WARTOŚCI NIEMATERIALNE

POLITYKA RACHUNKOWOŚCI

Spółka wycenia wartości niematerialne w wartości poniesionego kosztu pomniejszonego o odpisy umorzeniowe oraz odpisy z tytułu utraty wartości.

Amortyzacja jest naliczana metodą liniową przez oszacowanie okresu użytkowego danego aktywa, który dla wybranych grup wynosi:

• patenty i licencje – od 5 do 10 lat

• znaki towarowe – nieamortyzowane

• inne aktywa niematerialne – od 5 do 10 lat

W przypadku, gdy zaistniały zdarzenia bądź zaszły zmiany wskazujące na to, że wartość bilansowa wartości niematerialnych może nie być możliwa do odzyskania, są one poddawane weryfikacji pod kątem ewentualnej utraty wartości zgodnie z polityka opisaną w nocie 5.2.

Aktywa niematerialne o nieokreślonym okresie użytkowania oraz te, które nie są użytkowane, są corocznie poddawane testowi na utratę wartości, w odniesieniu do poszczególnych aktywów lub na poziomie ośrodka wypracowującego środki pieniężne.

ZNAKI TOWAROWE, PATENTY I LICENCJE

WARTOŚCI NIEMATERIALNE W BUDOWIE

RAZEM

Wartość brutto 01.01.2019 11,5 - 11,5

Umorzenie skumulow ane (9,3) - (9,3)

Wartość netto 01.01.2019 2,2 - 2,2

Amortyzacja (0,8) - (0,8)

Wartość brutto 31.12.2019 (01.01.2020) 11,5 - 11,5

Umorzenie skumulow ane (10,1) - (10,1)

JEDNOSTKOWE SKRÓCONE ŚRÓDROCZNE

SPRAWOZDANIE FINANSOWE SPÓŁKI CCC S.A. ZA OKRES 6 MIESIĘCY ZAKOŃCZONY DNIA 30 CZERWCA 2020 R.

[w mln zł o ile nie podano inaczej]

5.1.1 WARTOŚĆ FIRMY

POLITYKA RACHUNKOWOŚCI

Wartość firmy z tytułu przejęcia jednostki jest początkowo ujmowana według ceny nabycia stanowiącej kwotę nadwyżki sumy:

• przekazanej zapłaty,

• kwoty wszelkich niekontrolujących udziałów w jednostce przejmowanej oraz

• w przypadku połączenia jednostek realizowanego etapami, wartości godziwej na dzień przejęcia udziału w kapitale jednostki przejmowanej, należącego poprzednio do jednostki przejmującej nad kwotą netto ustaloną na dzień przejęcia wartości możliwych do zidentyfikowania nabytych aktywów i przejętych zobowiązań.

Po początkowym ujęciu, wartość firmy jest wykazywana według ceny nabycia pomniejszonej o wszelkie skumulowane odpisy aktualizujące z tytułu utraty wartości. Test na utratę wartości przeprowadza się raz na rok lub częściej, jeśli wystąpią ku temu przesłanki. Wartość firmy nie podlega amortyzacji.

Na dzień przejęcia nabyta wartość firmy jest alokowana do każdego z ośrodków wypracowujących środki pieniężne, które mogą skorzystać z synergii połączenia. Każdy ośrodek, lub zespół ośrodków, do którego została przypisana wartość firmy: odpowiada najniższemu poziomowi w Spółce, na którym wartość firmy jest monitorowana na wewnętrzne potrzeby zarządcze oraz jest nie większy niż jeden segment operacyjny określony zgodnie z MSSF 8 Segmenty operacyjne.

Odpis z tytułu utraty wartości ustalany jest poprzez oszacowanie odzyskiwalnej wartości ośrodka wypracowującego środki pieniężne, do którego została alokowana dana wartość firmy.

W przypadku, gdy odzyskiwalna wartość ośrodka wypracowującego środki pieniężne jest niższa niż wartość bilansowa, ujęty zostaje odpis z tytułu utraty wartości. W przypadku, gdy wartość firmy stanowi część ośrodka wypracowującego środki pieniężne i dokonana zostanie sprzedaż części działalności w ramach tego ośrodka, przy ustalaniu zysków lub strat ze sprzedaży takiej działalności wartość firmy związana ze sprzedaną działalnością zostaje włączona do jej wartości bilansowej. W takich okolicznościach sprzedana wartość firmy jest ustalana na podstawie względnej wartości sprzedanej działalności i wartości zachowanej części ośrodka wypracowującego środki pieniężne.

