

IX. Zmiany zasad (polityki) rachunkowości w okresie obrotowym.

Fundusz nie dokonywał zmian stosowanych zasad rachunkowości w trakcie okresu sprawozdawczego.

(4)

Bilans PZU Funduszu Inwestycyjnego Zamkniętego Aktywów Niepublicznych BIS 2 sporządzony na dzień 31 grudnia 2012 r.

w tys. PLN

Lp. Opis Wartość na dzień

31.12.2012 r.

I Aktywa 107 757

1 Środki pieniężne i ich ekwiwalenty 7 405

2 Należności 0

3 Transakcje przy zobowiązaniu się drugiej strony do odkupu 100 352

4 Składniki lokat notowane na aktywnym rynku, w tym: 0

dłużne papiery wartościowe 0

5 Składniki lokat nienotowane na aktywnym rynku, w tym: 0

dłużne papiery wartościowe 0

6 Nieruchomości 0

7 Pozostałe aktywa 0

II Zobowiązania 95

III Aktywa netto (I-II) 107 662

IV Kapitał funduszu 80 000

1 Kapitał wpłacony (wielkość dodatnia) 80 000

2 Kapitał wypłacony (wielkość ujemna) 0

V Dochody zatrzymane 27 662

1 Zakumulowane, nierozdysponowane przychody z lokat netto 71

2 Zakumulowany, nierozdysponowany zrealizowany zysk (strata) ze zbycia lokat 27 591

VI Wzrost (spadek) wartości lokat w odniesieniu do ceny nabycia 0

VII Kapitał funduszu i zakumulowany wynik z operacji (IV+V+/-VI) 107 662 Liczba zarejestrowanych certyﬁ katów inwestycyjnych wszystkich serii: 800 000

Liczba certyﬁ katów inwestycyjnych serii A 800 000

Wartość aktywów netto na certyﬁ kat inwestycyjny 134,58

Przewidywana liczba certyﬁ katów inwestycyjnych 800 000

Rozwodniona wartość aktywów netto na certyﬁ kat inwestycyjny 134,58

Bilans należy analizować łącznie z notami objaśniającymi i informacją dodatkową, które stanowią integralną część sprawozdania finansowego.

(5)

Rachunek wyniku z operacji PZU Funduszu Inwestycyjnego Zamkniętego Aktywów Niepublicznych BIS 2 za okres od 19 listopada do 31 grudnia 2012 r. w tys. PLN

Lp. Opis 19.11.2012 r. -

31.12.2012 r.

I Przychody z lokat 168

1 Dywidendy i inne udziały w zyskach 0

2 Przychody odsetkowe 168

3 Przychody związane z posiadaniem nieruchomości 0

4 Dodatnie saldo różnic kursowych 0

5 Pozostałe 0

II Koszty funduszu 97

1 Wynagrodzenie dla Towarzystwa 94

2 Wynagrodzenie dla podmiotów prowadzących dystrybucję 0

3 Opłaty dla depozytariusza 3

4 Opłaty związane z prowadzeniem rejestru aktywów funduszu 0

5 Opłaty za zezwolenia oraz rejestracyjne 0

6 Usługi w zakresie rachunkowości 0

7 Usługi w zakresie zarządzania aktywami funduszu 0

8 Usługi prawne 0

9 Usługi wydawnicze, w tym poligraficzne 0

10 Koszty odsetkowe 0

11 Koszty związane z posiadaniem nieruchomości 0

12 Ujemne saldo różnic kursowych 0

13 Pozostałe 0

III Koszty pokrywane przez towarzystwo 0

IV Koszty funduszu netto (II-III) 97

V Przychody z lokat netto (I-IV) 71

VI Zrealizowany i niezrealizowany zysk (strata) 27 591

1 Zrealizowany zysk (strata) ze zbycia lokat, w tym: 27 591

z tytułu różnic kursowych 0

2 Wzrost (spadek) niezrealizowanego zysku (straty) z wyceny lokat, w tym: 0

z tytułu różnic kursowych 0

VII Wynik z operacji (V+/-VI) 27 662

Wynik z operacji przypadający na certyfikat inwestycyjny 0,03

Rozwodniony wynik z operacji przypadający na certyfikat inwestycyjny 0,03

Rachunek zysków i strat należy analizować łącznie z notami objaśniającymi i informacją dodatkową, które stanowią integralną część sprawozdania finansowego

(6)

Rachunek przepływów pieniężnych za okres od 19 listopada do 31 grudnia 2012 r. PZU Funduszu Inwestycyjnego Zamkniętego Aktywów Niepublicznych BIS 2

Opis 19.11.2012 r. - 31.12.2012 r.

