MSIG 233/2015 (4864) poz

(1)

Odbiorca: Bezpłatny egzemplarz * Faktura: VAT/MSiG/001425/15 z dnia 2015-02-09 * ID: ZAMO_15_000001_233_001

Poz. 18873. GALICJA Fundusz Inwestycyjny Zamknięty.

[BMSiG-6787/2015]

GALICJA

Fundusz Inwestycyjny Zamknięty SPRAWOZDANIE FINANSOWE ZA OKRES 01.01.2014-31.12.2014

Wprowadzenie do sprawozdania finansowego Nazwa funduszu

GALICJA Fundusz Inwestycyjny Zamknięty działa na podstawie zezwolenia wydanego przez Komisję Nadzoru Finansowego z dnia 28 kwietnia 2009 roku Fundusz działa zgodnie z ustawą z dnia 27 maja 2004 roku o funduszach inwestycyjnych (Dz. U.

z 2004 r. Nr 146, poz. 1546, z późn. zm.).

Fundusz GALICJA Fundusz Inwestycyjny Zamknięty (dalej: „Fundusz”) został zarejestrowany 3 listopada 2009 roku w reje- strze funduszy pod numerem RFi 498 Fundusz jest funduszem inwestycyjnym zamkniętym w rozumieniu ustawy z dnia 27 maja 2004 roku o funduszach inwestycyjnych (Dz. U. z 2004 r. Nr 146, poz. 1546, z późn. zm.) (dalej: „Ustawa”).

Fundusz został utworzony na czas nieokreślony.

Cel inwestycyjny funduszu

Celem inwestycyjnym Funduszu jest wzrost wartości aktywów w wyniku wzrostu wartości lokat. Fundusz nie gwarantuje osiągnięcia celu inwestycyjnego.

Towarzystwo Funduszy Inwestycyjnych

Fundusz jest zarządzany przez PENTON Towarzystwo Funduszy Inwestycyjnych S.A. z siedzibą w Warszawie, przy ul. Buko- wińskiej 24A lok. 65, wpisaną do Rejestru Przedsiębiorców prowadzonego przez Sąd Rejonowy dla m.st. Warszawy XIII Wydział Gospodarczy Krajowego Rejestru Sądowego pod numerem KRS 0000290519 (dalej: „Towarzystwo”).

Okres sprawozdawczy oraz dzień bilansowy

Sprawozdanie finansowe zostało sporządzone na dzień 31 grudnia 2014 roku, za okres od 01 stycznia 2014 roku do 31 grudnia 2014 roku.

Kontynuacja działalności

Sprawozdanie finansowe zostało sporządzone przy założeniu kontynuowania działalności Funduszu w dającej się przewi- dzieć przyszłości, tj. przez okres nie krótszy niż 12 miesięcy od dnia bilansowego. Nie istnieją okoliczności wskazujące na zagrożenie kontynuowania działalności Funduszu.

Badanie sprawozdania finansowego

Sprawozdanie finansowe zostało poddane badaniu przez Meritum Biegli Rewidenci Marzena Wójcik z siedzibą w Warszawie 02-703, ul. Bukowińska 26B lok. U2.

Serie certyfikatów inwestycyjnych i cechy je różnicujące 16.742 certyfikatów serii A

2.000 certyfikatów serii B 1.810 certyfikatów serii C 27.400 certyfikatów serii D Emisje certyfikatów inwestycyjnych

Seria A - zakończona 28 października 2009 roku, zarejestrowana 3 listopada 2009 roku.

Seria B - zakończona 31 grudnia 2009 roku, zarejestrowana 2 lutego 2010 roku, Seria C - zakończona 6 czerwca 2010, zarejestrowana 28 czerwca 2010 roku, Seria D - zakończona 23 lutego 2011, zarejestrowana 19 kwietnia 2011 roku.

(2)

Odbiorca: Bezpłatny egzemplarz * Faktura: VAT/MSiG/001425/15 z dnia 2015-02-09 * ID: ZAMO_15_000001_233_001 II. ZESTAWIENIE LOKAT FUNDUSZU na dzień 31.12.2014 r. (w tysiącach złotych, z wyjątkiem liczby poszczególnych składników lokat) Niniejsze zestawienie lokat należy analizować łącznie z wprowadzeniem, notami objaśniającymi oraz informacją dodatkową, które stanowią integralną część sprawozdania finansowego 1. Tabela główna Składniki lokat Bieżący okres sprawozdawczyDane porównywalne za poprzedni okres sprawozdawczy Wartość według ceny nabycia w tys. zł

Wartość według wyceny na dzień bilansowy w tys.

Procentowy udział w aktywach ogółem Wartość według ceny nabycia w tys.

Procentowy udział w aktywach ogółem Akcje27 10830 34731,2329 25129 25533,29 Warranty subskrypcyjne000,00000,00 Prawa do akcji000,00000,00 Prawa poboru000,00000,00 Kwity depozytowe000,00000,00 Listy zastawne000,00000,00 Dłużne papiery wartościowe000,003 0003 0153,43 Instrumenty pochodne000,00000,00 Udziały w spółkach z ograniczoną odpowiedzialnością14 51530 17031,0512 91625 90629,48 Jednostki uczestnictwa000,00000,00 Certyfikaty inwestycyjne000,00000,00 Tytuły uczestnictwa emitowane przez instytucje wspólnego inwestowania mające siedzibę za granicą000,00000,00 Wierzytelności16 30017 02417,524 0004 1494,72 Weksle000,00000,00 Depozyty000,00000,00 Waluty000,00000,00 Nieruchomości000,00000,00 Statki morskie000,00000,00 Inne000,00000,00

(3)

Odbiorca: Bezpłatny egzemplarz * Faktura: VAT/MSiG/001425/15 z dnia 2015-02-09 * ID: ZAMO_15_000001_233_001 2. Tabele uzupełniające AkcjeRodzaj rynkuNazwa rynkuLiczbaKraj siedziby emitenta Wartość według ceny nabycia w tys. zł.