Spółka Data nabycia

Stan na dzień 31.12.2019 (01.01.2020)

Korekty - finalne rozliczenie

Nabycie

Różnice kursow e z przeliczenia

Stan na dzień 30.06.2020

Przedsięw zięcie Adler International Sp. z o.o. sp. k. 07.2018 48,8 (2,5) - - 46,3

Wartość firmy - 48,8 (2,5) - - 46,3

JEDNOSTKOWE SKRÓCONE ŚRÓDROCZNE

SPRAWOZDANIE FINANSOWE SPÓŁKI CCC S.A. ZA OKRES 6 MIESIĘCY ZAKOŃCZONY DNIA 30 CZERWCA 2020 R.

[w mln zł o ile nie podano inaczej]

Na dzień 30.06.2020 r. Spółka przeprowadziła test pod kątem utraty wartości firmy rozpoznanej w związku z nabyciem przedsięwzięcia (ZCP) Adler International Sp. z o.o. sp. k. Przeprowadzony test nie wykazał konieczności ujęcia odpisu z tytułu utraty wartości firmy. Kierownictwo jest przekonane, iż żadna racjonalnie możliwa zmiana jakiegokolwiek kluczowego założenia określonego w ramach przeprowadzonego testu nie spowoduje, że wartość bilansowa testowanego ośrodka znacząco przekroczy jego wartość odzyskiwalną.

Test na utratę wartości został przeprowadzony na podstawie kalkulacji przewidywanych przepływów pieniężnych, oszacowanych na podstawie historycznych wyników oraz oczekiwań odnośnie rozwoju rynku w przyszłości.

Przewidywane przepływy pieniężne dla zidentyfikowanych ośrodków wypracowujących środki pieniężne opracowane zostały na podstawie założeń wynikających z historycznych doświadczeń skorygowanych do realizowanych planów. Dane przepływy prezentują najlepszy szacunek Zarządu odnośnie działalności nabytego przedsięwzięcia w ciągu najbliższych 5 lat.

Główne założenia, przyjęte w celu ustalenia wartości użytkowej są następujące:

• poziom kosztów sprzedaży produktów,

• wpływ zmian przychodów na koszty bezpośrednie,

• poziom wydatków inwestycyjnych,

• stopa dyskontowa oparta na średnioważonym koszcie kapitału i odzwierciedlająca bieżącą rynkową ocenę wartości pieniądza w czasie oraz ryzyka związanego z przedmiotem działalności ośrodka wypracowującego środki pieniężne.

Wielkości przyporządkowane każdemu z tych parametrów odzwierciedlają doświadczenia Spółki skorygowane o oczekiwane zmiany w okresie objętym biznes planem, mogą jednak podlegać wpływom niedających się przewidzieć zmian gospodarczych, politycznych lub prawnych. Poszczególne parametry zostały dostosowane do sytuacji wynikającej z COVID-19, a parametry wzrostu zostały przyjęte na bardziej konserwatywnym poziomie w porównaniu do testów z 31.12.2019 roku w celu uwzględnienia niepewności wynikających z pandemii.

Test na utratę wartości został przeprowadzony na podstawie następujących założeń:

31.12.2019

Przedsięwzięcie Adler International Sp. z o.o.

sp. k.

Stopa dyskontowa przed opodatkowaniem 9,8%

Średnia marża zysku EBITDA 30,2%

Przewidywany skumulowany roczny wskaźnik wzrostu EBITDA 3,6%

Rezydualna stopa wzrostu 2,0%

30.06.2020

Przedsięwzięcie Adler International Sp. z o.o.

sp. k.

Stopa dyskontowa przez opodatkowaniem 7,23%

Średnia marża zysku EBITDA 28,0%

Przewidywany skumulowany roczny wskaźnik wzrostu EBITDA 2,0%

Rezydualna stopa wzrostu 2,0%

JEDNOSTKOWE SKRÓCONE ŚRÓDROCZNE SPRAWOZDANIE FINANSOWE SPÓŁKI CCC S.A. ZA OKRES 6 MIESIĘCY ZAKOŃCZONY

DNIA 30 CZERWCA 2020 R.

[w mln zł o ile nie podano inaczej]