Webinar: Strategia ESG w sektorze bankowym. Warszawa, 11 stycznia 2022r.

(1)

Webinar:

Strategia ESG

w sektorze bankowym

Warszawa, 11 stycznia 2022r.

(2)

Eksperci

Przemek jest liderem zarządzania ryzykiem oraz doradztwa regulacyjnego dla sektora finansowego Deloitte w Polsce i liderem sektora finansowego w Polsce.

Posiada ponad 20 lat doświadczenia na rynku finansowym i doradczym.

Specjalizuje się we wdrażaniu systemów zarządzania ryzykiem w instytucjach finansowych, w tym w analizie dostosowania do wymogów regulacyjnych oraz wdrażaniu oczekiwań nadzorczych UKNF. Posiada doświadczenie w prowadzeniu projektów dotyczących analizy luk

regulacyjnych. Angażował się również w projekty rozwoju - przy użyciu metod ilościowych - modeli oceny ryzyka kredytowego, rynkowego i operacyjnego. Był

odpowiedzialny m.in. za projekty wdrożenia metodyk szacowania rezerw z tytułu utraty wartości, szacowania parametrów ryzyka kredytowego, wycen instrumentów finansowych, wymogów kapitałowych oraz projekty dostosowania do wymogów aktów

prawnych/rekomendacji nadzorczych.

Irena posiada piętnastoletnie doświadczenie w consultingu, w tym przede wszystkim w obszarze budowania i zarządzania relacjami z interesariuszami, marketingu i rozwoju biznesu.

Wspólnie z kilkudziesięcioosobowym zespołem w Europie Środkowej doradza klientom w strategiach transformacji organizacji, raportowaniu, mierzeniu wpływu, zarządzaniu ryzykiem reputacyjnym

i ochronie środowiska. Przygotowywała strategie zrównoważonego rozwoju, strategie budowania i zarządzania relacjami z interesariuszami, plany komunikacji, opracowywała kilkanaście raportów pozafinansowych. Jest Członkiem Zarządu Forum Odpowiedzialnego Biznesu. Bierze aktywny udział w pracach międzynarodowych organizacji zajmujących się problematyką zrównoważonego rozwoju, m.in. Global Raporting Inititative, WBCSD i CSR Europe. Prowadzi wykłady ze strategii CSR na Akademii Leona Koźmińskiego, jest także certyfikowanym trenerem GRI.

Przemysław Szczygielski

lider sektora finansowego w Polsce, partner Deloitte

Irena Pichola

lider zespołu ds.

zrównoważonego rozwoju w Polsce i Europie Środkowej, partner Deloitte

Wojciech Hann

prezes zarządu BOŚ Bank

Ma ponad 25-letnie doświadczenie w bankowości inwestycyjnej i finansowaniu przedsiębiorstw. Doradzał przy ponad pięćdziesięciu transakcjach, przede wszystkim w sektorze energetycznym, ale także bankowym,

maszynowym, budowlanym, spożywczym, IT,

petrochemicznym oraz wielu innych, zarówno w Polsce jak i Europie Wschodniej oraz Turcji.

W latach 2016 - 2019 był członkiem Zarządu Banku Gospodarstwa Krajowego, nadzorującym Obszar Sprzedaży i Produktów. W 2016 roku był również dyrektorem zarządzającym departamentu rynków kapitałowych Ipopema Securities. W latach 1998-2007 pracował w UniCredit Markets & Investment Banking / CA IB w Warszawie, a następnie w Wiedniu, w którym pełnił między innymi funkcję dyrektora departamentu

Energy&Utilities. Należał także do zespołu Ernst&

Young w Warszawie.

(3)

Agenda

1

Dlaczego strategiczne podejście do ESG staje się tak kluczowe dla banków i innych instytucji

2

W jaki sposób przeprowadzić proces pracy nad strategią i jak powinna rozkładać się odpowiedzialność za wdrożenie i realizację strategii ESG w strukturze banku?

3

Jak cele wynikające ze strategii zrównoważonego rozwoju wpisują się w cele stawiane kadrze zarządczej banku? Czy wynagrodzenie kadry zarządczej jest powiązane z realizacją celów środowiskowych i/lub społecznych?

4

W jaki sposób banki powinny podchodzić do ustalania celów dekarbonizacyjnych? Jakie narzędzia i rozwiązania pozwalają na oszacowanie emisji banku i portfela, a także na ustalanie wiarygodnych celów dekarbonizacyjnych?

5

Czy w strategie ESG banków wpisują się również cele dotyczące zarządzania ryzykiem ESG? Jeśli tak, to na co banki powinny zwracać szczególną uwagę ustalając cele strategiczne w zakresie zarządzania ryzykiem ESG?