Wartość według wyceny na dzień bilansowy w tys. zł

Procento wy udział w aktywach ogółem Razem795 64627 10830 34731,23 Razem aktywny rynek regulowany356 3443 8712 9543,04 Giełda Papierów Wartościowych w Warszawie S.A.Giełdowy rynek regulowanyGiełda Papierów Warto- ściowych w Warszawie S.A.28 778Polska 1 0461 3151,35 Rubicon Partners Narodowy Fundusz Inwestycyjny S.A.Giełdowy rynek regulowanyGiełda Papierów Warto- ściowych w Warszawie S.A.26 667Polska 609460,05 Tauron Polska Energia S.A.Giełdowy rynek regulowanyGiełda Papierów Warto- ściowych w Warszawie S.A.294 637Polska 1 3641 4881,53 Jastrzębska Spółka Węglowa S.A.Giełdowy rynek regulowanyGiełda Papierów Warto- ściowych w Warszawie S.A.6 262Polska 8521050,11 Razem nienotowane na aktywnym rynku439 30223 23727 39328,19 Towarzystwo Eksploatacji Surow- ców Mineralnych Spółka z ograni- czoną odpowiedzialnością SKA

Nienotowane na rynku aktywnym344 202Polska 13 72711 55111,89 Printing House - Pack Plus Sp. z o.o. SKA

Nienotowane na rynku aktywnym95 100Polska 951015 84216,30 Udziały w spółkach z ograniczoną odpowiedzialnościąNazwa spółkiSiedziba spółki Kraj siedziby spółkiLiczbaWartość według ceny nabycia w tys.

Wartość według wyceny na dzień bilansowy w tys.

Procentowy udział w aktywach ogółem Razem17 87914 51530 17031,05 Eko-Bryza Sp. z o.o.CieszynPolska4 5006 88814 78415,21 Górnośląski Park Przemysłowy Sp. z o.o.KatowicePolska1 3701 81410 50310,81 JTK Investments Group Sp. z o.o.MyślenicePolska11 5295 7654 8394,98 Silesia Nova Sp. z o.o.KatowicePolska48048440,05

(4)

Odbiorca: Bezpłatny egzemplarz * Faktura: VAT/MSiG/001425/15 z dnia 2015-02-09 * ID: ZAMO_15_000001_233_001 WierzytelnościNazwa i rodzaj podmiotu Kraj siedziby podmiotu Termin wymagalno- ści Rodzaj świadczenia Wartość świadcze- nia w tys. złLiczba Wartość według ceny nabycia w tys.

Procen- towy udział w aktywach ogółem 16 30016 30017 02417,52 Górnośląski Park Przemysłowy Sp. z o.o.Polska14.05.2022Pożyczka 4 00014 0004 3844,51 Górnośląski Park Przemysłowy Sp. z o.o.Polska1.01.2022Pożyczka 3 00013 0003 1833,28 Silesia Nova Sp. z o.o.Polska2.10.2015Pożyczka 9 30019 3009 4579,73

(5)

III. BILANS FUNDUSZU na dzień 31.12.2014 r.

(w tysiącach złotych, z wyjątkiem liczby certyfikatów i wartości aktywów netto na certyfikat inwestycyjny)

Pozycje bilansu 31.12.2014 r. 31.12.2013 r.

I. Aktywa 97 169 87 885

1. Środki pieniężne i ich ekwiwalenty 961 3 208

2. Należności 18 667 22 352

3. Transakcje przy zobowiązaniu się drugiej strony do odkupu 0 0

4. Składniki lokat notowane na aktywnym rynku, w tym: 2 954 7 954

- dłużne papiery wartościowe 0 3 015

5. Składniki lokat nie notowane na aktywnym rynku, w tym: 74 587 54 371

- dłużne papiery wartościowe 0 0

6. Nieruchomości 0 0

7. Pozostałe aktywa 0 0

II. Zobowiązania 3 017 376

III. Aktywa netto (I-II) 94 152 87 509

IV. Kapitał funduszu 60 968 60 968

1. Kapitał wpłacony 60 968 60 968

2. Kapitał wypłacony (wielkość ujemna) 0 0

V. Dochody zatrzymane 14 290 13 548

1. Zakumulowane, nierozdysponowane przychody z lokat netto 3 582 3 097

2. Zakumulowany, nierozdysponowany zrealizowany zysk (strata) ze zbycia lokat 10 708 10 451 VI. Wzrost (spadek) wartości lokat w odniesieniu do ceny nabycia 18 894 12 993 VII. Kapitał funduszu i zakumulowany wynik z operacji (IV+V+/-VI) 94 152 87 509

Liczba wydanych certyfikatów inwestycyjnych 47 952 47 952

Wartość aktywów netto na certyfikat inwestycyjny (w złotych) 1 963,46 1 824,93 Niniejszy bilans należy analizować łącznie z wprowadzeniem, notami objaśniającymi oraz informacją dodatkową, które stanowią integralną część sprawozdania finansowego

IV. RACHUNEK WYNIKU Z OPERACJI za okres od 01.01.2014 r. do 31.12.2014 r.

(w tysiącach złotych, z wyjątkiem liczby certyfikatów oraz wyniku z operacji przypadającego na certyfikat inwestycyjny)

Pozycje rachunku wyniku z operacji 01.01.2014 - 31.12.2014 r.

01.01.2013 - 31.12.2013 r.

1 2 3

I. Przychody z lokat 779 1 087

1. Dywidendy i inne udziały w zyskach 90 319

2. Przychody odsetkowe 689 768

3. Przychody związane z posiadaniem nieruchomości 0 0

(6)

1 2 3

4. Dodatnie saldo różnic kursowych 0 0

5. Pozostałe 0 0

II. Koszty z funduszu 294 287

1. Wynagrodzenie dla towarzystwa 150 144

2. Wynagrodzenie dla podmiotów prowadzących dystrybucję 0 0

3. Opłaty dla depozytariusza 26 26

4. Opłaty związane z prowadzeniem rejestru aktywów funduszu 18 17

5. Opłaty za zezwolenia oraz rejestracyjne 0 0

6. Usługi w zakresie rachunkowości 52 51

7. Usługi w zakresie zarządzania aktywami funduszu 0 0

8. Usługi prawne 44 44

9. Usługi wydawnicze, w tym poligraficzne 0 0

10. Koszty odsetkowe 1 1

11. Koszty związane z posiadaniem nieruchomości 0 0

12. Ujemne saldo różnic kursowych 0 0

13. Pozostałe 3 4

III. Koszty pokrywane przez towarzystwo 0 0

IV. Koszty funduszu netto (II-III) 294 287

V. Przychody z lokat netto (I-IV) 485 800

VI. Zrealizowany i niezrealizowany zysk (strata) 6 158 3 924

1. Zrealizowany zysk (strata) ze zbycia lokat, w tym: 257 6 910

- z tytułu różnic kursowych 0 0

2. Wzrost (spadek) niezrealizowanego zysku (straty) z wyceny lokat, w tym: 5 901 (2 986)

- z tytułu różnic kursowych 0 0

VII. Wynik z operacji (V+/-VI) 6 643 4 724

Wynik z operacji przypadający na certyfikat inwestycyjny (w złotych) 138,52 98,51 Niniejszy rachunek wyniku z operacji należy analizować łącznie z wprowadzeniem, notami objaśniającymi oraz informacją dodatkową, które stanowią integralną część sprawozdania finansowego

V. ZESTAWIENIE ZMIAN W AKTYWACH NETTO za okres od 01.01.2014 r. do 31.12.2014 r.

(w tysiącach złotych, z wyjątkiem liczby certyfikatów oraz wartości aktywów netto na certyfikat inwestycyjny)

Pozycje zestawienia zmian w aktywach netto 01.01.2014- 31.12.2014 r.