A. Przepływy środków pieniężnych z działalności operacyjnej (I-II) -72 763

I. Wpływy 107 526

1. Z tytułu posiadanych lokat 0

2. Z tytułu zbycia składników lokat 107 526

3. Pozostałe 0

II. Wydatki 180 289

1. Z tytułu posiadanych lokat 0

2. Z tytułu nabycia składników lokat 180 288

z tytułu nabycia akcji i udziałów 79 936

z tytułu nabycia obligacji 100 352

3. Z tytułu wypłaconego wynagrodzenia dla towarzystwa 0

4. Z tytułu wypłaconego wynagrodzenia dla podmiotów prowadzących dystrybucję 0

5. Z tytułu opłat dla depozytariusza 1

6. Z tytułu opłat związanych z prowadzeniem rejestru aktywów 0

7. Z tytułu opłat za zezwolenia oraz opłat rejestracyjnych 0

8. Z tytułu usług w zakresie rachunkowości 0

9. Z tytułu usług w zakresie zarządzania aktywami funduszu 0

10. Z tytułu usług prawnych 0

11. Z tytułu posiadania nieruchomości 0

12. Pozostałe 0

B. Przepływy środków pieniężnych z działalności finansowej (I-II) 80 168

I. Wpływy 80 168

1. Z tytułu wydania certyfikatów inwestycyjnych 80 000

2. Z tytułu zaciągniętych kredytów 0

3. Z tytułu zaciągniętych pożyczek 0

4. Z tytułu spłaty udzielonych pożyczek 0

5. Odsetki 168

6. Pozostałe 0

II. Wydatki 0

1. Z tytułu wykupienia certyfikatów inwestycyjnych 0

2. Z tytułu spłat zaciągniętych kredytów 0

3. Z tytułu spłat zaciągniętych pożyczek 0

4. Z tytułu wyemitowanych obligacji 0

5. Z tytułu wypłaty przychodów 0

6. Z tytułu udzielonych pożyczek 0

7. Odsetki 0

8. Pozostałe 0

C. Skutki zmian kursów wymiany środków pieniężnych i ekwiwalentów środków pieniężnych 0

D. Zmiana stanu środków pieniężnych netto (A+/-B) 7 405

E. Środki pieniężne i ekwiwalenty środków pieniężnych na początek okresu sprawozdawczego 0 F. Środki pieniężne i ekwiwalenty środków pieniężnych na koniec okresu sprawozdawczego (E+/-D) 7 405

Rachunek przepływów pieniężnych należy analizować łącznie z notami objaśniającymi i informacją dodatkową, które stanowią integralną część sprawozdania finansowego.

(7)

Zestawienie zmian w aktywach netto PZU Funduszu Inwestycyjnego Zamkniętego Aktywów Niepublicznych BIS 2 w okresie od 19 listopada do 31 grudnia 2012 roku w tys. PLN

Lp. Opis 19.11.2012 r. -

31.12.2012 r.

1 2 3

I Zmiana wartości aktywów netto

1 Wartość aktywów netto na koniec poprzedniego okresu sprawozdawczego 0

2 Wynik z operacji za okres sprawozdawczy (razem), w tym: 27 662

przychody z lokat netto 71

zrealizowany zysk (strata) ze zbycia lokat 27 591

wzrost (spadek) niezrealizowanego zysku (straty) z wyceny lokat 0

3 Zmiana w aktywach netto z tytułu wyniku z operacji 27 662

4 Dystrybucja dochodów (przychodów) funduszu (razem): 0

5 Zmiany w kapitale w okresie sprawozdawczym (razem), w tym: 80 000

zwiększenie z tytułu wydanych certyfikatów inwestycyjnych 80 000

zmniejszenie z tytułu wykupionych certyfikatów inwestycyjnych 0

6 Łączna zmiana aktywów netto w okresie sprawozdawczym (3-4+5) 107 662

7 Wartość aktywów netto na koniec okresu sprawozdawczego (1+6) 107 662

8 Średnia wartość aktywów netto w okresie sprawozdawczym 93 821

II Zmiana liczby certyfikatów inwestycyjnych

1 Zmiana liczby certyfikatów inwestycyjnych w okresie sprawozdawczym

liczba wydanych certyfikatów inwestycyjnych 800 000

liczba wykupionych certyfikatów inwestycyjnych 0

saldo zmian 800 000

2 Zmiana liczby certyfikatów inwestycyjnych narastająco od początku działalności funduszu:

liczba wydanych certyfikatów inwestycyjnych 800 000

liczba wykupionych certyfikatów inwestycyjnych 0

saldo zmian 800 000

3 Przewidywana liczba certyfikatów inwestycyjnych 800 000

III Zmiana wartości aktywów netto na certyfikat inwestycyjny

Wartość aktywów netto na certyfikat inwestycyjny na koniec poprzedniego okresu

sprawozdawczego -

Wartość aktywów netto na certyfikat inwestycyjny na koniec bieżącego okresu sprawoz-