6

Jakie praktyczne działania i rozwiązania w zakresie bankowości detalicznej i korporacyjnej mogą przyczyniać się do realizacji strategii zrównoważonego rozwoju banku?

7

W jaki sposób strategie ESG oraz wymagania regulacyjne wobec banków (Taksonomia, SFDR) wpłyną na relację z klientami?

8

W jaki sposób zewnętrzna ocena przez agencje ratingowe może wiarygodnie oddać stopień zaawansowania działań i jak się do niej przygotować?

Business case

9 Proces strategiczny Realizacja strategii i projektów flagowych

W kierunku neutralizacji wpływu na klimat

Zarządzanie ryzykiem

Efekty strategii, ratingi i komunikacja

Jak komunikować się z rynkiem i kluczowymi interesariuszami? Jaka jest rola raportowania i czy raport wystarczy?

(4)

Business case

(5)

Dyrektywa CSRD

Corporate Sustainability Reporting Directive Ujawnienia ESG

2023

Europejski Zielony Ład i Strategia UE na nowo zdefiniowały oczekiwania regulatorów wobec sektora finansowego, umieszczając go w roli katalizatora transformacji europejskiej gospodarki

Europejskie przedsiębiorstwa

Dyrektywa CSRD

Corporate Sustainability Reporting Directive Ujawnienia ESG 2023

Taksonomia UE

% „zielonego”: przychodu, CAPEXu, OPEXu

2022

Banki

RAPORTOWANIE

Dyrektywa SFDR

Sustainable Finance Disclosure Regulation Ujawnienia ESG dot. Instytucji finansowych 2021

Taksonomia UE

% zielonych aktywów (Green Asset Ratio) 2022

(6)

Base: whole base, n=1145 Źródło: Deloitte, Climate Sentiment Index 2021

Obawy dotyczące zmian klimatu wpływają na zachowania Polaków

Zdecydowanie się zgadzam Raczej się zgadzam/w znacznym stopniu

W C I Ą G U O S T E N I E G O M I E S I Ą C A C Z U Ł E M / - A M Z M A R T W I E N I E O K L I M A T N A Z I E M I

0% 50% 100%

ZDECYDOWANIE SIĘ NIE ZGADZAM

RACZEJ SIĘ NIE ZGADZAM

RACZEJ SIĘ ZGADZAM

ZDECYDOWANIE SIĘ ZGADZAM

0% 50% 100%

RACZEJ SIĘ ZGADZAM

0% 50% 100%

RACZEJ SIĘ ZGADZAM

Polacy jako konsumenci zaniepokojeni o klimat zwracają uwagę na sposób wytwarzania produktów…

Q13.: Szukam informacji o zrównoważonym / przyjaznym środowisku pochodzeniu produktów, których używam lub którymi jestem

zainteresowany/-a

…. jako wyborcy wywierają presję na nowe regulacje związane z polityką klimatyczną…

Q20.: W jakim stopniu stosunek polityków do ochrony klimatu wpłynął na Twoje decyzje podczas ostatnich wyborów?

… a jako pracownicy są wręcz gotowi szukać nowego pracodawcy, jeśli obecny nie będzie wprowadzać zrównoważonych praktyk biznesowych.

Q24.: Rozważę zmianę pracy, jeśli firma, w której pracuję nie wprowadzi zrównoważonych praktyk biznesowych

Od najmniej do najbardziej martwiących się o klimat

(7)

Gigantyczna skala globalnych inwestycji

IEA: Globalne nakłady inwestycyjne w poszczególnych sektorach potrzebne do ograniczenia emisji gazów cieplarnianych do zera netto do 2050 r.

Według scenariusza IEA inwestycje związane z dekarbonizacją osiągną w skali świata w

2030 r.

5 bln USD.

Zgodnie z szacunkiem IEA i MFW inwestycje te dodadzą 0,4 punktu proc. do rocznego wzrostu PKB.

W 2030 r. światowy PKB będzie wyższy o

4%

wobec ścieżki zakładanej przy kontynuacji dotychczasowych trendów.

(8)

Zielone finanse globalnym megatrendem

8

Zrównoważone finansowanie to obecnie jeden z najbardziej dynamicznych trendów na rynku finansowym.

Według Bloomberg Intelligence wartość aktywów o zrównoważonym profilu będzie rosła w bazowym scenariuszu

o 15% rocznie.

W skali globalnej osiągnie na koniec 2021 r.

blisko

40 bln USD

, a do końca 2025 r.

osiągnie

53 bln USD

, czyli

1/3

wszystkich globalnych aktywów finansowych.

