Raport dzienny
30 marca 2021Wirtualna Polska Skonsolidowany raport za IV kwartał Śnieżka Skonsolidowany raport za IV kwartał Famur Skonsolidowane wyniki za IV kwartał Selvita Skonsolidowane kwartalne wyniki finansowe VRG Szacunek 18,9 mln zł straty netto w IV kwartale
GPW Utworzenie Polskiego Cyfrowego Operatora Logistycznego za 18,7 mln zł CCC Powiększenie zarządu o trzy osoby
Stalexport Autostrady Wzrost ruchu o 71.7% r/r w poprzednim tygodniu Asseco Poland Jedyna oferta w ŚKUP
Torpol Najtańsza oferta na torowisko w Szczecinie iFirma Podwyżka cen usług
Pekao Polityka dywidendowa na lata 2021-2024 Pekao Cele strategii na lata 2021-2024 Erbud IPO spółki z Grupy
Asbis Prognoza dotycząca przychodów i zysku netto w 2021 roku
Prognozy makro
Godz. Wydarzenie Będzie Ostatnio
14:00 Inf lacja HICP wst. (r/r) GER 2.0% 1.6%
16:00 Indeks zauf ania konsumentów - Conf er. Board US 97.0 91.3 Wydarzenia w spółkach
Spółka Wydarzenie
PLAYWAY Nadzwy czajne walne zgromadzenie PHARMENA Nadzwy czajne walne zgromadzenie WAWEL Nadzwy czajne walne zgromadzenie SESCOM Nadzwy czajne walne zgromadzenie Wygrani/Przegrani
1D 1D
CDPROJEKT 239.70 13.07% LPP 8190.00 -2.50%
PGE 6.90 3.04% CCC 91.98 -1.56%
Najbardziej aktywne akcje
1D 1M % obrotów obroty (PLN/USD)
PKOBP 32.65 0.40% 8.3% 9.5% 112/28
CDPROJEKT 239.70 13.07% 1.3% 5.6% 66/16
ALLEGRO 52.66 -0.17% -18.1% 4.1% 48/12
KGHM 181.00 2.38% -4.4% 2.5% 29/7
Główne indeksy WIG20
Indeks
Zmiana 1D
Zmiana 1M
Zmiana 1Y
obroty PLN/USDm
WIG20 1 953 1.79% 2.4% 32.2% 1183/298
WIG30 2 320 1.82% 2.2% 36.5% 1003/252
mWIG40 4 382 1.28% 1.7% 54.7% 559/140
sWIG80 18 593 1.33% 6.1% 84.5% 64/16
WIG 58 444 1.60% 2.6% 43.2% 1201/302
WIGBANKI 5 459 0.83% 4.5% 31.4% 101/25
Główne indeksy światowe
1D 1M 3M 1Y
Dow Jones 33 171 0.30% 7.24% 9.08% 48.57%
S&P500 3 971 -0.09% 4.20% 6.41% 51.18%
NASDAQ 13 060 -0.60% -1.01% 1.47% 67.99%
DAX 14 818 0.47% 7.48% 8.01% 50.96%
RTSI$ 1 468 1.26% 3.98% 5.81% 53.16%
XU100 1 393 0.75% -5.36% -5.90% 58.14%
Surowce
1D 1M 3M 1Y 3M 1Y 2Y 5Y 10Y
Miedź (USD/t) 8 865.0 -1.08% -2.3% 12.8% 85.1% Polska 0.11% 0.01% 0.08% 0.82% 1.48%
Ropa (USD/bbl) 64.9 -0.08% 0.8% 25.7% 64.0% Węgry 0.56% 0.69% 0.98% 1.84% 2.64%
Srebro (USD/OZ) 24.5 -0.89% -8.0% -7.1% 76.0% Niemcy -0.61% -0.59% -0.72% -0.68% -0.35%
Złoto (USD/OZ) 1 704.9 -0.49% -1.7% -9.7% 5.2% USA 0.01% 0.06% 0.14% 0.89% 1.71%
Waluty
1D 1M 3M 1Y
USD/PLN 3.9674 0.15% 5.4% 6.5% -3.8%
EUR/PLN 4.6662 0.05% 2.9% 2.0% 2.6%
EUR/USD 1.1761 -0.11% -2.3% -4.3% 6.7%
USD/HUF 308.27 0.04% 1.9% 3.8% -5.4%
Informacje ze spółek
Rentowność skarbowych papierów dłużnych
1300 1400 1500 1600 1700 1800 1900 2000 2100 2200
0 10 20 30 40 50 60 70 80
30/12/20 7/1/21 12/1/21 15/1/21 20/1/21 25/1/21 28/1/21 2/2/21 5/2/21 10/2/21 15/2/21 18/2/21 23/2/21 26/2/21 3/3/21 8/3/21 11/3/21 16/3/21 19/3/21 24/3/21 29/3/21
Informacje ze spółek
Wirtualna Polska Skonsolidowany raport za IV kwartał
Śnieżka Skonsolidowany raport za IV kwartał
Famur Skonsolidowane wyniki za IV kwartał
IV kwartał 2020
IV kwartał
2019 zmiana r/r I-IV kw.
