38 W krajach rozwijających się dominują zastosowania związane z produkcją detergentów, a całkowite zużycie tych krzemianów jest zależne w dużym stopniu od liczby mieszkańców.
RYSUNEK 24: SEGMENTY ZASTOSOWAŃ KRZEMIANÓW SODU W EUROPIE
Źródło: Opracowanie własne na podstawie danych IHS Markit.
Krzemiany sodu należą do najbardziej popularnych chemikaliów nieorganicznych i są wytwarzane na całym świecie.
Ze względu jednak na ich stosunkowo niską cenę i duże znaczenie w handlu formy płynnej (krzemianów rozpuszczonych w wodzie) obroty międzynarodowe realizowane są zazwyczaj w skali lokalnej; np. tylko w ramach kontynentu europejskiego.
Największe moce produkcyjne są zlokalizowane w Azji (ok. 60%), zaś najbardziej rozwinięte regiony świata (Europa, Ameryka Płn.) odpowiadają łącznie za ok. 1/3 globalnych zdolności wytwórczych.
RYSUNEK 25: STRUKTURA GEOGRAFICZNA MOCY PRODUKCYJNYCH KRZEMIANÓW SODU
Źródło: Opracowanie własne na podstawie danych IHS Markit.
Nominalne moce produkcyjne krzemianów sodu w Europie (razem z Rosją i Ukrainą) można szacować na ponad 2 mln ton/rok (w przeliczeniu na szkliwo sodowe). Jednak większość tych zdolności jest zużywana przez producentów, którzy generalnie nie oferują krzemianów na wolnym rynku. Europejskie zdolności wytwórcze są skoncentrowane w Europie Zachodniej i Central-nej. Liderami europejskiej produkcji krzemianów sodu są koncerny PQ i BASF oraz Grupa CIECH. Udział naszej Grupy w całko-witych mocach produkcyjnych Europy oceniamy na kilkanaście procent w zakresie szkliwa sodowego (trzeci wytwórca).
W roku 2021, w związku ze znaczną poprawą koniunktury gospodarczej po pierwszym roku pandemii COVID-19 i pewnym polepszeniem sytuacji w branży motoryzacyjnej, istotnie wzrósł popyt w zakresie największego segmentu krzemianów sodu w Europie, czyli krzemionki strącanej używanej do produkcji opon. W konsekwencji szacujemy, że w ubiegłym roku całkowity popyt na krzemiany sodu na wolnym europejskim rynku (poza zużyciem własnym) uległ wyraźnemu zwiększeniu do poziomu powyżej 400 tys. ton.
Generalnie w perspektywie długoterminowej oceniamy, że zapotrzebowanie na krzemiany sodu w Europie powinno rozwijać się ze średnioroczną dynamiką rzędu 3%, ale segment krzemionki strącanej będzie nadal wykazywał się ponadprzeciętnymi wzrostami. Grupa CIECH dzięki wielu inwestycjom w rozbudowę mocy (ostatnio w 2021 roku o 30% do poziomu ok.
Krzemionka strącana;
ok. 40%
Detergenty i zeolity do detergentów; 20-25%
Produkcja papieru;
ok. 12%
Inne pochodne krzemianów;
ok. 15%
Pozostałe; ok. 10%
Azja 60%
Europa 18% Ameryka Płn. 13%
Pozostałe 9%
39 240 tys. ton/rok) znacznie wzmocniła swoją pozycję na rynku krzemianów sodu. Obecnie jest największym dostawcą tego półproduktu w Europie. Nasze udziały w sprzedaży tych krzemianów na europejskim wolnym rynku szacujemy na ok. 35%-40%.
Krzemiany potasu
Krzemiany potasu (w formie szkliwa lub szkła wodnego potasowego) są wykorzystywane jako surowiec w produkcji tynków i farb elewacyjnych dla budownictwa, w spawalnictwie (produkcja elektrod), produkcji detergentów, sit molekularnych, nawo-zów i środków ochrony roślin. Europejski rynek krzemianów potasu to rynek dojrzały, charakteryzujący się niewielką dynamiką wzrostu na poziomie rzędu 1% rocznie. Pozytywnie na wzrost tego obszaru wpływają segmenty rozwijające się z ponad prze-ciętną dynamiką: rynek detergentów specjalistycznych w formie płynnej oraz rynek sit molekularnych (stosowanych do oczyszczania gazów w różnych procesach chemicznych). Na europejskim rynku działa kilku producentów szkliwa potasowego, a dominujący w nim udział mają firmy Van Baerle i PQ. Moce produkcyjne w Europie szacujemy na poziomie rzędu 60 tys. ton/rok; w tym moce Grupy CIECH w spółce CIECH Vitrosilicon sięgają ok. 3 tys. ton/rok.
RYSUNEK 26: SEGMENTY ZASTOSOWAŃ KRZEMIANÓW POTASU W EUROPIE
Źródło: Opracowanie własne na podstawie danych IHS Markit.