Aktywa w zarządzaniu o zrównoważonym profilu - ESG (bln USD)

(9)

BOŚ w finansowaniu inwestycji na ochronę środowiska i zasobów naturalnych

OZE;

40,6%

Budownictwo zrównoważone;

30,3%

Efektywność energetyczna;

7,8%

Gospodarka Odpadami;

0,7%

Gospodarka ściekowa;

2,0%

Gospodarka wodna; 0,6%

Inne; 12,8%

Modernizacja procesów technologicznych; 1,9%

Ochrona Przed Hałasem;

0,1%

Rewitalizacja terenów miejskich;

1,4%

Transport ekologiczny;

1,8%

12,8 mld zł

36,6%

14,8%

Portfel należności kredytowych banku wynosi ok. 12,8 mld zł, w tym:

kredyty ekologiczne o wartości bilansowej 4,7 mld zł stanowią ok. 36,3%, z ambicją osiągnięcia 50%

do 2023.

Wolumen1,9 mld zł obejmuje portfel inwestycji finansujących projekty OZE

Struktura zadłużenia proekologicznego w podziale na rodzaje inwestycji

2021

(10)

Proces strategiczny

(11)

Proces na ogół obejmuje trzy kroki: analizę wewnętrzną i zewnętrzną, opracowanie wniosków w formie szans i wyzwań oraz zbudowanie strategii adresującej obszary ESG

Proces tworzenia Strategii ESG

• Na podstawie analizy definiujemy szanse oraz wyzwania stojące przed bankiem, zarówno w kontekście wewnętrznym jak i zewnętrznym.

• Analiza SWOT wskazuje na obszary, w których bank może zaadresować konkretne wyzwania stojące przed polskim społeczeństwem

• Analiza pozwala również na podkreślenie obszarów, gdzie działania banku powinny być priorytetowe, zarówno w kontekście mitygacji ryzyka regulacyjnego oraz odpowiedzi na sytuację rynkową i zmieniające się potrzeby klientów

• Pierwszym krokiem w procesie wypracowania kompleksowej Strategii ESG jest analiza banku, jego otoczenia oraz podjęty wewnątrz organizacji dialog

• Takie przekrojowe podejście pozwala na kompleksowe zrozumienie uwarunkowań wewnętrznych spółki – stopnia dojrzałości organizacji w stosunku do obszarów ESG oraz nakreślenie obszarów do dalszej poprawy

• Jednocześnie, analiza regulacji krajowych i międzynarodowych dotyczących obszaru ESG jak również screening działań podmiotów konkurencyjnych pozwalają na włączenie do analizy szerszego, zewnętrznego kontekstu

• Powyższe kroki pozwalają określić filary strategiczne adresujące szanse oraz wyzwania w obszarze ESG.

Analiza

Opracowanie wniosków:

szanse i wyzwania

Budowa strategii

Analiza strategiczna

Dialog wewnątrz organizacji

Szanse

Wyzwania

Strategia ESG

1

2

3

(12)

Strategia ESG uwzględnia założenia strategii biznesowej BOŚ

Finansowanie projektów proekologicznych oraz zielonej transformacji

Zobowiązania strategii biznesowej uwzględnione w strategii ESG Ekologia i klimat

M I S J A : Innowacyjnie i skutecznie wspieramy zieloną transformację

W I Z J A : Kompleksowo finansujemy zieloną transformację, oferując unikatowe produkty, zaangażowanych ekspertów i różnorodne instrumenty finansowe Jesteśmy bankiem pełnym zielonej energii

Kultura organizacyjna

Zarządzanie ryzykiem związanym z obszarami etyki biznesu

Działania społeczne

Zwiększanie zaangażowania pracowników, tworząc przyjazne środowisko pracy, zgodne z wartościami i zasadami Oferowanie klientom usług doradczych z

zakresu zielonej transformacji oraz taksonomii

Zmiana kulturowa organizacji –

zwiększenie zaangażowania pracowników oraz rozwój ich kompetencji

Wprowadzenie nowego modelu pracy – zwinny i hybrydowy

Kontynuacja wdrażania programów prospołecznych przede wszystkim poprzez działania Fundacji

Kontynuacja rozwoju kompetencji

z zakresu ekologii i technologii redukujących emisje

Edukacja ekologiczna klientów

Strategia biznesowa

(13)

Ramy strategii ESG BOŚ

Strategia została ujęta z perspektywy oddziaływań wewnętrznych i zewnętrznych w podziale na trzy filary

01. Lider zielonej zmiany

02. Bank aktywny społecznie 03. Świadoma organizacja

E

S G

Jesteśmy pełni zielonej energii

(14)

Główne założenia

Do 2023 r. udział zielonych aktywów będzie stanowić do 50% całego portfela kredytowego (obecnie jest to 36,3%)

Wzrost wolumenu sprzedaży produktów zrównoważonych (w tym z naciskiem na rozwój współpracy z MŚP)

do 400 mln zł w 2022 r.