2020
I-IV kw.
2019 zmiana
Przychody 218.5 189.7 15.2% 632.3 708.7 -10.8%
EBITDA 75.2 109.2 -31.1% 207.0 214.4 -3.4%
EBIT 54.8 87.4 -37.4% 121.7 129.9 -6.3%
Zysk netto 39.4 26.5 48.7% 78.5 69.0 13.8%
Marże
Marża EBITDA 34.4% 57.6% 32.7% 30.3%
Marża EBIT 25.1% 46.1% 19.2% 18.3%
Marża netto 18.0% 14.0% 12.4% 9.7%
Wg MSR/MSSF; mln PLN;
IV kwartał 2020
IV kwartał
2019 zmiana r/r I-IV kw.
2020
I-IV kw.
2019 zmiana
Przychody 139.1 141.5 -1.7% 821.3 717.1 14.5%
EBITDA 3.9 20.8 -81.1% 136.1 106.8 27.5%
EBIT -4.6 11.7 - 102.5 79.0 29.8%
Zysk netto -2.5 -7.8 - 78.0 59.5 31.0%
Marże
Marża EBITDA 2.8% 14.7% 16.6% 14.9%
Marża EBIT -3.3% 8.3% 12.5% 11.0%
Marża netto -1.8% -5.5% 9.5% 8.3%
Wg MSR/MSSF; mln PLN;
IV kwartał 2020
IV kwartał
2019 zmiana I-IV kw.
2020
I-IV kw.
2019 zmiana
Przychody 318.0 540.0 -41.1% 1 139.0 2 165.0 -47.4%
EBIT 28.0 0.0 - 239.0 269.0 -11.2%
Zysk netto 31.0 -89.0 - 185.0 245.0 -24.5%
Marże
Marża EBIT 8.8% 0.0% 21.0% 12.4%
Marża netto 9.7% -16.5% 16.2% 11.3%
Wg MSR/MSSF; mln PLN
Selvita Skonsolidowane kwartalne wyniki finansowe
VRG Szacunek 18,9 mln zł straty netto w IV kwartale
Według wstępnych szacunków spółki Grupa VRG miała w IV kwartale 2020 roku 18,9 mln zł straty netto wobec 44,3 mln zł zysku netto rok temu. W całym 2020 roku skonsolidowana strata netto sięgnęła 48,2 mln zł, wobec 64 mln zł zysku przed rokiem. Grupa VRG miała w czwartym kwartale 2,9 mln zł straty operacyjnej oraz 22,8 mln zł wyniku EBITDA. Rok wcześniej miała 47,6 mln zł zysku operacyjnego oraz 76,1 mln zł zysku EBITDA. Marża brutto na sprzedaży w czwartym kwartale wyniosła 51,3%, a rok wcześniej sięgnęła 53,7%.
GPW Utworzenie Polskiego Cyfrowego Operatora Logistycznego za 18,7 mln zł
Giełda Papierów Wartościowych w 2021 roku przeznaczy na realizację projektu strategicznego dotyczącego utworzenia Polskiego Cyfrowego Operatora Logistycznego (PCOL) kwotę 18,7 mln zł. W ramach inicjatywy PCOL rozważane jest utworzenie i dokapitalizowanie spółki odpowiedzialnej za jej realizację. Powodzenie projektu pozwoli GPW na wejście w nowy obszar biznesowy oraz dywersyfikację przychodów. W listopadzie zeszłego roku zapowiedziano, że Giełda Papierów Wartościowych będzie koordynatorem projektu Polski Cyfrowy Operator Logistyczny.
CCC Powiększenie zarządu o trzy osoby
Rada nadzorcza CCC zdecydowała o zwiększeniu liczby członków zarządu spółki do sześciu. Powołano trzech nowych wiceprezesów: Adama Holewę, Igora Matusa i Kryspina Derejczyka. Adam Holewa został powołany na stanowisko wiceprezesa ds. operacyjnych i nadzoru właścicielskiego z dniem 1 kwietnia.
Będzie odpowiedzialny za prowadzenie projektów strategicznych, nadzór nad ekspansją grupy oraz spółkami zależnymi. Igor Matus jako wiceprezes ds. zarządzania łańcuchem dostaw, będzie odpowiedzialny za nadzór nad logistyką oraz łańcuchem dostaw w grupie, w zakresie wszystkich kanałów i formatów sprzedaży. Matus dołączy do zarządu 7 czerwca. Kryspin Derejczyk od 1 lipca obejmie stanowisko wiceprezesa ds. finansowo-księgowych i będzie odpowiadał za kontroling, finanse, podatki i księgowość, a także za centrum usług wspólnych grupy.