dawczego 134,58

Procentowa zmiana wartości aktywów netto na certyfikat inwestycyjny w okresie sprawoz-

dawczym w skali roku 294,33

Minimalna wartość aktywów netto na certyfikat inwestycyjny w okresie sprawozdawczym

na dzień wyceny 2012-11-19

PLN 100,00

Maksymalna wartość aktywów netto na certyfikat inwestycyjny w okresie sprawozdawczym

na dzień wyceny 2012-12-31

PLN 134,58

Wartość aktywów netto na certyfikat inwestycyjny według ostatniej wyceny w okresie

sprawozdawczym na dzień wyceny 2012-12-31

PLN 134,58

Rozwodniona wartości aktywów netto na certyfikat inwestycyjny 134,58

IV Procentowy udział kosztów funduszu w średniej wartości aktywów netto, w tym:

(8)

1 2 3

Procentowy udział wynagrodzenia dla towarzystwa* 0,85

Procentowy udział wynagrodzenia dla podmiotów prowadzących dystrybucję 0,00

Procentowy udział opłat dla depozytariusza 0,03

Procentowy udział opłat związanych z prowadzeniem rejestru aktywów funduszu 0,00

Procentowy udział opłat za usługi w zakresie rachunkowości 0,00

Procentowy udział opłat za usługi w zakresie zarządzania aktywami 0,00

*Procentowy udział wynagrodzenia dla Towarzystwa prezentowany jest tylko dla wynagrodzenia stałego z uwagi na porów- nywalność danych.

Zestawienie zmian w aktywach netto należy analizować łącznie z notami objaśniającymi i informacją dodatkową, które sta- nowią integralną część sprawozdania finansowego.

Zestawienie lokat PZU Funduszu Inwestycyjnego Zamkniętego Aktywów Niepublicznych BIS 2 na dzień 31 grudnia 2012 r.

w tys. PLN

Fundusz zaprezentował tylko te tabele, które dotyczą rodzajów lokat posiadanych przez Fundusz (nie zamieszczono tabel z wartościami zerowymi).

TABELA GŁÓWNA

Składniki lokat

31.12.2012 r.

Wartość według ceny nabycia w tys. PLN

Wartość według wyceny na dzień bilansowy w tys. PLN

Procentowy udział w aktywach ogółem

Akcje 0 0 0,00

Warranty subskrypcyjne 0 0 0,00

Prawa do akcji 0 0 0,00

Prawa poboru 0 0 0,00

Kwity depozytowe 0 0 0,00

Listy zastawne 0 0 0,00

Dłużne papiery wartościowe 0 0 0,00

Instrumenty pochodne* 0 0 0,00

Udziały w spółkach z ograniczoną odpo-

wiedzialnością 0 0 0,00

Jednostki uczestnictwa 0 0 0,00

Certyfikaty inwestycyjne 0 0 0,00

Tytuły uczestnictwa emitowane przez instytucje wspólnego inwestowania

mające siedzibę za granicą 0 0 0,00

Wierzytelności 0 0 0,00

Weksle 0 0 0,00

Depozyty 0 0 0,00

Waluty 0 0 0,00

Nieruchomości 0 0 0,00

Statki morskie 0 0 0,00

Inne 0 0 0,00

TABELE UZUPEŁNIAJĄCE - nie dotyczy

(9)

Noty objaśniające

Nota 1 Polityka rachunkowości funduszu

1. Opis przyjętych zasad rachunkowości.

Działalność Funduszu regulują następujące przepisy prawne:

Ustawa z dnia 29 września 1994 r. o rachunkowości (Dz. U. z 2002 r. Nr 76, poz. 694, z późn. zm.), „Ustawa o rachun- kowości”,

Ustawa z dnia 27 maja 2004 r. o funduszach inwestycyjnych (Dz. U. z 2004 r., Nr 146, poz. 1546, z późn. zm.), „Ustawa o Funduszach Inwestycyjnych”,

Rozporządzenie Ministra Finansów z dnia 24 grudnia 2007 roku w sprawie szczególnych zasad rachunkowości funduszy inwestycyjnych (Dz. U. Nr 249 poz. 1859, z późn. zm.), „Rozporządzenie”.

a) ujawnianie i prezentacja informacji w sprawozdaniu finansowym

Prezentowane sprawozdanie finansowe sporządzone zostało w tysiącach złotych.

Wartość certyfikatu inwestycyjnego zaprezentowana została z dokładnością do pełnego grosza.