Zmniejszenie śladu węglowego o 20%

(względem 2020 r.), skomponowanie floty pojazdów składającej się w 30% z aut

hybrydowych lub elektrycznych do końca 2023 r., pełne przestawienie się na energię

elektryczną pochodzącą z OZE od przyszłego roku

Przystąpienie jeszcze w tym roku do The United Nations Global Compact (UNGC) oraz do inicjatywy Science Based Targets initiative (SBTi)

Uruchomienie platformy edukacyjnej

wspierającej rozwój zielonych projektów wraz z przewodnikiem dla rynku

w zakresie zasad zrównoważonego finansowania

Uruchomienie parasolowej inicjatywy „BOŚmy pełni zielonej energii”, w ramach której m.in.

odbywać się będą konferencje, inicjatywy angażujące partnerów w regionach, warsztaty oraz działania edukacyjne z zakresu

zaangażowania społecznego

Dostosowywanie się do nowych regulacji z obszaru ujawnień ryzyk ESG, a także poprawa wewnętrznych rozwiązań wspierających zrównoważony rozwój

Wdrożenie klauzul umownych w zakresie ESG dla nowych dostawców i polityk zakupowych uwzględniających ESG

Uzyskanie jeszcze w tym roku ratingu ESG, a w latach następnych BOŚ zamierza go systematycznie poprawiać

Lider zielonej zmiany

Świadoma organizacja

Bank

aktywny

społecznie

(15)

W kierunku neutralizacji wpływu na klimat

(16)

Instytucje finansowe nie tylko odpowiadają na wymagania regulatorów, ale również same aktywnie działają na rzecz ograniczenia negatywnego wpływu na klimat

W trakcie tegorocznego szczytu klimatycznego w Glasgow (COP 26), opublikowany został raport porozumienia instytucji finansowych - Glasgow Financial Alliance for Net Zero (GFANZ). Członkowie GFANZ to 450 instytucji finansowych o łącznej sumie aktywów > 130 trylionów dolarów.

Instytucje zrzeszone w GFANZ identyfikują emisyjność portfela inwestycyjnego i kredytowego jako kluczowy czynnik wpływu sektora na zmiany klimatu.

Wynika to z faktu, że przeważającą część śladu węglowego instytucji finansowych pochodzi właśnie z emisji portfelowych.

Glasgow Financial Alliance for Net Zero (GFANZ)

Wymagania instytucji finansowych dotyczące transformacji przedsiębiorstw Na podstawie:

GFANZ Progress Report 2021

(17)

Ślad węglowy instytucji finansowych generuje przede wszystkim portfel kredytowy lub inwestycyjny

Portfel kredytowy lub inwestycyjny odpowiada za

przeważającą cześć emisji wszystkich instytucji

finansowych

WIG30

B A DANIE C D P N A P R ÓBI E 8 4 G LOBALNYCH I N STYTUC JI F I NANSOWYCH

Wśród banków wchodzących w skład indeksu WIG30,

przeciętny poziom emisji w Zakresie 1 i 2 jest 60 razy

niższy niż w pozostałych spółkach*

Emisje portfelowe globalnych instytucji finansowych badanych przez CDP** są przeciętnie 700 razy ^większe

niż ich bezpośrednie emisje

Źródło:

*Obliczenia właśnie Deloitte. Z 30 spółek wchodzących w skład indeksu WIG30, 21 zaraportowało poziom emisji w Zakresie 1 i 2 za rok 2020. Wśród tych 21 przedsiębiorstw było 7 banków.

** Carbon Disclosure Project, The Time to Green Finance, 2020. 25% (czyli 84 przedsiębiorstwa) z badanych przez CDP instytucji finansowych zaraportowało emisje portfelowe. Wśród tych firm, finansowane emisje były przeciętnie 700 razy większe niż emisje z Zakresu 1 i 2.