Stalexport Autostrady Wzrost ruchu o 71.7% r/r w poprzednim tygodniu
W minionym tygodniu, między 22 a 28 marca, autostradą A4 przejechało 95% więcej aut osobowych oraz 24.2% ciężarówek więcej niż w tym samym okresie rok temu, co oznacza, że średni wzrost ruchu wyniósł 71.7% r/r. Od początku roku średni spadek ruchu wyniósł 12.7% r/r.
Asseco Poland Jedyna oferta w ŚKUP
Urząd Metropolitalny GZM podała, że Asseco Data Systems, spółka zależna Asseco Poland, złożyła jedyną ofertę w przetargu na unowocześnienie tzw. Śląskiej Karty Usług Publicznych (ŚKUP),
IV kwartał 2020
IV kwartał
2019 zmiana r/r I-IV kw.
2020
I-IV kw.
2019 zmiana
Przychody 36.8 32.0 15.0% 141.9 105.2 34.9%
EBITDA 7.8 8.3 -6.0% 33.1 24.8 33.5%
EBIT 3.7 5.7 -35.1% 19.5 14.0 39.3%
Zysk netto 5.4 6.0 -10.0% 19.9 14.0 42.1%
Marże
Marża EBITDA 21.2% 25.9% 23.3% 23.6%
Marża EBIT 10.1% 17.8% 13.7% 13.3%
Marża netto 14.7% 18.8% 14.0% 13.3%
Wg MSR/MSSF; mln PLN;
ogłoszonym przez Górnośląsko-Zagłębiowską Metropolię. Łączna wartość oferty brutto to 122,8 mln zł.
Przedmiotem zamówienia jest modernizacja, utrzymanie i rozwój ŚKUP, służącego m.in. do realizacji zadań organizatora komunikacji publicznej w zakresie sprzedaży biletów i innych usług, świadczenia usług rozliczeń transakcji oraz pośredniczeniu w rozrachunku środków pochodzących z tych transakcji, zarządzania infrastrukturą w czasie zbliżonym do rzeczywistego (online), obsługą kont i identyfikatorów, którymi będą się posługiwali użytkownicy systemu. Oferta spółki składa się z zakresu podstawowego (77,7 mln zł brutto) oraz opcjonalnego zamówienia, na które może zdecydować się zamawiający. Opcja obejmuje dostawę 200 tys. kart NFC oraz świadczenie usług utrzymania i rozwoju systemu przez okres do dwóch lat. Kwota, jaką zamawiający zamierza przeznaczyć na sfinansowanie zamówienia to 140 mln zł brutto, w tym 85 mln zł na zamówienie podstawowe. Termin realizacji zamówienia obejmuje dwa tygodnie wprowadzenia do projektu, 20 tygodni przygotowywania koncepcji, 48 tygodni testów, a następnie 13 miesięcy uruchamiania, integracji i wygaszenia systemu ŚKUP oraz 14 miesięcy wdrażania nowej infrastruktury.
Torpol Najtańsza oferta na torowisko w Szczecinie
Cena w ofercie Torpolu jest najniższą spośród złożonych w postępowaniu przetargowym pn.
"Przebudowa torowiska z trakcją w ul.: Nabrzeże Wieleckie, Nowa, Dworcowa, Kolumba, Chmielewskiego, Smolańska, al. Powstańców Wlkp. z rozbudową pętli Pomorzany w Szczecinie"
prowadzonym w trybie przetargu nieograniczonego i zorganizowanym przez Tramwaje Szczecińskie, które zleciła Gmina Miasto Szczecin działająca w imieniu własnym oraz Szczecińskiej Energetyki Cieplnej i Zakładu Wodociągów i Kanalizacji. Kryterium oceny ofert złożonych w ramach ww. przetargu stanowią 1) całkowita cena brutto za realizację [waga 60%], 2) okres obowiązywania rękojmi [waga 20%]
- oferta Torpolu dla tego kryterium jest analogiczna jak pozostałych oferentów, 3) doświadczenie kierownika budowy [waga 20%]. Termin wykonania zamówienia określony - do 720 dni kalendarzowych od dnia zawarcia umowy. Oferta złożona przez Emitenta wynosi 211,15 mln zł netto [259,7 mln zł brutto].
Środki Inwestora przeznaczone na realizację Inwestycji wynoszą ok. 221,2 mln zł netto [272,1 mln zł brutto].
iFirma Podwyżka cen usług
iFirma podjąła decyzję o podwyżce cen usług Księgowości Internetowej i Biura Rachunkowego. Nowe ceny będą obowiązywały od 1 maja 2021. Spółka opublikowała tę informację, ponieważ jest to pierwsza zmiana ceny Księgowości Internetowej od momentu uruchomienia serwisu ponad 20 lat temu, oraz dlatego, że procentowo zmiany cen są dosyć znaczne: Księgowość Internetowa 20%, Biuro Rachunkowe 30% i 23%.