Liczba certyfikatów inwestycyjnych została zaprezentowana do czterech miejsc po przecinku.

Ujawnione w sprawozdaniu przychody i koszty finansowe uwzględnione są w odpowiednich pozycjach rachunku wyniku z operacji zgodnie z zasadą memoriałową.

b) ujmowanie w księgach rachunkowych operacji dotyczących funduszu

Operacje dotyczące Funduszu ujmowane są w księgach rachunkowych na podstawie dowodów księgowych w okresie, którego dotyczą.

Nabyte składniki lokat ujmuje się w księgach rachunkowych według ceny nabycia.

Składniki lokat nabyte nieodpłatnie posiadają cenę nabycia równa zero.

Składniki lokat funduszu otrzymane w zamian za inne składniki mają przypisaną cenę nabycia wynikającą z ceny nabycia tych składników lokat, w zamian za które zostały otrzymane, skorygowaną o ewentualne dopłaty lub otrzymane przychody pieniężne.

c) metody wyceny aktywów, z uwzględnieniem stosowanych metod klasyfikacji i wyceny składników lokat, oraz zobowiązań funduszu, aktywów netto i wyniku z operacji

W dniu wyceny aktywa wycenia się, a zobowiązania ustala się według stanów odpowiednio aktywów i zobowiązań oraz ostatnio dostępnych odpowiednio kursów, cen i wartości z godziny 23.15 w dniu wyceny.

Wycena aktywów i ustalenie zobowiązań Funduszu odbywają się w każdym dniu wyceny oraz na dzień sporządzenia sprawozdania finansowego według zasad wynikających z przepisów ustawy o rachunkowości oraz rozporządzenia.

Wartość aktywów netto Funduszu ustala się pomniejszając wartość aktywów Funduszu o jego zobowiązania.

Dniem Wyceny jest dzień roboczy, w którym nastąpi otwarcie ksiąg rachunkowych Funduszu, ostatni dzień roboczy każdego kwartału kalendarzowego, w którym odbywa się sesja na Giełdzie Papierów Wartościowych w Warszawie S.A., dzień przypadający na 7 dni przed rozpoczęciem przyjmowania zapisów na Certyfikaty kolejnej emisji, oraz dzień przypadający na 7 dni przed dniem rozpoczęcia likwidacji Funduszu

Wartość Certyfikatu jest równa Wartości Aktywów Netto Funduszu w Dniu Wyceny, podzielonej przez liczbę wszystkich Certyfikatów zapisanych w Ewidencji.

Dniem wprowadzenia do ksiąg zmiany kapitału wpłaconego bądź kapitału wypłaconego jest dzień wydania lub wykupienia certyfikatów inwestycyjnych, przy zastosowaniu wartości aktywów netto na certyfikat inwestycyjny, wyznaczonej zgodnie z zasadą opisaną poniżej.

Na potrzeby określenia wartości aktywów netto na certyfikat inwestycyjny w określonym dniu wyceny nie uwzględnia się zmian w kapitale wpłaconym oraz zmian kapitału wypłaconego, związanych z wpłatami lub wypłatami ujmowa- nymi zgodnie z zasadą opisaną powyżej.

Niezrealizowany zysk (strata) z wyceny lokat wpływa na wzrost (spadek) wyniku z operacji.

Z zastrzeżeniem wyjątków przewidzianych w Statucie Funduszu aktywa Funduszu wycenia się, a zobowiązania Funduszu związane z dokonywaniem transakcji ustala się według wiarygodnie oszacowanej wartości godziwej.

Powyższe zasady odnosi się w szczególności do wyceny akcji, warrantów subskrypcyjnych, praw do akcji, praw poboru, kwitów depozytowych, listów zastawnych, obligacji Skarbu Państwa oraz innych dłużnych papierów wartościowych notowanych na aktywnym rynku, instrumentów pochodnych, jednostek uczestnictwa i certyfikatów inwestycyjnych oraz tytułów uczestnictwa emitowanych przez instytucje wspólnego inwestowania mające siedzibę za granicą.