(18)

Zmiany klimatyczne – globalni liderzy dołączają do inicjatywy Science-Based Target

Ambicje liderów w zakresie dekarbonizacji - globalne ocieplenie o mniej niż 1.5° C do 2100 r

Science based targets (SBT) to globalna inicjatywa skierowana do podmiotów, które chcą być liderem w zakresie dekarbonizacji

https://sciencebasedtargets.org/

RCP4.5 1.7-3.2^oC RCP8.5 3.2-5.4^oC Relative to 1850-1900

Przykłady instytucji finansowych w SBTi

Źródło:

1. Intergovernmental Panel on Climate Change, Fifth Assessment Report (AR5), Climate Change:

Action, Trends, and Implications for Business, Cambridge University Press, 2013

Świat jest obecnie na dobrej drodze do wzrostu temperatury

o 4˚C. Porozumienie paryskie ma na celu ograniczenie

globalnego wzrostu temperatury do <2˚C do 2100 r. Liderzy

korporacyjni dołączają do https://sciencebasedtargets.org/,

aby ujawnić swoje ambicje związane z Porozumieniem

paryskim.

(19)

Zarządzanie ryzykiem

(20)

Wytyczne EBA dot. Udzielania i monitorowania kredytów wprowadziły pierwsze obowiązujące oczekiwania nadzorcze

Transformacja gospodarki oraz rosnące oczekiwania nadzorcze wymagają podjęcia działań w zakresie uwzględnienia czynników ESG w procesach zarządzania ryzykiem

Przyśpieszająca transformacja gospodarki (Fit for 55) oznacza konieczność ujęcia kwestii ESG w strategii biznesowej, ocenie ryzyka i innych kluczowych procesach w celu

zagwarantowania efektywności modelu biznesowego Banku

Rosnące zainteresowanie oraz presja ze strony nadzorców oznaczają konieczność włączenia czynników ESG do procesów Banku

Transformacja gospodarki bezpośrednio przekłada się perspektywy poszczególnych sektorów jak i pojedynczych kontrahentów.

Ryzyka ESG są ryzykami istotnymi. W praktyce występuje konieczność zarządzania nimi niezależnie od dodatkowych rekomendacji nadzorczych (takie stanowisko zostało zawarte np. w Wytycznych ECB)

EBA wydała raport nt. zarządzania ryzykami ESG. ESG jest priorytetem poziomym na 2022 r. w ramach którego EBA zapowiedziała wydanie Wytycznych dotyczących zarządzania ryzykami ESG w 2022 r.

EBA w wytycznych dot. Udzielania i monitorowania kredytów wprowadza wymogi względem produktów zrównoważonych.

EBA zapowiedziała na Q12022 materiał do dyskusji (Discussion Paper) nt. ostrożnościowego traktowania aktywów powiązanych z celami środowiskowymi

W wystąpieniach przedstawicieli KNF kwestie ESG zyskują coraz większe znaczenie*.

Zrozumienie i odpowiednia kwantyfikacja ryzyka pozwolą na lepszą politykę akceptacji

kredytobiorców jak również na efektywniejszą politykę cenową.

* np. cyt.: Wskazuje to, że w najbliższej przyszłości nastąpi włączenie ryzyk ESG do procesu BION. Warto zauważyć, że elementy oceny ryzyka związanego z ESG w procesach kredytowych pojawiły się już w tegorocznych formularzach samooceny. Kamil Liberadzki, dyrektor Departamentu Rozwoju Regulacji w UKNF, artykuł w Zielone Finanse w Polsce 2021, wrzesień 2021

(21)

Określenie wymogów dotyczących gromadzenia informacji i danych od kredytobiorców, dokumentacji oraz wymogów w zakresie oceny zdolności kredytowej kredytobiorców.

Instytucje powinny ocenić ekspozycję kredytobiorcy na czynniki środowiskowe, społeczne i związane z zarządzaniem, w szczególności czynniki środowiskowe oraz oddziaływanie na zmianę klimatu, a także stosowność strategii ograniczania ryzyka określonych przez kredytobiorcę. Taka analiza powinna być prowadzona na poziomie kredytobiorcy; jednakże w stosownych przypadkach instytucje mogą również rozważyć przeprowadzenie takiej analizy na poziomie portfela.

Określenie oczekiwań nadzoru dla niezależnych rzeczoznawców oraz warunków umożliwiających stosowanie przez instytucje zaawansowanych modeli statystycznych lub wycenę, monitorowanie i aktualizację wyceny różnych form zabezpieczeń.

Ryzyko sektorowe, a także zużycie energii mają wpływ na przyszłą wartość zabezpieczenia

Bieżący monitoring ryzyka kredytowego i ekspozycji kredytowych, w tym ustanowienie efektywnego systemu wczesnego ostrzegania (powinien uwzględniać również kwestie ESG jako wpływające na ryzyko klientów)

Sprecyzowanie wewnętrznych zasad zarządzania i kontroli w odniesieniu do procesu udzielania kredytów i podejmowania decyzji kredytowych, ze szczególnym zwróceniem uwagi na kwestie AML, uwzględnienia czynników

środowiskowych, społecznych i związanych z zarządzaniem oraz finansowania opartego na technologii.