Pekao Polityka dywidendowa na lata 2021-2024
Zarząd Pekao podjął uchwałę określającą następujące kierunkowe propozycje podziału zysku Banku za lata 2021-2024. W każdym roku na dywidendę ma być przeznaczone 50%-75% zysku Banku za rok poprzednik. Zarząd Banku może rekomendować w poszczególnych latach podział zysku za dany rok w inny sposób niż wskazany w zależności od: 1) rekomendacji Komisji Nadzoru Finansowego, 2) wystąpienia istotnej zmiany tempa wzrostu aktywów ważonych ryzykiem, 3) istotnego pogorszenia sytuacji makroekonomicznej oraz sytuacji na rynkach finansowych w Polsce lub na świecie, 4) wprowadzenia regulacji mających lub mogących mieć istotny wpływ na adekwatność kapitałową Banku lub grupy kapitałowej Banku, 5) nałożenia na Bank dodatkowych buforów kapitałowych. Kierunkowe propozycje podziału zysku Banku za lata 2021-2024 uzyskały pozytywną ocenę Rady Nadzorczej Banku.
Pekao Cele strategii na lata 2021-2024
Zarząd Banku Pekao przyjął, a Rada Nadzorcza Banku zatwierdziła Strategię na lata 2021-2024
„Odpowiedzialny Bank. Nowoczesne bankowanie". Główne cele strategiczne w perspektywie roku 2024 to: 1) osiągnięcie rentowności kapitału własnego (ROE) na poziomie ~10%, 2) obniżenie wskaźnika kosztów do dochodów (C/I) do poziomu około 42%, 3) osiągnięcie 3,2 mln aktywnych klientów bankowości mobilnej. Kierunki strategiczne Banku znajdują odzwierciedlenie w 4 filarach: 1) Klient, 2)
Wzrost, 3) Efektywność, 4) Odpowiedzialność. W filarze „Klient" zamierza intensywnie rozwijać kanały cyfrowe oraz szybkie i wygodne procesy obsługi. W filarze „Wzrost" postawi na wzrost biznesu w consumer finance, Mikrofirmy, MŚP i Przedsiębiorstwa MID. W filarze „Efektywność" skoncentruje się na transformacji technologicznej i poprawie efektywność operacji, przyśpieszy cyfryzację i migrację procesów do kanałów zdalnych oraz zoptymalizuje procesy kredytowe. W filarze „Odpowiedzialność" w większym stopniu uwzględni czynniki środowiskowe, społeczne i ładu korporacyjnego (ESG). Ambicją Banku jest pozycja wśród najbardziej rentowych i efektywnych banków w Polsce.
Erbud IPO spółki z Grupy
Onde, spółka z grupy Erbudu, złożyła do Komisji Nadzoru Finansowego prospekt w związku z planowaną ofertą publiczną akcji. IPO jest jedną z analizowanych ścieżek pozyskania kapitału na realizację strategii grupy. Onde (wcześniej PBDI) prowadzi działalność w segmencie budowy instalacji dla sektora energii odnawialnej (OZE) w Polsce, w szczególności farm wiatrowych i fotowoltaicznych. Spółka była i jest obecnie zaangażowana w budowę instalacji farm wiatrowych o łącznej mocy 2456 MW. W segmencie farm fotowoltaicznych Onde łącznie zbudowała lub jest w trakcie budowy instalacji o mocy 185 MW.
Przychody z realizacji projektów budowy instalacji dla OZE stanowiły 82% łącznych przychodów spółki w 2020 roku. IPO i wejście na GPW spółki Onde nie jest jedyną opcją rozważaną przez właścicieli spółki.
Równolegle prowadzony jest również proces poszukiwania dla Onde inwestora strategicznego w ramach transakcji M&A. Erbud ma obecnie pakiet ok. 88% akcji Onde. W każdym rozważanym scenariuszu grupa utrzyma pełną kontrolę nad spółką. Środki ze sprzedaży akcji Onde mają zostać przeznaczone na realizację strategicznej dywersyfikacji biznesu Erbudu. Grupa poinformowała w połowie lutego o planach rozszerzenia działalności o segment modułowego budownictwa drewnianego. Erbud chce w ten sposób budować biura, apartamentowce, hotele, szpitale czy urzędy. Będą one oferowane w szczególności na rynku niemieckim. Aby wystartować z produkcją w zakładanym wymiarze grupa potrzebuje 80-100 mln zł.
Według założeń, inwestycja w segment budownictwa modułowego zwróci się po 5 latach, a przychody z nowego obszaru działalności mają wynieść w ciągu 10 lat około 1,5 mld zł przy rentowności operacyjnej minimum 5-10%. Pozostałe środki pozyskane ze sprzedaży walorów Onde zostaną przeznaczone na rozwój działalności serwisowej Erbudu za granicą poprzez akwizycje.