W przypadku gdy składnik lokat jest przedmiotem obrotu na więcej niż jednym Aktywnym Rynku, wartością godziwą jest kurs ustalony na rynku głównym. Podstawą wyboru rynku głównego jest wolumen obrotu na danym składniku lokat w okresie ostatniego pełnego miesiąca kalendarzowego jako podstawowe kryterium wyboru rynku głównego oraz możliwość dokonywania przez Fundusz transakcji na danym rynku jako dodatkowe kryterium wyboru rynku głównego. Wyboru rynku głównego, uzasadnionego polityką inwestycyjną Funduszu, dokonuje się

(10)

Wartość składników lokat nienotowanych na aktywnym rynku wyznacza się w następujący sposób:

1) akcji:

a) w przypadku akcji emitowanych przez podmioty, dla których można wskazać emitentów o podobnym profilu i zakresie działania, których akcje są notowane na Aktywnym Rynku – przy wykorzystaniu modeli wskaźnikowych odnoszących cenę akcji do poszczególnych, wybranych parametrów finansowych działal- ności emitenta (cena/zysk, cena/wartość księgowa, itp.) na podstawie ceny ogłaszanej na Aktywnym Rynku dla akcji emitentów notowanych na Aktywnym Rynku,

b) w przypadku akcji emitowanych przez podmioty, dla których nie można wskazać emitentów o podobnym profilu i zakresie działania, których akcje są notowane na Aktywnym Rynku, do wyceny przyjmuje się wartość oszacowaną przez wyspecjalizowaną niezależną jednostkę świadczącą tego typu usługi. W pierwszej kolejności przyjmuje się wartość podana przez serwis Reuters.

W przypadku braku możliwości wykorzystania serwisu Reuters przyjmuje się wartość podaną przez inną wyspecjalizowaną niezależną jednostkę świadczącą tego rodzaju usługi, którą Towarzystwo podpisało umowę na świadczenie tego typu usług;

2) udziałów w spółkach z ograniczoną odpowiedzialnością - przy wykorzystaniu modeli wskaźnikowych odnoszących cenę udziałów do poszczególnych, wybranych parametrów finansowych działalności emitenta (cena/zysk, cena/wartość księgowa, itp.) na podstawie ceny ogłaszanej na Aktywnym Rynku dla akcji emitentów notowanych na Aktywnym albo na podstawie ceny nabycia w zależności od tego, który model będzie lepiej odzwierciedlał specyfikę i charakter działalności danego podmiotu, przy czym Fundusz ma prawo powierzyć wycenę udziałów w spółkach z ograniczoną odpowiedzialnością wyspecjalizowanym, niezależnym jednostkom świadczącym tego rodzaju usługi.

3) instrumentów rynku pieniężnego – w skorygowanej cenie nabycia, oszacowanej przy zastosowaniu efektywnej stopy procentowej, przy czym skutek wyceny tych składników lokat zalicza się do przychodów odsetkowych albo kosztów odsetkowych Funduszu;

4) depozytów – w skorygowanej cenie nabycia przy zastosowaniu efektywnej stopy procentowej;

W przypadku przeszacowania składnika lokat dotychczas wycenianego w wartości godziwej, do wysokości skorygowanej ceny nabycia – wartość godziwa wynikająca z ksiąg rachunkowych stanowi, na dzień przeszacowania, nowo ustaloną skorygowaną cenę nabycia.

Należności z tytułu udzielonej pożyczki papierów wartościowych, wycenia się według zasad przyjętych dla tych papierów wartościowych.

Zobowiązania z tytułu otrzymanej pożyczki papierów wartościowych, ustala się według zasad przyjętych dla tych papierów wartościowych.

Papiery wartościowe nabyte przy zobowiązaniu się drugiej strony do odkupu wycenia się, począwszy od dnia zawarcia umowy kupna, metodą skorygowanej ceny nabycia, oszacowanej przy zastosowaniu efektywnej stopy procentowej.

Zobowiązania z tytułu zbycia papierów wartościowych, przy zobowiązaniu się Funduszu do odkupu, wycenia się, począwszy od dnia zawarcia umowy sprzedaży, metodą korekty różnicy pomiędzy ceną odkupu a ceną sprzedaży, przy zastosowaniu efektywnej stopy procentowej.

Aktywa oraz zobowiązania denominowane w walutach obcych wycenia się lub ustala w walucie, w której są notowane na aktywnym rynku, a w przypadku gdy nie są notowane na aktywnym rynku, w walucie, w której są denominowane.

Aktywa oraz zobowiązania te wykazuje się w złotych polskich po przeliczeniu według ostatniego dostępnego średniego kursu wyliczonego dla danej waluty przez Narodowy Bank Polski. Wartość aktywów notowanych lub denominowanych w walutach, dla których Narodowy Bank Polski nie wylicza kursu, należy określić w relacji do dolara amerykańskiego.

Szczegółowe zasady wyceny opisane są w polityce rachunkowości Funduszu.

Modele i metody wyceny składników lokat Funduszu podlegają uzgodnieniu z Depozytariuszem. Zmiany w zakresie metod i modeli wyceny podlegają publikacji w sprawozdaniach finansowych Funduszu.