Instytucje powinny uwzględniać czynniki środowiskowe, społeczne i związane z zarządzaniem, a także ryzyka powiązane w swoich apetytach na ryzyko kredytowe oraz zasad postępowania w zakresie zarządzania ryzykiem, zasadach postępowania i procedurach dotyczących ryzyka kredytowego, przyjmując podejście holistyczne.

Zarządzanie

Wycena

Polityka cenowa Udzielanie

Monitorowanie

Określenie oczekiwań organów nadzoru w zakresie polityki cenowej opartej na ryzyku, z wyszczególnieniem szeregu elementów,

które instytucje powinny uwzględnić i odzwierciedlić przy wyznaczaniu cen nowo udzielanych kredytów.

Wycena powinna odzwierciedlać strategię biznesową (w tym cele ESG).

Wytyczne wprowadzają pierwsze obowiązki w zakresie uwzględniania kwestii ESG przez Bank.

Wytyczne koncentrują sie na 5 obszarach

Wytyczne EBA w sprawie udzielania i monitorowania kredytów

(22)

Realizacja strategii i projektów flagowych

(23)

BOŚ skupi się na finansowaniu instalacji i mieszkalnictwa pro-ekologicznego oraz na depozytach

Finansowanie instalacji ekologicznych

Zielone kredyty hipoteczne

Depozyty terminowe

• Szybki tempo wzrostu rynku

• Ekspertyza i kompetencje BOŚ Banku

• Dostępność partnerów, co pozwoli na ograniczenie sprzedaży w sieci

• Potencjał na automatyzację procesu kredytowego = niższe koszty

• Realizacja programów NFOŚiGW

Jakie produkty? Dlaczego warto?

• Szybko rozwijający się rynek

• Aktywa stosunkowo łatwe do upłynnienia

• Specjalistyczna forma produktu już oferowanego przez BOŚ

• Posiadane doświadczenie, zarówno w hipotekach jak i ekologii

Sprzedawany wszystkimi kanałami, w tym online oraz przez partnerów – dbające o środowisko firmy developerskie

Depozyt terminowy

na konkurencyjnych warunkach, pozyskiwany w kanałach

cyfrowych

• Relatywnie tanie źródło finansowania

• Zapewni stabilność finansową BOŚ Banku na czas transformacji

Kontynuacja dotychczasowej oferty BOŚ, z naciskiem na sprzedaż w kanale cyfrowym Ekokredyt

na zakup i instalację proekologicznych technologii (niezabezpieczony)

Sprzedawany głównie przez partnerów – firmy zajmujące się instalacją eko-rozwiązań (PV, pompy) oraz przez x-sell

Kredyt hipoteczny obarczony dodatkowymi

warunkami proekologicznymi dot.

m.in. materiałów, zużycia energii

Jakie kanały?

(24)

Założenia Zielonych obligacji

Wykorzystanie środków wyłącznie na cele sprzyjające

ochronie środowiska

(GBP zawiera odpowiednią listę akceptowalnych celów)

Zastosowanie transparentnych procesów oceny i selekcji

projektów

(Wytyczne jak ma przebiegać proces decyzyjny w zakresie doboru „zielonych”

inwestycji)

Wdrożenie procedur zarządzania środkami zgodnie

z przeznaczeniem

(Obowiązek wysokiej transparentności w zakresie wydatkowania środków)

Raportowanie przebiegu inwestycji

i wydatkowania środków

(Obowiązki informacyjne w zakresie realizacji „zielonych” celów”)

1 2 3 4

ZIELONE OBLIGACJE – finansowanie i refinansowanie projektów zgodnych z wymogami Green Bond Principles (,,GBP”) opracowanych przez International Capital Market

Association („ICMA”).