Asbis Prognoza dotycząca przychodów i zysku netto w 2021 roku
Asbis prognozuje, że w 2021 roku jego przychody znajdą się w przedziale 2,7-2,9 mld USD, a zysk netto wyniesie ok. 47-51 mln USD. Prognozy wynikają ze strategii spółki obejmującej większą koncentrację na produktach związanych z przetwarzaniem danych oraz na elektronice użytkowej, w tym produktach marek własnych, dystrybuowanych poprzez tradycyjne i internetowe sklepy detaliczne oraz małe i średnie firmy, a także rozwiązaniach dla centrów danych dla średnich i dużych przedsiębiorstw. Asbis zastrzega, że prognozy opierają się na szeregu założeń dotyczących m.in. sytuacji na rynkach, na których działa oraz utrzymania się popytu na produkty IT. Spółka zakłada brak kolejnych zamknięć sklepów detalicznych, a konkurencja we wszystkich głównych segmentach pozostanie podobna jak w 2020 roku i nie będzie istotnych nowych uczestników rynku. Asbis zakłada też, że segment smartfonów nie pogorszy się o więcej niż 10 proc. w stosunku do 2020 roku, na rynkach, na których działa, a także nie wystąpi znaczący spadek popytu na wysoko marżowe produkty i rozwiązania zarówno w zakresie dystrybucji z wartością dodaną (VAD) jak i na produkty pod markami własnymi. W 2020 roku przychody grupy wzrosły o 23,6 proc. do 2,37 mld USD, a zysk netto zwiększył się o 139,6 proc. do 36,5 mln USD.
Suwary Wypłata 1,25 zł dywidendy za akcję
Akcjonariusze spółki Suwary zdecydowali, by z zysku za rok obrotowy zakończony 30 września 2020 r.
przeznaczyć na wypłatę dywidendy 5,77 mln zł , czyli 1,25 zł na akcję. Wypłata nastąpi w dwóch transzach. Dniem dywidendy będzie 13 kwietnia 2021 r., a jej wypłata nastąpi w dwóch transzach: 0,63 zł dywidendy na akcję - 28 kwietnia, a 0,62 zł na akcję - 28 czerwca 2021 r. Pozostała część zysku, czyli 3,6 mln zł trafi na kapitał rezerwowy. Spółka informowała wcześniej, że jej zarząd zamierza rekomendować wypłatę 20-50 proc. skonsolidowanego zysku w formie dywidendy, począwszy od wyniku za rok obrotowy zakończony we wrześniu 2020.
Gaming Factory Deklaracja przeznaczenia 30-75% zysków na dywidendę
Spółka Gaming Factory przyjęła politykę dywidendową i zamierza rekomendować wypłatę 30-75%
zysków na dywidendę. Nowa polityka dywidendowa ma być stosowana począwszy od zysku netto za 2020 rok. Spółka planuje publikację raportu rocznego we wtorek, 30 marca.
Śnieżka Rekomendacja wypłaty dywidendy
Spółka w komunikacie poinformowała, że Zarząd Fabryki Farb i Lakierów Śnieżka rekomenduje przeznaczenie 45,42 mln zł z zysku w 2020 roku na wypłatę dywidendy, czyli 3,6 zł dywidendy na akcję.
Z zysku w 2019 roku spółka przeznaczyła 32,8 mln zł na wypłatę dywidendy, czyli 2,6 zł dywidendy na akcję.
CD Projekt Udostępnienie drugiego zestawu poprawek do "Cyberpunk 2077"
CD Projekt poinformował na Twitterze, o udostępnieniu na komputery PC oraz konsole PlayStation i Xbox drugiego zestawu poprawek, tzw. patch, do "Cyberpunk 2077". Patch ma naprawić ponad 400 błędów w grze. CD Projekt wydał pierwszy duży zestaw poprawek, tzw. patch, do gry "Cyberpunk 2077"
pod koniec stycznia. Kolejny zestaw poprawek miał zostać opublikowany w lutym, jednak opóźnił się m.in. z powodu cyberataku na zasoby studia. Premiera "Cyberpunk 2077" odbyła się 10 grudnia.
KGHM Otrzymanie przez Sierra Gorda kredytu na 700 mln USD od BGK
Spółka z grupy KGHM, Sierra Gorda podpisała z Bankiem Gospodarstwa Krajowego umowę kredytu rewolwingowego z limitem 700 mln USD. Środki mają zostać przeznaczone na refinansowanie obecnego zadłużenia i finansowanie bieżącej działalności Sierra Gorda. Udostępnienie środków z kredytu nastąpi po spełnieniu formalnych warunków zawieszających. Zobowiązania zabezpieczone będą gwarancją korporacyjną wystawioną przez właścicieli Sierra Gorda, czyli KGHM Polska Miedź i spółki japońskiej grupy Sumitomo.