2. Opis wprowadzonych zmian stosowanych zasad rachunkowości, w tym:

a) metody ujmowania operacji w księgach rachunkowych Nie wystąpiły.

b) metody wyceny oraz sposobu sporządzania sprawozdania finansowego Nie wystąpiły.

Nota-2 Należności funduszu – nie dotyczy.

(11)

Nota-3 Zobowiązania Subfunduszu

Lp. Zobowiązania 31.12.2012 r.

1 Z tytułu nabytych aktywów 0

2 Z tytułu transakcji przy zobowiązaniu się funduszu do odkupu 0

3 Z tytułu instrumentów pochodnych 0

4 Z tytułu wpłat na certyfikaty inwestycyjne 0

5 Z tytułu odkupionych certyfikatów inwestycyjnych 0

6 Z tytułu wypłaty dochodów funduszu 0

7 Z tytułu wypłaty przychodów funduszu 0

8 Z tytułu wyemitowanych obligacji 0

9 Z tytułu krótkoterminowych pożyczek i kredytów 0

10 Z tytułu długoterminowych pożyczek i kredytów 0

11 Z tytułu gwarancji lub poręczeń 0

12 Z tytułu rezerw 1

13 Pozostałe zobowiązania 94

wynagrodzenie dla Towarzystwa 94

pozostałe 0

Razem 95

Nota-4 Środki pieniężne i ich ekwiwalenty

Lp. Środki pieniężne 31.12.2012 r.

1 Struktura środków pieniężnych na rachunkach bankowych na dzień bilansowy w przekroju walut,

w podziale na banki 7 405

Deutsche Bank Polska S.A. - rachunek podstawowy [w PLN] 7 405

2 Średni w okresie sprawozdawczym poziom środków pieniężnych utrzymywany w celu zaspoko-

jenia bieżących zobowiązań funduszu* 43 703

3 Ekwiwalenty środków pieniężnych w podziale na ich rodzaje 0

* średnia arytmetyczna ze stanu środków pieniężnych utrzymywanych w celu zaspokojenia bieżących zobowiązań funduszu na rachunku podstawowym w PLN na pierwszy dzień działalności i ostatni dzień bieżącego okresu sprawozdawczego.

Nota-5 Ryzyka

Ryzyko kredytowe

Ryzyko kredytowe aktywów i zobowiązań Funduszu dotyczy przede wszystkim dłużnych papierów wartościowych, których nie było w portfelu lokat Funduszu na dzień 31 grudnia 2012 r.

Informacje o obciążeniu aktywów i zobowiązań ryzykiem zmiany stopy procentowej

Na ryzyko zmiany wartości godziwej związane z wahaniami stopy procentowej narażone są przede wszystkim dłużne papiery wartościowe stałokuponowe i zerokuponowe. takich papierów nie było w portfelu lokat Funduszu na dzień 31 grudnia 2012 r.

Na ryzyko przepływów środków pieniężnych wynikających ze stopy procentowej narażone są głównie dłużne papiery wartościowe zmiennokuponowe. Takich papierów nie było w portfelu lokat Funduszu na dzień 31 grudnia 2012 r.

Informacje o obciążeniu aktywów i zobowiązań ryzykiem koncentracji

Ryzyko koncentracji ryzyka kredytowego w Funduszu dotyczy tylko papierów wartościowych emitowanych przez skarb państwa, których nie było w portfelu lokat Funduszu.

Informacje o obciążeniu aktywów i zobowiązań ryzykiem walutowym

(12)

Nota-6 Instrumenty pochodne – nie dotyczy

Nota-7 Transakcje przy zobowiązaniu się Funduszu lub drugiej strony do odkupu

Lp. 31.12.2012 r.

1 Transakcje przy zobowiązaniu się drugiej strony do odkupu, w tym: 100 352 a transakcje, w wyniku których następuje przeniesienie na fundusz praw własności i ryzyk 100 352 b transakcje, w wyniku których nie następuje przeniesienie na fundusz praw własności i ryzyk 0

2 Transakcje przy zobowiązaniu się funduszu do odkupu, w tym: 0

a transakcje, w wyniku których następuje przeniesienie na drugą stronę praw własności i ryzyk 0 b transakcje, w wyniku których nie następuje przeniesienie na drugą stronę praw własności i ryzyk 0 3 Należności z tytułu papierów wartościowych pożyczonych od funduszu w trybie przepisów

rozporządzenia o pożyczkach papierów wartościowych 0

4 Zobowiązania z tytułu papierów wartościowych pożyczonych przez fundusz w trybie przepisów

rozporządzenia o pożyczkach papierów wartościowych 0

Nota-8 Kredyty i pożyczki – nie dotyczy.

Nota-9 Waluty i różnice kursowe – nie dotyczy.