01.01.2013- 31.12.2013 r.

1 2 3

I. Zmiana wartości aktywów netto

1. Wartość aktywów netto na koniec poprzedniego okresu sprawozdawczego 87 509 82 785

2. Wynik z operacji za okres sprawozdawczy (razem), w tym: 6 643 4 724

(7)

1 2 3

a) przychody z lokat netto 485 800

b) zrealizowany zysk (strata) ze zbycia lokat 257 6 910

c) wzrost (spadek) niezrealizowanego zysku (straty) z wyceny lokat 5 901 (2 986)

3. Zmiana w aktywach netto z tytułu wyniku z operacji 6 643 4 724

4. Dystrybucja dochodów (przychodów) funduszu (razem): 0 0

a) z przychodów z lokat netto 0 0

b) ze zrealizowanego zysku ze zbycia lokat 0 0

c) z przychodów ze zbycia lokat 0 0

5. Zmiany w kapitale w okresie sprawozdawczym (razem), w tym: 0 0

a) zmiana kapitału wpłaconego (powiększenie kapitału z tytułu wydanych certyfika-

tów inwestycyjnych) 0 0

b) zmiana kapitału wypłaconego (zmniejszenie kapitału z tytułu wykupionych

certyfikatów inwestycyjnych) 0 0

6. Łączna zmiana aktywów netto w okresie sprawozdawczym (3-4±5) 6 643 4 724

7. Wartość aktywów netto na koniec okresu sprawozdawczego 94 152 87 509

8. Średnia wartość aktywów netto w okresie sprawozdawczym 88 308 83 847

II. Zmiana liczby certyfikatów inwestycyjnych

1. Zmiana liczby certyfikatów inwestycyjnych w okresie sprawozdawczym: 0 0

a) liczba wydanych certyfikatów inwestycyjnych 0 0

b) liczba wykupionych certyfikatów inwestycyjnych 0 0

c) saldo zmian 0 0

2. Liczba certyfikatów inwestycyjnych narastająco od początku działalności

funduszu: 47 952 47 952

a) liczba wydanych certyfikatów inwestycyjnych 47 952 47 952

b) liczba wykupionych certyfikatów inwestycyjnych 0 0

c) saldo zmian 47 952 47 952

3. Przewidywana liczba certyfikatów inwestycyjnych 47 952 47 952

III. Zmiana wartości aktywów netto na certyfikat inwestycyjny

1. Wartość aktywów netto na certyfikat inwestycyjny na koniec poprzedniego

okresu sprawozdawczego (w złotych) 1 824,93 1 726,42

2. Wartość aktywów netto na certyfikat inwestycyjny na koniec bieżącego okresu

sprawozdawczego (w złotych) 1 963,46 1 824,93

3. Procentowa zmiana wartości aktywów netto na certyfikat inwestycyjny w okresie

sprawozdawczym 7,59% 5,71%

4. Minimalna wartość aktywów netto na certyfikat inwestycyjny w okresie sprawoz-

dawczym (w złotych) 1 752,55 1 694,61

Data wyceny 30.06.2014 31.03.2013

5. Maksymalna wartość aktywów netto na certyfikat inwestycyjny w okresie

sprawozdawczym (w złotych) 1 963,46 1 824,93

Data wyceny 31.12.2014 31.12.2013

6. Wartość aktywów netto na certyfikat inwestycyjny według ostatniej wyceny

w okresie sprawozdawczym (w złotych) 1 963,46 1 824,93

Data wyceny 31.12.2014 31.12.2013

7. Rozwodniona wartość aktywów netto na certyfikat inwestycyjny (w złotych) 1 963,46 1 824,93 IV. Procentowy udział kosztów funduszu w średniej wartości aktywów netto, w tym: 0,33% 0,34%

1. Procentowy udział wynagrodzenia dla towarzystwa 0,17% 0,17%

2. Procentowy udział wynagrodzenia dla podmiotów prowadzących dystrybucję 0,00% 0,00%

(8)

1 2 3

3. Procentowy udział opłat dla depozytariusza 0,03% 0,03%

4. Procentowy udział opłat związanych z prowadzeniem rejestru aktywów funduszu 0,02% 0,02%

5. Procentowy udział opłat za usługi w zakresie rachunkowości 0,06% 0,06%

6. Procentowy udział opłat za usługi w zakresie zarządzania aktywami funduszu 0,00% 0,00%

Niniejsze zestawienie zmian w aktywach netto należy analizować łącznie z wprowadzeniem, notami objaśniającymi oraz informacją dodatkową, które stanowią integralną część sprawozdania finansowego

VI. RACHUNEK PRZEPŁYWÓW PIENIĘŻNYCH za okres od 01.01.2014 r. do 31.12.2014 r.

(w tysiącach złotych)

Pozycje rachunku przepływów pieniężnych 01.01.2014 - 31.12.2014 r.

01.01.2013 - 31.12.2013 r.

1 2 3

A. Przepływy środków pieniężnych z działalności operacyjnej (5 304) (4 095)

I. Wpływy 8 534 6 528

1. Z tytułu posiadanych lokat 3 101 437

2. Z tytułu zbycia składników lokat 5 433 6 091

3. Pozostałe 0 0

II. Wydatki 13 838 10 623

1. Z tytułu posiadanych lokat 0 0

2. Z tytułu nabycia składników lokat 13 557 10317

3. Z tytułu wypłaconego wynagrodzenia dla towarzystwa 136 154

4. Z tytułu wypłaconego wynagrodzenia dla podmiotów prowadzących dystrybucję 0 0

5. Z tytułu opłat dla depozytariusza 26 26

6. Z tytułu opłat związanych z prowadzeniem rejestru aktywów funduszu 18 19

7. Z tytułu opłat za zezwolenia oraz opłat rejestracyjnych 0 0

8. Z tytułu usług w zakresie rachunkowości 49 56

9. Z tytułu usług w zakresie zarządzania aktywami funduszu 0 0

10. Z tytułu usług prawnych 44 47

11. Z tytułu posiadania nieruchomości 0 0

12. Pozostałe 8 4

a) Prowizje bankowe 7 3

b) Opłaty sądowe 1 1

B. Przepływy środków pieniężnych z działalności finansowej (I-II) 3 057 230

I. Wpływy 3 057 230

1. Z tytułu zbycia jednostek uczestnictwa albo wydania certyfikatów inwestycyjnych 3 000 0

2. Z tytułu zaciągniętych kredytów 0 0

3. Z tytułu zaciągniętych pożyczek 0 0

(9)