S&P500 DOW JONES
NASDAQ DAX
RTSI$ XU100
3550 3600 3650 3700 3750 3800 3850 3900 3950 4000
0 500 1000 1500 2000 2500
30/12/20 5/1/21 8/1/21 13/1/21 19/1/21 22/1/21 27/1/21 1/2/21 4/2/21 9/2/21 12/2/21 18/2/21 23/2/21 26/2/21 3/3/21 8/3/21 11/3/21 16/3/21 19/3/21 24/3/21 29/3/21
28000 29000 30000 31000 32000 33000 34000
0 50 100 150 200 250 300 350 400 450 500
30/12/20 5/1/21 8/1/21 13/1/21 19/1/21 22/1/21 27/1/21 1/2/21 4/2/21 9/2/21 12/2/21 18/2/21 23/2/21 26/2/21 3/3/21 8/3/21 11/3/21 16/3/21 19/3/21 24/3/21 29/3/21
10000 10500 11000 11500 12000 12500 13000 13500 14000 14500
0 500 1000 1500 2000 2500 3000 3500
30/12/20 5/1/21 8/1/21 13/1/21 19/1/21 22/1/21 27/1/21 1/2/21 4/2/21 9/2/21 12/2/21 18/2/21 23/2/21 26/2/21 3/3/21 8/3/21 11/3/21 16/3/21 19/3/21 24/3/21 29/3/21
11000 11500 12000 12500 13000 13500 14000 14500 15000 15500
0 50 100 150 200 250
30/12/20 6/1/21 11/1/21 14/1/21 19/1/21 22/1/21 27/1/21 1/2/21 4/2/21 9/2/21 12/2/21 17/2/21 22/2/21 25/2/21 2/3/21 5/3/21 10/3/21 15/3/21 18/3/21 23/3/21 26/3/21
900 1000 1100 1200 1300 1400 1500 1600
0 10000 20000 30000 40000 50000 60000 70000 80000 90000 100000
30/12/20 6/1/21 12/1/21 15/1/21 20/1/21 25/1/21 28/1/21 2/2/21 5/2/21 10/2/21 15/2/21 18/2/21 22/2/21 26/2/21 3/3/21 9/3/21 12/3/21 17/3/21 22/3/21 25/3/21 1000
1100 1200 1300 1400 1500 1600
0 1000 2000 3000 4000 5000 6000 7000
30/12/20 5/1/21 8/1/21 13/1/21 18/1/21 21/1/21 26/1/21 29/1/21 3/2/21 8/2/21 11/2/21 16/2/21 19/2/21 24/2/21 1/3/21 4/3/21 9/3/21 12/3/21 17/3/21 22/3/21 25/3/21
Kalendarium
Poniedziałek Wtorek Środa Czwartek Piątek
29 marca '21 30 marca '21 31 marca '21 1 kwietnia '21 2 kwietnia '21
Dane makro
Sprzedaż detaliczna (JP), Inf lacja HICP wst. (GER), Indeks zauf ania
konsumentów - Conf erence Board (US)
Produkcja przemy słowa n.s.a. wst. (JP), Stopa bezrobocia s.a. (GER), Inf lacja HICP - dane szacunkowe (EU), Raport ADP (US)
Indeks PMI dla przemy słu (JP)(CN)(PL)(GER)(EU)(US ),Indeks ISM dla przemy słu (US), Wnioski o zasiłek dla bezrobotny ch (US)
Stopa bezrobocia (US), Zmiana zatrudnienia w sektorze pozarolniczy m (US)
Wy niki spółek GLCOMED, VRG,
SNIEZKA, PROCAD
SELVITA, FAMUR, EUROTEL, PHARMENA, MEDICALG, ECHO, WIRTUALNA, VOXEL, PEP, GAMESOP, IPOPEMA
NTTSY STEM, HELIO, ASBIS, MEDICAP, ACTION, ACAUTOGAZ, AUTOPARTNER, ARTIFEX, INSTALKRK, TAURONPE, MANGATA,
GRUPAAZOTY , POLICE, PUŁAWY , PROJPRZEM, ATENDE, PBKM, FFERRO, LOTOS, AMICA,
PKPCARGO, BIOTON,
PKNORLEN, MFO, BEST, ENERGA
DEVELIA, EFEKT, OTMOCHOW
Dzień dy widendy ATLANTAPL
Inne
Poniedziałek Wtorek Środa Czwartek Piątek
5 kwietnia '21 6 kwietnia '21 7 kwietnia '21 8 kwietnia '21 9 kwietnia '21
Dane makro
Indeks PMI dla usług f in.
(US), Indeks ISM dla usług (US), Zamówienia na dobra bez środków trans. f in. (US), Zamówienia na dobra trwałego uży tku f in. (US)
Indeks PMI dla usług (CN), Stopa bezrobocia (EU)
Indeks PMI dla usług f in.