Nota-10 Dochody i ich dystrybucja

Lp. 19.11.2012 r. -

31.12.2012 r.

1 Zrealizowany zysk (strata) ze zbycia lokat, ujawniony odrębnie dla każdej z kategorii aktywów,

według podziału przyjętego w bilansie funduszu 27 591

zysk (strata) akcje 27 591

2 Wzrost (spadek) niezrealizowanego zysku (straty) z wyceny aktywów, ujawniony odrębnie dla

każdej z kategorii aktywów, według podziału przyjętego w bilansie funduszu 0 3 Wykaz wypłaconych przychodów ze zbycia lokat funduszu aktywów niepublicznych, w przekroju

zbytych lokat funduszu z uwzględnieniem udziału w aktywach i aktywach netto w dniu wypłaty oraz

wpływu, jaki wypłata przychodów miała na wartość aktywów i wartość aktywów netto funduszu 0 4 Wypłacone dochody funduszu, w podziale na pozycje przychodów z lokat oraz zrealizowany zysk

ze zbycia lokat 0

Nota-11 Koszty Subfunduszu

Lp. 19.11.2012 r. -

31.12.2012 r.

1 Koszty pokrywane przez towarzystwo w podziale według rodzajów co najmniej w zakresie

przedstawionym w pozycji II rachunku wyniku z operacji 0

2 Koszty funduszu aktywów niepublicznych związane bezpośrednio ze zbytymi lokatami, w przekroju zbytych lokat co najmniej w zakresie przedstawionym w pozycji II rachunku wyniku z ope-

racji 0

3 Wynagrodzenie dla towarzystwa z wyodrębnieniem części zmiennej, uzależnionej od wyników

funduszu 94

Wynagrodzenie stałe dla towarzystwa 94

część zmienna 0

(13)

Informacja dodatkowa

1. Informacje o znaczących zdarzeniach, dotyczących lat ubiegłych, ujętych w sprawozdaniu finansowym za bieżący okres sprawozdawczy - nie dotyczy.

2. Informacje o znaczących zdarzeniach, jakie nastąpiły po dniu bilansowym, a nie uwzględnionych w sprawozdaniu finansowym - nie wystąpiły.

3. Zestawienie oraz objaśnienie różnic pomiędzy danymi ujawnionymi w sprawozdaniu finansowym i w porównywalnych danych finansowych a uprzednio sporządzonymi i opublikowanymi sprawozdaniami finansowymi – nie dotyczy.

4. Dokonane korekty błędów podstawowych - nie wystąpiły.

5. Niepewność co do możliwości kontynuowania działalności - nie występuje.

6. Inne informacje - nie wystąpiły.

Prezes Zarządu Krzysztof Tokarski

Krzysztof Razik

Sporządzono 12 kwietnia 2013 r.

OPINIA NIEZALEŻNEGO BIEGŁEGO REWIDENTA

do Uczestników PZU Funduszu Inwestycyjnego Zamkniętego Aktywów Niepublicznych BIS 2

Przeprowadziliśmy badanie załączonego sprawozdania finansowego PZU Funduszu Inwestycyjnego Zamkniętego Aktywów Niepublicznych BIS 2 („Fundusz”) z siedzibą w Warszawie przy al. Jana Pawła II 24, na które składa się wprowadzenie do sprawozdania finansowego, zestawienie lokat i bilans sporządzone na dzień 31 grudnia 2012 roku, rachunek wyniku z operacji, zestawienie zmian w aktywach netto, rachunek przepływów pieniężnych za okres od 19 listopada 2012 roku do 31 grudnia 2012 roku oraz dodatkowe informacje i objaśnienia.

Za sporządzenie zgodnego z obowiązującymi przepisami sprawozdania finansowego odpowiedzialny jest Zarząd Towarzystwa Funduszy Inwestycyjnych PZU SA (zwanego dalej „Towarzystwem”). Zarząd Towarzystwa jest zobowiązany do zapewnienia, aby sprawozdanie finansowe spełniało wymagania przewidziane w ustawie z dnia 29 września 1994 r rachunkowości (Dz. U. z 2013 roku, poz. 330), zwanej dalej „ustawą o rachunkowości” i wydanymi na jej podstawie przepisami, w szczególności rozporządzeniem Ministra Finansów z dnia 24 grudnia 2007 roku w sprawie szczególnych zasad rachunkowości funduszy inwestycyjnych (Dz. U. z 2007 r. Nr 249, poz. 1859), zwanego dalej „rozporządzeniem o rachunkowości”.