1 2 3

4. Z tytułu spłaty udzielonych pożyczek 0 0

5. Odsetki 57 230

6. Pozostałe 0 0

II. Wydatki 0 0

1. Z tytułu odkupienia jednostek uczestnictwa albo wykupienia certyfikatów

inwestycyjnych 0 0

2. Z tytułu spłat zaciągniętych kredytów 0 0

3. Z tytułu spłat zaciągniętych pożyczek 0 0

4. Z tytułu wyemitowanych obligacji 0 0

5. Z tytułu wypłaty przychodów 0 0

6. Z tytułu udzielonych pożyczek 0 0

7. Odsetki 0 0

8. Pozostałe 0 0

C. Skutki zmian kursów wymiany środków pieniężnych i ekwiwalentów środków

pieniężnych 0 0

D. Zmiana stanu środków pieniężnych netto (A+/-B) (2 247) (3 865)

E. Środki pieniężne i ekwiwalenty środków pieniężnych na początek okresu

sprawozdawczego 3 208 7 073

F. Środki pieniężne i ekwiwalenty środków pieniężnych na koniec okresu sprawoz-

dawczego (E+/-D) 961 3 208

Bilansowy stan środków pieniężnych 961 3 208

Niniejszy rachunek przepływów pieniężnych należy analizować łącznie z wprowadzeniem, notami objaśniającymi oraz informacją dodatkową, które stanowią integralną część sprawozdania finansowego

VII. NOTY OBJAŚNIAJĄCE

NOTA 1 - Polityka rachunkowości Funduszu

Sprawozdanie finansowe Funduszu na dzień 31 grudnia 2014 roku zostało sporządzone na podstawie przepisów ustawy z dnia 29 września 1994 roku o rachunkowości (Tekst jednolity: Dz. U. z 2013 roku, poz. 330) oraz rozporządzenia Ministra Finansów z dnia 24 grudnia 2007 roku w sprawie szczególnych zasad rachunkowości funduszy inwestycyjnych (Dz. U. z 2007 r. Nr 249, poz. 1859).

Księgi rachunkowe prowadzi się w języku polskim i w walucie polskiej.

Przyjęte zasady rachunkowości

Ujawnianie i prezentacja informacji w sprawozdaniu finansowym.

Krótkoterminowe lokaty bankowe, w tym lokaty O/N, jak również waluty obce, wykazywane są w pozycji środki pieniężne i ich ekwiwalenty. Wycena tych środków pieniężnych obejmuje naliczenie odsetek według efektywnej stopy procentowej, które są wykazywane łącznie w pozycji środków pieniężnych oraz ew. ustalenie różnic kursowych z wyceny walut obcych.

Przychody z lokat obejmują w szczególności:

a) dywidendy i inne udziały w zyskach, b) przychody odsetkowe,

c) dodatnie saldo różnic kursowych powstałe w związku z wyceną środków pieniężnych, należności i zobowiązań nominowanych w walutach obcych.

Koszty Funduszu obejmują w szczególności:

a) opłaty za zarządzanie,

b) opłaty za prowadzenia rejestru aktywów oraz inne usługi depozytariusza, c) koszty prowadzenia rachunkowości,

d) koszty usług prawnych i notarialnych, e) opłaty bankowe,

f) koszty odsetkowe.

(10)

Skutki wyceny lokat Funduszu według wartości godziwej wykazywane są łącznie w pozycji składników lokat.

Zaliczki na poczet dywidendy otrzymywane od spółek komandytowo-akcyjnych stanowią zobowiązania Funduszu do momentu podjęcia uchwały o podziale zysku i wypłacie dywidendy.

Ujmowanie w księgach rachunkowych operacji dotyczących Funduszu.

Operacje nabycia i zbycia papierów wartościowych ujmuje się w księgach rachunkowych Funduszu na podstawie potwierdzenia zawarcia transakcji w dacie zawarcia umowy.

Nabyte składniki lokat ujmuje się w księgach rachunkowych Funduszu według ceny nabycia. Składniki lokat nabyte nieodpłatnie ujmuje się według ceny nabycia równej zeru.

Składniki lokat Funduszu otrzymane w zamian za inne składniki mają przypisaną cenę nabycia wynikającą z ceny nabycia tych składników lokat, w zamian za które zostały otrzymane, skorygowane o ewentualne dopłaty, należne podatki lub otrzymane przychody pieniężne.

Dniem wprowadzenia do ksiąg zmiany kapitału wpłaconego bądź kapitału wypłaconego jest dzień podjęcia przez zarząd Towarzystwa uchwały o wydaniu lub wykupie certyfikatów inwestycyjnych.

Prawa poboru oraz dywidendy od akcji notowanych na aktywnym rynku ujmuje się w księgach rachunkowych Funduszu w następujący sposób:

a) przysługujące prawo poboru akcji notowanych na aktywnym rynku ujmuje się w księgach rachunkowych w dniu, w którym na potrzeby wyceny danych akcji wykorzystany jest po raz pierwszy kurs nieuwzględniający wartości tego prawa poboru,

b) niewykonane prawo poboru akcji uznaje się za zbyte, według wartości równej zero w dniu następnym po dniu wygaśnięcia tego prawa,

c) należną dywidendę z akcji notowanych na aktywnym rynku ujmuje się w księgach rachunkowych w dniu, w którym na potrzeby wyceny danych akcji wykorzystany jest po raz pierwszy kurs rynkowy nie uwzględniający wartości tego prawa do dywidendy.

Przysługujące prawo poboru akcji nienotowanych na aktywnym rynku oraz prawo do otrzymania dywidendy od akcji nienotowanych na aktywnym rynku ujmuje się w księgach rachunkowych w dniu następnym po dniu ustalenia tych praw.

W przypadku gdy jednego dnia dokonuje się transakcji zbycia i nabycia danego składnika lokat, w pierwszej kolejności ujmuje się nabycie danego składnika. Transakcje nabycia lub zbycia walut obcych ujmuje się po przeliczeniu na walutę polską według kursu transakcyjnego.

W przypadku transakcji zakupu lub sprzedaży papierów wartościowych denominowanych w walutach obcych, operacje te ujmuje się w księgach rachunkowych Funduszu według wartości uzyskanej w przeliczeń przy zastosowaniu kursu średniego NBP z dnia poprzedzającego dzień transakcji.

Zasady wyceny aktywów

Dniem Wyceny jest ostatni dzień kwartału kalendarzowego oraz dzień przypadający na 7 dni przed rozpoczęciem przyjmowania zapisów na certyfikaty inwestycyjne kolejnej emisji.