(GER)(EU)
Wnioski o zasiłek dla bezrobotny ch (US)
Inf lacja CPI (CN), Produkcja przemy słowa n.s.a. (GER)
Wy niki spółek OPONEO.PL TESGAS TOY A, ERG, ERBUD SILVAIR, ZEPAK, AUGA
Dzień dy widendy
Inne
Departament Analiz
Marcin Materna, CFA Doradca inwestycyjny +48 22 598 26 82
marcin.materna@millenniumdm.pl Marcin Palenik, CFA +48 22 598 26 71
marcin.palenik@millenniumdm.pl
Artur Topczewski Doradca inwestycyjny +48 22 598 26 59
artur.topczewski@millenniumdm.pl
Adam Zajler +48 22 598 26 88 adam.zajler@millenniumdm.pl
Grzegorz Gawkowski Makler papierów wartościowych +48 22 598 26 05
grzegorz.gawkowski@millenniumdm.pl
Dyrektor banki, ubezpieczenia
Analityk branża spożywcza,
handel detaliczny
Analityk fundusze inwestycyjne deweloperzy
Analityk akcji branża IT, media, przemysł
Analityk fundusze inwestycyjne gry
Departament Sprzedaży
Radosław Zawadzki +48 22 598 26 34
radoslaw.zawadzki@millenniumdm.pl
Arkadiusz Szumilak, CFA +48 22 598 26 75
arkadiusz.szumilak@millenniumdm.pl
Jarosław Ołdakowski +48 22 598 26 11
jaroslaw.oldakowski@millenniumdm.pl
Leszek Iwaniec +48 22 598 26 90
leszek.iwaniec@millenniumdm.pl
Marek Pszczółkowski +48 22 598 26 60
marek.pszczolkowski@millenniumdm.pl
Marcin Czerwonka +48 22 598 26 70
marcin.czerwonka@millenniumdm.pl
Dyrektor
Millennium Dom Maklerski S.A.
ul. Żaryna 2A, Millennium Park IIIp 02-593 Warszawa Polska
Ważne informacje
Wszelkie informacje zawarte w niniejszym raporcie mają wyłącznie charakter informacyjny i nie stanowią one rekomendacji w rozumieniu Rozporządzenia delegowanego komisji (UE) 2016/958 z dnia 9 marca 2016 r. uzupełniającego rozporządzenie Parlamentu Europejskiego i Rady (UE) nr 596/2014 w odniesieniu do regulacyjnych standardów technicznych dotyczących środków technicznych do celów obiektywnej prezentacji rekomendacji inwestycyjnych lub innych informacji rekomendujących lub sugerujących strategię inwestycyjną oraz ujawniania interesów partykularnych lub wskazań konfliktów interesów, , wyniku doradztwa inwestycyjnego, oferty ani też kierowanego do kogokolwiek (lub jakiejkolwiek grupy osób) zaproszenia do zawarcia transakcji na instrumencie bądź instrumen- tach finansowych.
Niniejszy raport została przygotowany z dochowaniem należytej staranności i rzetelności, w oparciu o fakty uznane za wiarygodne, jednak Millennium Dom Maklerski S.A. nie gwarantuje, że są one w pełni dokładne i kompletne. Podstawą przygotowania raportu były wszelkie informacje na temat spółek, jakie były publicznie dostępne i znane sporządzającemu do dnia jego sporządzenia. Przedsta- wione prognozy są oparte wyłącznie o analizę przeprowadzoną przez Millennium Dom Maklerski S.A. bez uzgodnień ze spółkami będącymi przedmiotem raportu ani z innymi podmiotami i opierają się na szeregu założeń, które w przyszłości mogą okazać się nietrafne. Millennium Dom Maklerski S.A. nie udziela żadnego zapewnienia, że podane prognozy sprawdzą się. Inwestowanie w akcje spółek wymienionych w niniejszej analizie wiąże się z szeregiem ryzyk związanych miedzy innymi z sytuacją makroekonomiczną, zmianami regulacji prawnych, zmianami sytuacji na rynkach towarowych, ryzykiem stóp procentowych, których wyeliminowanie jest praktycznie niemożliwe.
Treść raportu nie była udostępniona spółkom będącym przedmiotem raportu przed jego opublikowaniem. Millennium Dom Maklerski S.A. nie ponosi odpowiedzialności za szkody poniesione w wyniku decyzji podjętych na podstawie informacji zawartych w niniejszym raporcie analitycznym.
Osoba lub osoby wskazane w prawym dolnym rogu pierwszej strony niniejszego raportu sporządziły analizę, informacja o stanowiskach osób sporządzających jest zawarta w górnej części ostatniej strony niniejszej publikacji. Wynagrodzenie otrzymywane przez osoby sporządzające raport nie jest bezpośrednio zależne od wyników finansowych uzyskiwanych przez Millennium Dom Maklerski S.A.
w ramach transakcji lub usług z zakresu bankowości inwestycyjnej, dotyczących instrumentów finansowych emitentów, których dotyczy niniejszy raport.
Niniejszy raport stanowi badanie inwestycyjne i został przygotowany przez Millennium Dom Maklerski S.A. wyłącznie na potrzeby klientów Millennium Dom Maklerski S.A., nie stanowi reklamy ani oferowania papierów wartościowych, może być on także dystrybuowany za pomocą środków masowego przekazu, na podstawie każdorazowej decyzji Dyrektora Departamentu Doradztwa i Analiz.
Rozpowszechnianie lub powielanie niniejszego materiału w całości lub w części bez pisemnej zgody Millennium Dom Maklerski S.A. jest zabronione. Niniejszy dokument, ani jego kopia nie mogą zostać bezpośrednio lub pośrednio przekazane lub wydane osobom w USA, Australii, Kanadzie, Japonii.