Naszym zadaniem było zbadanie i wyrażenie opinii o zgodności sprawozdania finansowego z przyjętymi przez Fundusz zasadami (polityką) rachunkowości oraz czy przedstawia ono rzetelnie i jasno, we wszystkich istotnych aspektach, sytuację majątkową i finansową, jak też wynik finansowy Funduszu oraz o prawidłowości ksiąg rachunkowych stanowiących podstawę jego sporządzenia.

Badanie sprawozdania finansowego zaplanowaliśmy i przeprowadziliśmy stosownie do postanowień:

- rozdziału 7 ustawy o rachunkowości,

- krajowych standardów rewizji finansowej, wydanych przez Krajową Radę Biegłych Rewidentów w Polsce.

Badanie sprawozdania finansowego zaplanowaliśmy i przeprowadziliśmy w taki sposób, aby uzyskać racjonalną pewność pozwalającą na wyrażenie opinii o sprawozdaniu. W szczególności badanie obejmowało sprawdzenie poprawności zastosowa- nych przez Fundusz zasad (polityki) rachunkowości i znaczących szacunków, sprawdzenie - w przeważającej mierze w sposób wyrywkowy dowodów i zapisów księgowych, z których wynikają liczby i informacje zawarte w sprawozdaniu finansowym, jak i całościową ocenę sprawozdania finansowego. Uważamy, że badanie dostarczyło wystarczającej podstawy do wyrażenia

(14)

Naszym zdaniem zbadane sprawozdanie finansowe we wszystkich istotnych aspektach:

- przedstawia rzetelnie i jasno informacje istotne dla oceny sytuacji majątkowej i finansowej Funduszu na dzień 31 grudnia 2012 roku, jak też jego wyniku finansowego za okres obrotowy od 19 listopada 2012 roku do 31 grudnia 2012 roku, - zostało sporządzone zgodnie z wymagającymi zastosowania zasadami (polityką) rachunkowości, wynikającymi z ustawy

o rachunkowości i wydanymi na jej podstawie przepisami wykonawczymi oraz na podstawie prawidłowo prowadzo- nych ksiąg rachunkowych,

- jest zgodne z wpływającymi na treść sprawozdania finansowego przepisami prawa i postanowieniami statutu Funduszu.

List Zarządu Towarzystwa skierowany do Uczestników Funduszu jest kompletny w rozumieniu § 37 rozporządzenia o rachun- kowości, a zawarte w nim informacje, zaczerpnięte bezpośrednio ze zbadanego sprawozdania finansowego, są z nim zgodne.

Do sprawozdania finansowego dołączone zostało Oświadczenie Depozytariusza o zgodności danych dotyczących stanów aktywów Funduszu ze stanem faktycznym.

W imieniu Deloitte Polska Spółka z ograniczoną odpowiedzialnością Sp.k. (dawniej: Deloitte Audyt Sp. z o.o.) - podmiotu uprawnionego do badania sprawozdań finansowych, wpisanego na listę podmiotów uprawnionych prowadzoną przez KRBR pod nr. ewidencyjnym 73:

Dorota Snarska-Kuman

Wiceprezes Zarządu Deloitte Polska Sp. z o.o. – komplementariusza Deloitte Polska Spółka z ograniczoną odpowiedzialnością Sp.k. (dawniej: Deloitte Audyt Sp. z o.o.)

Jacek Marczak Kluczowy biegły rewident przeprowadzający badanie

nr ewid. 9750

Warszawa, 12 kwietnia 2013 roku

Uchwała Nr 1/7/2013

Zwyczajnego Zgromadzenia Inwestorów

PZU Funduszy Inwestycyjnego Zamkniętego Aktywów Niepublicznych BIS 2

z dnia 30 kwietnia 2013 r. w sprawie

zatwierdzenia rocznego sprawozdania finansowego Funduszu za rok obrotowy 2012

Działając na podstawie art 144 ust. 6 ustawy z dnia 27 maja 2004 r. o funduszach inwestycyjnych oraz art. 5 ust. 5 Statutu Funduszu, Zgromadzenie Inwestorów PZU Funduszu Inwestycyjnego Zamkniętego Aktywów Niepublicznych BIS 2 podejmuje uchwałę następującej treści:

§ 1

Po rozpatrzeniu, Zgromadzenie Inwestorów Funduszu zatwierdza roczne sprawozdanie finansowe Funduszu za okres od dnia 19 listopada 2012 r. do dnia 31 grudnia 2012 r., z bilansem sporządzonym na dzień 31 grudnia 2012 roku, wykazującym aktywa netto w wysokości 107.662 (sto siedem tysięcy sześćset sześćdziesiąt dwa tysiące) złotych.

§ 2

Uchwała wchodzi w życie z dniem podjęcia.

Przewodniczący stwierdził, że uchwała została podjęta jednogłośnie w głosowaniu jawnym.