Akcje notowane na Giełdzie Papierów Wartościowych S.A. w Warszawie wyceniane są według kursów giełdowych na zamknięciu notowań na sesji w Dniu Wyceny, zgodnie ze stanem na godzinę 23:30 tego dnia.

W przypadku, jeżeli akcje danej spółki będą notowane na kilku rynkach regulowanych, do wyceny wartości danej spółki giełdowej przyjmuje się kurs zamknięcia z rynku, na którym w danym dniu odnotowano większą wartość obrotów akcjami danej spółki giełdowej.

W przypadku braku sesji giełdowej lub braku notowań dla danej serii akcji w Dniu Wyceny, do wyceny zostanie przyjęty ostatni ogłoszony kurs giełdowy dla danej serii akcji.

W przypadku braku sesji giełdowej lub braku notowań dla danej serii akcji w Dniu Wyceny, jak też braku notowań giełdo- wych dla danej serii akcji w przeszłości, do wyceny zostanie wykorzystana cena ustalona w pierwszej ofercie publicznej dla danej serii akcji.

Akcje i udziały nienotowane wyceniane są w oparciu o zasady wyceny wartości aktywów rekomendowane przez Global Investment Performance Standards - GIPS, opublikowane przez CFA Institute, a w szczególności według zasad opisa- nych w załączniku D tychże (Private equity valuation principles). Zgodnie z GIPS stosowana jest następująca hierarchia metod wyceny:

a) Wycena na podstawie porównywalnych transakcji rynkowych b) Wycena wskaźnikowa (porównawcza)

c) Metoda skorygowanych aktywów netto

d) Wycena na podstawie zdyskontowanych przepływów pieniężnych (DCF).

W zależności od szczegółowych uwarunkowań branży lub specyfiki działalności Spółki portfelowej, Fundusz może odstąpić od powyższej hierarchii metod wyceny i przyjąć metodę, która zapewni w większym stopniu odwzorowanie wartości godziwej wycenianego podmiotu. W takiej sytuacji Fundusz zobligowany jest do uzasadnienia przyjętej metody wyceny.

W szczególności Fundusz może zastosować wycenę wartości Spółki portfelowej za pomocą metody skorygowanych aktywów netto w sytuacji, gdy podstawą wartości tego podmiotu jest wartość posiadanych aktywów, a nie wartość spodziewanych przyszłych zysków generowanych z przychodów kolejnych okresów (np. w przypadku spółki z dużym udziałem nieruchomości lub źródeł kopalnianych). W sytuacji gdy specyfika branży wyróżnia powszechnie stosowane wskaźniki, Fundusz może dokonać wyceny porównawczej opartej na tych wskaźnikach (np. w odniesieniu do spółek, których podstawą przychodów jest okresowa opłata za abonament lub sprzedaż biletów).

Akcje i udziały w spółkach nienotowanych znajdujących się w portfelu Funduszu na dzień 31.12.2014 roku zostały wycenione w sposób następujący:

(11)

- Printing House - Pack Plus spółka z ograniczoną odpowiedzialnością SKA - metoda skorygowanych aktywów netto - Towarzystwo Eksploatacji Surowców Mineralnych spółka z ograniczoną odpowiedzialnością SKA - metoda skory-

gowanych aktywów netto

- Eko-Bryza Sp. z o.o. - metoda skorygowanych aktywów netto

- Górnośląski Park Przemysłowy Sp. z o.o. - metoda skorygowanych aktywów netto.

Zasady ustalania wyniku z operacji

Zrealizowany zysk lub stratę ze zbycia składników lokat wylicza się metodą HIFO (najdroższe sprzedaje się jako pierwsze).

W przypadku istnienia kilku identycznych lokat o tej samej cenie nabycia, podlegających sprzedaży, o kolejności sprzedaży decyduje kolejność, w jakiej zostały one zaewidencjonowane.

Zrealizowany zysk lub stratę ze zbycia składników lokat nabytych a następnie wycenianych przez Fundusz, ustala się poprzez porównanie wartości sprzedaży danego składnika lokat pomniejszonej o koszty sprzedaży z wartością jego ujęcia po raz pierwszy w księgach rachunkowych Funduszu. Skutki ewentualnej wyceny dokonanej w bieżącym roku obrotowym lub w latach ubiegłych rozpoznaje się w rachunku wyniku z operacji jako wzrost (spadek) niezrealizowanego zysku (straty) z wyceny lokat.

W przypadku transakcji walutowych oraz transakcji na papierach wartościowych, dla których stosuje się przeliczenia według średniego kursu NBP, za podstawę wyliczeń przyjmuje się średni kurs NBP z dnia poprzedzającego dzień ujęcia w księgach rachunkowych Funduszu.

Różnice kursowe zrealizowane na sprzedaży walut obcych ustala się poprzez porównanie kursu nabycia walut obliczo- nego tzw. metodą średniej ważonej, z kursem ich sprzedaży.

Pierwszym dniem naliczania odsetek, dyskonta bądź premii od posiadanych lokat jest następny dzień po dniu rozliczenia transakcji zakupu tej lokaty.

Przychody odsetkowe od dłużnych papierów wartościowych, wycenianych w wartości godziwej, nalicza się zgodnie z zasadami ustalonymi dla tych papierów wartościowych przez emitenta.

Przychody odsetkowe od dłużnych papierów wartościowych, wycenianych według skorygowanej cerny nabycia, nalicza się przy zastosowaniu efektywnej stopy procentowej.

Odsetki od środków pieniężnych na rachunkach bankowych nalicza się zgodnie z zasadami zawartymi w umowach prowadzenia rachunków bankowych.

Koszty odsetek z tytułu kredytów i pożyczek zaciągniętych przez Fundusz podlegają rozliczeniu w czasie, z uwzględnie- niem charakteru i czasu spłaty kredytu lub pożyczki.

Wszelkie koszty działalności Funduszu, z wyjątkiem opłaty za zarządzanie oraz obciążeń niepodlegających limitowaniu, wymienionych w Statucie Funduszu, pokrywane są przez Towarzystwo.

W przypadku kosztów operacyjnych tworzy się rezerwę na przewidywane wydatki.

Płatności z tytułu kosztów operacyjnych skutkują rozwiązaniem uprzednio utworzonej rezerwy.

Naliczenie kosztów ujmuje się w księgach rachunkowych jako zobowiązania - rezerwy na koszty Funduszu. W momencie uzyskania informacji o faktycznej wysokości poniesionych kosztów (faktura, nota księgowa), odpowiednia kwota jest ewidencjonowana jako zobowiązanie z tytułu kosztów obsługi Funduszu. Zobowiązanie jest rozliczane w momencie zaewidencjonowania płatności.

Opis zmian w zakresie stosowanych zasad rachunkowości

W okresie sprawozdawczym nie wprowadzono zmian w zakresie stosowanych zasad rachunkowości.