Nadzór nad Millennium Dom Maklerski S.A. sprawuje Komisja Nadzoru Finansowego.
Powiązania Millennium Dom Maklerski S.A. ze spółkami będącymi przedmiotem niniejszego raportu
Jest możliwe, że Millennium Dom Maklerski S.A. w ramach prowadzonej działalności maklerskiej świadczy, będzie świadczyć, lub w przeszłości świadczył usługi na rzecz spółek i innych podmiotów wymienionych w niniejszym raporcie. Millennium Dom Maklerski S.A. nie wyklucza złożenia emitentowi papierów wartościowych, będących przedmiotem raportu oferty świadczenia usług maklerskich.
Informacje o konflikcie interesów powstałym w związku ze sporządzeniem raportu (o ile występuje) znajdują się poniżej.
Millennium Dom Maklerski S.A. pełni funkcję animatora emitenta dla spółek: Ciech, Wielton, Selena FM, Skyline, Eurotel, Dekpol, GKS Katowice, Lokum Deweloper, Zamet Industry, od których otrzy- mał wynagrodzenie z tego tytułu. Millennium Dom Maklerski S.A. pełni funkcję animatora rynku dla spółek: Ciech, Wielton, Selena FM, Skyline, KGHM, PZU, GKS Katowice, Eurotel, Dekpol, Lokum Deweloper, Zamet Industry.
Millennium Dom Maklerski S.A. w ciągu ostatnich 12 miesięcy pełnił funkcję oferującego w trakcie oferty publicznej dla akcji spółki: Lokum Deweloper S.A., od której otrzymał wynagrodzenie z tego tytułu. Millennium Dom Maklerski S.A. w ciągu ostatnich 12 miesięcy mógł zawierać umowy ze spółkami Getin Noble Bank oraz Getin Holding w zakresie bankowości inwestycyjnej.
Spółki będące przedmiotem raportu mogą być klientami Grupy Kapitałowej Millennium Banku S.A., głównego akcjonariusza Millennium Domu Maklerskiego S.A. Pomiędzy Millennium Dom Maklerski S.A., a spółkami będącymi przedmiotem niniejszego raportu nie występują żadne inne powiązania, o których mowa w Rozporządzeniu delegowanym komisji (UE) 2016/958 z dnia 9 marca 2016 r.
uzupełniającym rozporządzenie Parlamentu Europejskiego i Rady (UE) nr 596/2014 w odniesieniu do regulacyjnych standardów technicznych dotyczących środków technicznych do celów obiektywnej prezentacji rekomendacji inwestycyjnych lub innych informacji rekomendujących lub sugerujących strategię inwestycyjną oraz ujawniania interesów partykularnych lub wskazań konfliktów interesów, które byłyby znane sporządzającemu niniejszy raport.
Rozwiązania organizacyjne ustanowione w celu zapobiegania konfliktom interesów:
Zasady zarządzania konfliktami interesów w Millennium Domu Maklerskim S.A. zostały zawarte w Polityce zarządzania konfliktami interesów w Millennium Domu Maklerskim S.A.
Przyjęte dla zapobiegania konfliktom interesów rozwiązania organizacyjne określa między innymi Regulamin organizacyjny Spółki Akcyjnej Millennium Dom Maklerski, który przewiduje: (a) nadzór nad osobami, których główne funkcje obejmują prowadzenie działań w imieniu lub świadczenie usług dla Klientów, których interesy mogą być sprzeczne lub którzy w inny sposób reprezentują różne sprzeczne interesy, w tym interesy Domu Maklerskiego; (b) środki zapobiegające lub ograniczające wywieranie przez osobę trzecią niewłaściwego wpływu na sposób, w jaki upoważniona osoba wykonuje czynności w ramach usług świadczonych przez Dom Maklerski (c) organizacyjne oddzielenie od siebie osób (zespołów) zajmujących się wykonywaniem czynności, które wiążą się z ryzykiem powstania konfliktu interesów, (d) zapewnienie każdej jednostce organizacyjnej Domu Maklerskiego i jej pracownikom niezależności w zakresie, w jakim dotyczy to interesów Klientów, na rzecz któ- rych taka jednostka wykonuje określone czynności.
Przyjęte dla zapobiegania konfliktom interesów rozwiązania określa również Regulamin wynagradzania, który zapewnia, że nie i stnieją żadne powiązania pomiędzy wysokością wynagrodzeń pra- cowników różnych jednostek organizacyjnych lub wysokością przychodów osiąganych przez różne jednostki organizacyjne, jeżeli jednostki te wykonują czynności, które wiążą się z ryzykiem powstania konfliktu interesów.
Ograniczenia dotyczące przepływu informacji w celu zapobiegania konfliktom interesów, w tym informacji poufnych i stanowiących tajemnicę zawodową, określa Regulamin ochrony przepływu informa- cji poufnych oraz stanowiących tajemnicę zawodową w Millennium Domu Maklerskim S.A.