Standardy i wytyczne ICMA dotyczą zasad emisji i sprawozdawczości względem inwestorów

Gbp to zbiór wytycznych zalecających przejrzystość oraz promujących spójność rynku zielonych obligacji, a najważniejsze z nich to:

Na poziomie regulacji europejskich trwają zaawansowane prace nad stworzeniem EU Green Bond Standard,

które mogą przyjąć formę wytycznych, aby finalnie również zostać ujętym w formie rozporządzenia

(25)

Efekty strategii, ratingi i komunikacja

(26)

Pandemia przyśpieszyła trendy związane z uwzględnianiem kwestii środowiskowych, społecznych i z zakresu zarządzania (ESG) w decyzjach inwestycyjnych

72% badanych inwestorów wskazało, że ich zdaniem spółki o wysokim ratingu ESG miały dobre plany ciągłości działania

podczas pandemii. W rezultacie, więcej inwestorów kładzie większy nacisk na aspekty społeczne "S" (social) w ESG

26% inwestorów zapytanych o to, w jakim stopniu analiza ESG i proces decyzyjny zostaną włączone do ich głównego

funduszu do końca 2021 roku odpowiedziało, że będzie to miało miejsce całkowicie, a 34% w dużym stopniu.

Tylko jeden inwestor z 200 ankietowanych stwierdził, że jego główny fundusz nie będzie uwzględniał żadnego elementu ESG do końca roku.

We wrześniu 2020 roku przeprowadzono telefoniczny sondaż wśród około 200 członków kadry kierowniczej różnych właścicieli aktywów. Głównymi kategoriami były państwowe fundusze majątkowe, ubezpieczyciele, fundusze wieczyste/fundacje i fundusze emerytalne. Pod względem geograficznym równą wagę przypisano obu Amerykom, Europie, Bliskiemu Wschodowi i Afryce

(EMEA) oraz regionowi Azji i Pacyfiku (APAC). MSCI Investment Insight 2021

(27)

Rosnące znaczenie Ratingów ESG

Obszary ESG podlegające ocenie przez wybrane agencje ratingowe

Korzyści z ocen ESG dla firm Wybrane agencje ratingowe

ŚRODOWISKO SPOŁECZNY ZARZĄDZENIE

Ocena wpływu na środowisko i ryzyka Ocena wpływu społecznego i ryzyka społeczne Strategia zrównoważonego rozwoju System Zarządzania Środowiskowego Pracownicy, różnorodność i szkolenia Identyfikacja wpływu ESG

Polityka ochrony środowiska, zobowiązania Zdrowie i bezpieczeństwo Wartości

Zmiana klimatu i emisje gazów cieplarnianych Łańcuch dostaw Zarządzanie ryzykiem

Gospodarka wodna Klienci Przejrzystość i ujawnianie informacji

Gospodarka odpadami Zaangażowanie społeczne

Zużycie energii i efektywność energetyczna Łańcuch dostaw

Ekologiczne produkty i usługi

Zakres oceny w poszczególnych aspektach ESG

Ocena ESG odzwierciedla uznanie przez rynek działań i dojrzałości Spółki w zakresie zrównoważonego rozwoju,

co przekłada się na wizerunek marki. Ponadto wiele europejskich instytucji finansowych uwzględnia pozycję w ratingiach ESG w procesie monitorowania inwestycji. Dlatego dobry rating ESG może dodatkowo pomóc firmom w przyciągnięciu inwestycji i obniżeniu kosztów finansowania.

(28)

ESG Health check – wsparcie w zakresie przeprowadzenia oceny dojrzałości organizacji w zakresie ESG

Unikalne narzędzie Deloitte

NASZE NARZĘDZIE

Narzędzie do sprawdzania dorzałości ESG

• Dostosowana do indywidualnych potrzeb analiza branżowa oparta na wybranych ramach i standardach związanych z ESG, w celu uzyskania jasnego

wewnętrznego obrazu firmy.

Ramy i wskaźniki

• Lista kontrolna, składająca się z ponad stu wskaźników, wypełniana na bazie publicznie dostępnych informacji o spółce, a także informacji przekazanych dodatkowo przez organizację. Narzędzie symuluje ocenę agencji

ratingowej, w tym najbardziej odpowiednie

międzynarodowe standardy branżowe oraz standardy ISO.

Identyfikacja największych luk

• Narzędzie Deloitte umożliwia identyfikację kluczowych luki w zakresie ESG w kilku obszarach m.in.: strategia zrównoważonego rozwoju, dialog z interesariuszami, dostawcy, emisja gazów cieplarnianych i zarządzanie ryzykiem klimatycznym.

ESG Health check

Tylko ilustracyjne

(29)

Jak przygotować publikację spełniającą wymogi m.in. agencji ratingowych?

Dobry raport czyli jaki - kluczowe czynniki sukcesu

Angażujący proces w oparciu o warsztaty z Zarządem i kadrą zarządzającą

^wokół

zdefiniowania kluczowych dla organizacji tematów z zakresu zrównoważonego rozwoju i odpowiedzialnego biznesu, a także modelu tworzenia wartości organizacji – często okazuje się, że odpowiedź na najprostsze pytania jest najtrudniejsza.