NOTA 2 - Należności Funduszu (w tysiącach złotych)

Należności Funduszu 31.12.2014 r. 31.12.2013 r.

1) Z tytułu zbytych lokat 0 0

2) Z tytułu instrumentów pochodnych 0 0

3) Z tytułu zbytych jednostek uczestnictwa albo wydanych certyfikatów

inwestycyjnych 18 644 21 644

4) Z tytułu dywidend 0 0

5) Z tytułu odsetek 0 0

6) Z tytułu posiadanych nieruchomości, w tym czynszów 0 0

7) Z tytułu udzielonych pożyczek 0 0

8) Pozostałe, w tym 23 708

a) z tytułu praw do nowo utworzonych udziałów 0 685

b) z tytułu niezwróconych wymagalnych lokat 23 23

Razem 18 667 22 352

(12)

NOTA 3 - Zobowiązania Funduszu (w tysiącach złotych)

Zobowiązania Funduszu 31.12.2014 r. 31.12.2013 r.

1) Z tytułu nabytych aktywów 0 343

2) Z tytułu transakcji przy zobowiązaniu się funduszu do odkupu 0 0

3) Z tytułu instrumentów pochodnych 0 0

4) Z tytułu wpłat na jednostki uczestnictwa albo certyfikaty inwestycyjne 0 0 5) Z tytułu odkupionych jednostek uczestnictwa albo wykupionych certyfikatów

inwestycyjnych 0 0

6) Z tytułu wypłaty dochodów funduszu 0 0

7) Z tytułu wypłaty przychodów funduszu 0 0

8) Z tytułu wyemitowanych obligacji 0 0

9) Z tytułu krótkoterminowych pożyczek i kredytów 0 0

10) Z tytułu długoterminowych pożyczek i kredytów 0 0

11) Z tytułu gwarancji lub poręczeń 0 0

12) Z tytułu rezerw 24 23

13) Pozostałe: 2 993 10

- otrzymane zaliczki na poczet dywidendy 2 966 0

- zobowiązania z tytułu kosztów obsługi Funduszu 27 10

Razem 3 017 376

NOTA 4 - Środki pieniężne i ich ekwiwalenty (w tysiącach złotych)

Struktura środków pieniężnych na rachunkach bankowych

na dzień bilansowy w przekroju walut, w podziale na banki 31.12.2014 r. 31.12.2013 r.

Bank Zachodni WBK SA, rachunki bieżące i lokaty w PLN 961 3 208

Średni w okresie sprawozdawczym poziom środków pieniężnych

utrzymywanych w celu zaspokojenia bieżących zobowiązań funduszu 31.12.2014 r. 31.12.2013 r.

Średni stan środków pieniężnych *) 3 645 4 790

*) Średni poziom środków pieniężnych w okresie sprawozdawczym liczony jest na podstawie średniej arytmetycznej stanu środków pieniężnych na początku i na końcu okresu sprawozdawczego oraz na dzień wyceny kwartalnej.

Ekwiwalenty środków pieniężnych 31.12.2014 r. 31.12.2013 r.

Odsetki od lokat bankowych naliczone na koniec okresu sprawozdawczego

według efektywnej stopy procentowej 0 0

NOTA 5 - Ryzyka (w tysiącach złotych)

Ryzyka 31.12.2014 r. 31.12.2013 r.

1 2 3

1) Poziom obciążenia aktywów i zobowiązań funduszu ryzykiem stopy procentowej,

w podziale na kategorie bilansowe, w tym: 0 0

a) wskazanie aktywów obciążonych ryzykiem wartości godziwej wynikającym ze stopy

procentowej 29 621 24 239

b) wskazanie aktywów obciążonych ryzykiem przepływów środków pieniężnych

wynikającym ze stopy procentowej 0 0

(13)

1 2 3

2) Poziom obciążenia aktywów i zobowiązań funduszu ryzykiem kredytowym,

w podziale na kategorie bilansowe, w tym 0 0

a) kwoty odzwierciedlające maksymalne obciążenie ryzykiem kredytowym na dzień bilansowy w przypadku, gdyby strony transakcji nie wypełniały swoich obowiązków,

przy czym w opisie nie uwzględnia się wartości godziwych dodatkowych zabezpieczeń 0 0 b) wskazanie istniejących przypadków znaczącej koncentracji ryzyka kredytowego

w poszczególnych kategoriach lokat 0 0

3) Poziom obciążenia aktywów i zobowiązań funduszu ryzykiem walutowym, ze wska- zaniem przypadków znaczącej koncentracji ryzyka walutowego w poszczególnych

kategoriach lokat 0 0

W portfelu inwestycyjnym Funduszu znajdują się udziały w Górnośląskim Parku Przemysłowym Sp. z o.o. oraz wierzytelności, o łącznej wartości na dzień bilansowy 18 070 tys. zł (co stanowi 18,60% aktywów brutto Funduszu). Do wyceny wartości tych udziałów przyjęto operat szacunkowy (wrzesień 2014 rok; wycena: 125 250 tys. zł), w którym do obliczenia wartości rynkowej nieruchomości zastosowano metodę zdyskontowanych strumieni pieniężnych.

Ponadto w portfelu inwestycyjnym Funduszu znajdują się akcje Towarzystwa Eksploatacji Surowców Mineralnych spółka z ograniczoną odpowiedzialnością SKA o wartości 11 551 tys. zł (co stanowi 11,89% aktywów Funduszu). Do wyceny wartości tych akcji przyjęto operat szacunkowy (wrzesień 2014 rok; wycena: 84 500 tys. zł), w którym do obliczenia wartości rynkowej nieruchomości zastosowano metodę zdyskontowanych strumieni pieniężnych.

Wzrost stopy procentowej będzie oddziaływał na zmniejszenie wyceny wartości ww. udziałów i akcji.

NOTA 6 - Instrumenty pochodne Nie dotyczy.

NOTA 7 - Transakcje przy zobowiązaniu się Funduszu lub drugiej strony do odkupu Nie dotyczy.

NOTA 8 - Kredyty i pożyczki Nie dotyczy.

NOTA 9 - Waluty i różnice kursowe

Nie dotyczy. Wszystkie aktywa i zobowiązania Funduszu w okresie sprawozdawczym nominowane są w polskich złotych.

NOTA 10 - Dochody i ich dystrybucja (w tysiącach złotych)

Zrealizowany zysk (strata) ze zbycia lokat 01.01.2014 - 31.12.2014 r. 01.01.2013 - 31.12.2013 r.

1) Składniki lokat notowane na aktywnym rynku 257 0

2) Składniki lokat nienotowane na aktywnym rynku 0 6 910

3) Nieruchomości 0 0

4) Pozostałe 0 0

Razem 257 6 910

Wzrost (spadek) niezrealizowanego zysku (straty) z wyceny lokat 01.01.2014-31.12.2014 r. 01.01.2013-31.12.2013 r.