2.2.5 SEGMENT OPAKOWANIA
Opakowania szklane (lampiony ozdobne, słoje)
Opakowania szklane produkowane przez spółkę CIECH Vitro są przeznaczone na niszowe rynki: lampiony ozdobne używane do wytwarzania zniczy nagrobnych; słoje typu COMFORT ze szklaną przykrywką oraz w niewielkiej ilości indywidualne słoje typu twist-off do produktów spożywczych.
Lampiony ozdobne
Znicze nagrobne są produktami stosowanymi głównie w Polsce i w niektórych krajach Europy Środkowej. Stąd działalność Grupy CIECH w tym zakresie koncentruje się na rynku krajowym (eksport ok. 5%). Popyt na znicze jest związany z tradycją odwiedzania cmentarzy, a większość sprzedaży zniczy jest realizowana każdego roku w okolicach 1 listopada. Dostawy lam-pionów do produkcji zniczy są realizowane wcześniej, głównie w drugim i trzecim kwartale roku. W Polsce jest tylko kilku producentów szklanych lampionów ozdobnych (huty szkła). Natomiast gotowe znicze są wytwarzane przez ok. 300 firm, które zazwyczaj kupują lampiony bezpośrednio u producentów. Największymi producentami szklanych lampionów są: CIECH Vitro Sp. z o.o. w Iłowej i HS Sława S.P. w Kielcach. Wielkość krajowego rynku szklanych lampionów ozdobnych szacowana jest na ok. 180 mln sztuk/rok. Zdecydowanym liderem tego rynku od wielu lat jest Grupa CIECH. Podstawowymi atutami lidera są:
potencjał produkcyjny oraz bogata i różnorodna oferta asortymentowa. Rynek szklanych lampionów jest rynkiem bardzo doj-rzałym i nie są przewidywane wzrosty popytu.
Słoje
CIECH Vitro specjalizuje się w produkcji słojów typu COMFORT, ze szklaną przykrywką i zamknięciem zatrzaskowo-klamerko-wym, stosowanych na niszowych rynkach (do przechowywania produktów sypkich oraz innych nie wymagających pasteryza-cji). Grupa CIECH jest jedynym polskim producentem takich słojów, sprzedaż jest realizowana w Polsce oraz na eksport (ok. 15%). Konkurencyjne produkty na rynku polskim pochodzą z Niemiec, Chin i Włoch. Wielkość krajowego rynku słojów typu Comfort Grupa CIECH szacuje na ok. 3,2 mln sztuk/rok. Grupa z udziałem ponad 20% jest drugim dostawcą na tym rynku.
Sita molekularne 12%
Detergenty 16%
Spawalnictwo 17%
Budownictwo 42%
Pozostałe 13%
40
3. STRATEGIA GRUPY CIECH ORAZ UWARUNKOWANIA ROZWOJU
3.1 STRATEGIA GRUPY CIECH NA LATA 2019 - 2021
Zarząd CIECH S.A. prowadzi ciągłą analizę otoczenia rynkowego oraz identyfikację innowacyjnych rozwiązań zmierzających do budowy wartości Grupy CIECH. W związku z tym pod koniec 2018 roku Zarząd przedstawił strategię Grupy CIECH na lata 2019-2021, która została zatwierdzona uchwałą Rady Nadzorczej 5 grudnia 2018 roku.
Zgodnie z przyjętym dokumentem, strategicznym celem na lata 2019-2021 była maksymalizacja wartości Grupy CIECH, przede wszystkim poprzez zwiększenie przewag konkurencyjnych w kluczowym Segmencie Sodowym, ciągłe polepszanie obsługi klientów, dalsze inwestowanie w rozwój biznesów specjalistycznych w pozostałych Segmentach, intensywne wykorzystywanie innowacji i efektów prac R&D w celu zwiększania efektywności produkcji i poszerzania portfolio produktowego oraz budowanie wartości poprzez zmiany w portfolio aktywów.
Mimo dużej niepewności i zmienności na rynkach począwszy od pierwszego kwartału 2020 (w związku z sytuacją pandemiczną), Zarząd CIECH S.A. nie zdecydował się na aktualizację całej strategii na okres 2019-2021, ponieważ długość trwania i skala wpływu zaistniałych szoków popytowych i podażowych były trudne do przewidzenia. Zarząd na bieżąco monitorował i dostosowywał działalność Grupy CIECH do zmiennych warunków rynkowych. Ponadto w 2021 Zarząd Ciech S.A. zainicjował prace związane z przygotowaniem strategii Grupy CIECH na lata 2022-2024, uwzględniającej także zmiany, które zaszły na rynku w okresie pandemii. Wizją i ambicją Grupy CIECH jest stworzenie realnej wartości dla wszystkich interesariuszy.
RYSUNEK 27: WIZJA I AMBICJE GRUPY CIECH NA LATA 2019-2021