Silna rola zespołów IR, strategii, zarządzania ryzykiem we współpracy z działem CSR – proces raportowania niefinansowego lub

zintegrowanego jest procesem innym niż dotychczasowe, zadbaj o zaangażowanie

odpowiednich interesariuszy wewnętrznych

i ich edukację.

Rozpoczęcie cyklu raportowania w III, IV kwartale poprzedniego roku

– po to, by raport mógł być opublikowany w pierwszej połowie roku.

Rozważ poddanie raportu

weryfikacji przez niezależnego audytora

– na badanie weryfikacyjne przeznacz 2 tygodnie oraz zadbaj o odpowiednią komunikację do osób zbierających dane już na początku procesu zbierania danych.

Odpowiednie systemy IT

do zbierania wskaźników niefinansowych i cykliczna analiza zarządcza wyników zamiast wydłużonego procesu akceptacji treści raportu w przypadku gdy ma to miejsce raz na rok

Badanie oczekiwań informacyjnych

inwestorów, analityków w zakresie danych niefinansowych – sprawdź jak Twoja organizacja oceniana jest w ratingach, zrób sesję dialogową z kluczowymi interesariuszami.

(30)

Efektywna i skuteczna komunikacja działań w obszarze ESG pozwala na realizację i zaspokojenie potrzeb informacyjnych różnych grup interesariuszy

”Celem konferencji jest zainicjowanie

merytorycznej dyskusji o roli przedsiębiorstw w procesach związanych ze zmianami

klimatu. Naszą intencją jest pokazanie wzajemnych oddziaływań pomiędzy

procesami klimatycznymi a biznesowymi.

Ważne wątki do omówienia to oczekiwane zmiany warunków prowadzenia

działalności gospodarczej,

przewartościowanie pozycji rynkowych przedsiębiorstw czy zmiany preferencji konsumentów i transformacja

energetyczna.”

(31)

Nazwa Deloitte odnosi się do jednego lub kilku podmiotów Deloitte Touche Tohmatsu Limited („DTTL”), jej firm członkowskich oraz ich podmiotów powiązanych (zwanych łącznie

„organizacją Deloitte”). DTTL (zwana również „Deloitte Global”), każda z jej firm członkowskich i podmiotów z nimi powiązanych są prawnie odrębnymi, niezależnymi podmiotami, które nie mogą podejmować decyzji ani zobowiązań za inne podmioty wobec osób trzecich. DTTL, każda z jej firm członkowskich i podmiotów powiązanych ponoszą odpowiedzialność wyłącznie za własne działania i zaniechania, a nie za działania i zaniechania innych firm członkowskich i podmiotów powiązanych. DTTL nie świadczy usług na rzecz klientów. Zapraszamy na stronę www.deloitte.com/pl/onas w celu uzyskania dalszych informacji.

Deloitte to wiodąca, międzynarodowa firma świadcząca klientom usługi obejmujące m.in. audyt, konsulting, doradztwo finansowe, zarządzanie ryzykiem, doradztwo podatkowe.

Nasza globalna sieć firm członkowskich i podmiotów powiązanych (zwana łącznie „organizacją Deloitte”) obejmuje ponad 150 krajów i terytoriów i świadczy usługi na rzecz czterech na każde pięć spółek z rankingu Fortune Global 500®. Aby dowiedzieć się, w jaki sposób około 312 000 pracowników Deloitte realizuje misję firmy, zachęcamy do odwiedzenia

strony: www.deloitte.com.

W Polsce usługi na rzecz klientów świadczą: Deloitte Advisory spółka z ograniczoną odpowiedzialnością sp.k., Deloitte Poland sp. z o.o., Deloitte Audyt spółka z ograniczoną odpowiedzialnością sp.k., Deloitte Doradztwo Podatkowe Dąbrowski i Wspólnicy sp.k., Deloitte PP sp. z o.o., Deloitte Advisory sp. z o.o., Deloitte Consulting S.A., Deloitte Legal, Ostrowski, Gizicki i Wspólnicy sp. k., Deloitte Digital sp. z o.o. (wspólnie określane mianem „Deloitte Polska”), będące jednostkami powiązanymi z Deloitte Central Europe Holdings Limited. Deloitte Polska jest jedną z wiodących firm doradczych w kraju, świadczącą usługi profesjonalne w obszarach: audytu, doradztwa podatkowego, konsultingu, zarządzania ryzykiem, doradztwa finansowego oraz prawnego za pośrednictwem ponad 2300 profesjonalistów z Polski i zagranicy. Więcej informacji o Deloitte Polska: www.deloitte.com/pl/onas