1) Składniki lokat notowane na aktywnym rynku 160 (699)

2) Składniki lokat nienotowane na aktywnym rynku 5 741 (2 287)

3) Nieruchomości 0 0

4) Pozostałe 0 0

Razem 5 901 (2 986)

(14)

Wypłacone przychody ze zbycia lokat Nie dotyczy

Wypłacone dochody Funduszu Nie dotyczy

NOTA 11 - Koszty Funduszu (w tysiącach złotych)

Koszty pokrywane przez Towarzystwo 01.01.2014-31.12.2014 r. 01.01.2013 -31.12.2013 r.

1) Wynagrodzenie dla towarzystwa 0 0

2) Wynagrodzenie dla podmiotów prowadzących dystrybucję 0 0

3) Opłaty dla depozytariusza 0 0

4) Opłaty związane z prowadzeniem rejestru aktywów funduszu 0 0

5) Opłaty za zezwolenia oraz rejestracyjne 0 0

6) Usługi w zakresie rachunkowości 0 0

7) Usługi w zakresie zarządzania aktywami funduszu 0 0

8) Usługi prawne 0 0

9) Usługi wydawnicze, w tym poligraficzne 0 0

10) Koszty odsetkowe 0 0

11) Koszty związane z posiadaniem nieruchomości 0 0

12) Ujemne saldo różnic kursowych 0 0

13) Pozostałe - prowizje bankowe 0 0

Razem 0 0

Koszty funduszu aktywów niepublicznych związane bezpośrednio ze zbytymi lokatami Nie dotyczy.

Wynagrodzenie dla Towarzystwa 01.01.2014-31.12.2014 r. 01.01.2013-31.12.2013 r.

1) Część stałą wynagrodzenia 150 144

2) Część wynagrodzenia zależna od wyników Funduszu 0 0

Razem 150 144

VIII. INFORMACJA DODATKOWA

1. Informacje o znaczących zdarzeniach dotyczących lat ubiegłych, ujętych w sprawozdaniu finansowym za bieżący okres sprawozdawczy

Nie dotyczy.

2. Informacje o znaczących zdarzeniach, jakie nastąpiły po dniu bilansowym, a nieuwzględnionych w sprawozdaniu finansowym

Nie wystąpiły znaczące zdarzenia po dniu bilansowym wymagające ujęcia w sprawozdaniu finansowym.

3. Różnice pomiędzy danymi ujawnionymi w sprawozdaniu finansowym i w porównywalnych danych finansowych a uprzednio sporządzonymi i opublikowanymi sprawozdaniami finansowymi

Nie dotyczy.

4. Dokonane korekty błędów podstawowych, ich przyczyny, tytuły oraz wpływ wywołanych tym skutków finansowych na sytuację majątkową i finansową, płynność oraz wynik z operacji i rentowność funduszu

Nie dotyczy.

5. Opis niepewności co do możliwości kontynuowania działalności

Na dzień podpisania sprawozdania finansowego Funduszu nie występuje niepewność co do możliwości kontynuowania działalności. W związku z tym sprawozdanie finansowe nie zawiera związanych z tą kwestią korekt.

6. Inne informacje niż wskazane w sprawozdaniu finansowym, które mogłyby w istotny sposób wpłynąć na ocenę sytuacji majątkowej, finansowej, wyniku z operacji funduszu i ich zmian

Nie dotyczy.

(15)

Podpisy osób reprezentujących Fundusz:

Marek Chłopek

Prezes Zarządu Penton TFI S.A.

Bartosz Janikowski

Wiceprezes Zarządu Penton TFI S.A.

Podpis osoby odpowiedzialnej za prowadzenie ksiąg rachunkowych:

Marcin Haraszkiewicz

Członek Zarządu PBR AUDYT Sp. z o.o.

OPINIA NIEZALEŻNEGO BIEGŁEGO REWIDENTA

dla Uczestników Funduszu Galicja Fundusz Inwestycyjny Zamknięty

Przeprowadziliśmy badanie załączonego sprawozdania finansowego za okres sprawozdawczy od 1 stycznia 2014 r. do 31 grudnia 2014 r. Galicja Funduszu Inwestycyjnego Zamkniętego z siedzibą w Warszawie, ul. Bukowińska 24A lok. 65, obejmującego:

- wprowadzenie do sprawozdania finansowego,

- zestawienie lokat sporządzone na dzień 31 grudnia 2014 r. w kwocie 77 541 tys. zł,

- bilans sporządzony na dzień 31 grudnia 2014 r., który wykazuje aktywa netto w kwocie 94 152 tys. zł,

- rachunek wyniku z operacji za okres od 1 stycznia 2014 r. do 31 grudnia 2014 r., wykazujący dodatni wynik z operacji w kwocie 6 643 tys. zł,

- zestawienie zmian w aktywach netto za okres od 1 stycznia 2014 r. do 31 grudnia 2014 r., wykazujące zwiększenie stanu aktywów netto o kwotę 6 643 tys. zł,

- rachunek przepływów pieniężnych za okres od 1 stycznia 2014 r. do 31 grudnia 2014 r., wykazujący spadek stanu środków pieniężnych netto o kwotę 2 247 tys. zł,

- noty objaśniające i informację dodatkową.

Za sporządzenie zgodnego z obowiązującymi przepisami sprawozdania finansowego odpowiedzialny jest Zarząd Penton Towarzystwo Funduszy Inwestycyjnych S.A. (zwany dalej Penton TFI SA).

Zarząd Penton TFI S.A. oraz członkowie Rady Nadzorczej są zobowiązani do zapewnienia, aby sprawozdanie finansowe speł- niało wymagania przewidziane w ustawie z dnia 29 września 1994 r. o rachunkowości (Dz. U. z 2009 r. Nr 152, poz. 1223, ze zm.), zwanej dalej ustawą o rachunkowości.

Naszym zadaniem było zbadanie i wyrażenie opinii o zgodności, z wymagającymi zastosowania zasadami (polityką) rachun- kowości, tego sprawozdania finansowego oraz czy rzetelnie i jasno przedstawia ono, we wszystkich istotnych aspektach, sytuację majątkową i finansową, jak też wynik z operacji Galicja Funduszu Inwestycyjnego Zamkniętego oraz o prawidłowości ksiąg rachunkowych stanowiących podstawę jego sporządzenia.

Badanie załączonego sprawozdania finansowego przeprowadziliśmy stosownie do postanowień:

- rozdziału 7 ustawy o rachunkowości,

- krajowych standardów rewizji finansowej, wydanych przez Krajową Radę Biegłych Rewidentów w Polsce, - ustawy z dnia 27 maja 2004 r. o funduszach inwestycyjnych (Dz. U. z 2004 r. Nr 146, poz. 1546, ze zm.),

- rozporządzenia Ministra Finansów z dnia 24 grudnia 2007 r. w sprawie szczególnych zasad rachunkowości funduszy inwestycyjnych (Dz. U. z 2007 r. Nr 249, poz. 1859, ze zm.).

Badanie załączonego sprawozdania finansowego zaplanowaliśmy i przeprowadziliśmy w taki sposób, aby uzyskać racjonalną pewność, pozwalającą na wyrażenie opinii o tym sprawozdaniu.

W szczególności badanie obejmowało sprawdzenie poprawności zastosowanych przez Galicja Fundusz Inwestycyjny Zamknięty zasad (polityki) rachunkowości i znaczących szacunków, sprawdzenie w przeważającej mierze w sposób wyryw- kowy dowodów i zapisów księgowych, z których wynikają liczby i informacje zawarte w sprawozdaniu finansowym, jak i całościową ocenę sprawozdania finansowego.

Uważamy, że badanie dostarczyło wystarczającej podstawy do wyrażenia opinii.

(16)

Naszym zdaniem załączone sprawozdanie finansowe, we wszystkich istotnych aspektach:

- przedstawia rzetelnie i jasno wszystkie informacje istotne dla oceny wyniku z operacji za okres od 1 stycznia 2014 r. do 31 grudnia 2014 r., jak też sytuacji majątkowej i finansowej badanego Galicja Funduszu Inwestycyjnego Zamkniętego na dzień 31 grudnia 2014 r.;

- zostało sporządzone zgodnie z wymagającymi zastosowania zasadami (polityką) rachunkowości oraz na podstawie prawidłowo prowadzonych ksiąg rachunkowych;

- jest zgodne z ustawą o rachunkowości i wydanymi na jej podstawie przepisami oraz postanowieniami statutu Galicja Funduszu Inwestycyjnego Zamkniętego, wpływającymi na jego treść.

List Zarządu Penton TFI S.A. skierowany do uczestników Galicja Funduszu Inwestycyjnego Zamkniętego, został dołączony do sprawozdania finansowego Funduszu, a dane zaczerpnięte bezpośrednio ze sprawozdania finansowego objętego badaniem, są z nim zgodne.

Do sprawozdania finansowego, dołączone zostało Oświadczenie Depozytariusza potwierdzającego zgodność ze stanem faktycznym danych dotyczących aktywów Galicja Funduszu Inwestycyjnego Zamkniętego.

W imieniu

Meritum Biegli Rewidenci Marzena Wójcik 3159 Warszawa, ul. Bukowińska 26B/U2

Marzena Wójcik Kluczowy Biegły Rewident

nr 10787

Kierujący badaniem i reprezentujący podmiot uprawniony do badania sprawozdań finansowych

Warszawa, 20 kwietnia 2015 r.

Repertorium A nr 5903/2015

AKT NOTARIALNY

Dnia trzydziestego kwietnia roku dwa tysiące piętnastego (30.04.2015), ja Sławomir Strojny - notariusz w Warszawie, pro- wadzący Kancelarię Notarialną przy ulicy Gałczyńskiego numer 4, przybyłem do budynku biurowego przy ulicy Zielnej nr 37 w celu zaprotokołowania uchwały na Zgromadzeniu Inwestorów Galicja Fundusz Inwestycyjny Zamknięty z siedzibą w War- szawie (02-703 Warszawa, ulica Bukowińska 24A, lok. 65), wpisanego do rejestru funduszy inwestycyjnych prowadzonego przez Sąd Okręgowy w Warszawie pod numerem RFi 498, utworzonego przez Penton Towarzystwo Funduszy Inwestycyjnych Spółka Akcyjna z siedzibą w Warszawie, wpisaną do rejestru przedsiębiorców Krajowego Rejestru Sądowego pod numerem KRS 0000290519 i spisałem protokół o treści następującej:

PROTOKÓŁ

Zgromadzenie otworzył Arkadiusz Zbyrowski oświadczeniem, że w dniu dzisiejszym o godzinie 19:45 rozpoczęło się Zgro- madzenie Inwestorów Galicja Funduszu Inwestycyjnego Zamkniętego (zwane dalej „Zgromadzeniem” lub „Zgromadzeniem Inwestorów”).

Na Przewodniczącego Zgromadzenia został wybrany przez aklamację Arkadiusz Zbyrowski, który wybór przyjął.

Przewodniczący zarządził sporządzenie listy obecności, podpisał ją i stwierdził, że Zgromadzenie odbywa się w trybie art. 7 ust. 10 Statutu Funduszu, na Zgromadzeniu reprezentowane są wszystkie certyfikaty inwestycyjne Funduszu i nikt z obecnych nie zgłosił sprzeciwu co do odbycia Zgromadzenia lub wniesienia poszczególnych spraw do porządku obrad, a Towarzy- stwo dokonało stosownej blokady certyfikatów inwestycyjnych w Ewidencji Uczestników Funduszu, przeto Zgromadzenie odbywa się prawidłowo i jest zdolne do podjęcia ważnie uchwały postawionej na porządku obrad, obejmującym:

1. Otwarcie Zgromadzenia Inwestorów.

2. Wybór Przewodniczącego Zgromadzenia Inwestorów.

(17)

3. Przygotowanie i podpisanie listy obecności.

4. Stwierdzenie prawidłowości zwołania Zgromadzenia Inwestorów i jego zdolności do podejmowania uchwał.

5. Przyjęcie porządku obrad.

6. Rozpatrzenie rocznego sprawozdania finansowego Funduszu za rok 2014.

7. Podjęcie uchwały w sprawie zatwierdzenia rocznego sprawozdania finansowego Funduszu za rok 2014.

8. Zamknięcie Zgromadzenia Inwestorów.

Zgromadzenie Inwestorów jednogłośnie przyjęło zaproponowany porządek obrad.

Po wyczerpaniu punktów od 1 do 5 porządku obrad Przewodniczący zaproponował przejście do następnych punktów porządku obrad.

W punkcie 6 porządku obrad Zgromadzenie Inwestorów dokonało rozpatrzenia rocznego sprawozdania finansowego Funduszu za rok 2014.

W punkcie 7 porządku obrad Zgromadzenie Inwestorów podjęło poniższą uchwałę:

UCHWAŁA NR 1

§ 1

Niniejszym, Zgromadzenie Inwestorów Galicja Funduszu Inwestycyjnego Zamkniętego z siedzibą w Warszawie, działając na podstawie art. 144 ust. 6 ustawy z dnia 27 maja 2004 r. o funduszach inwestycyjnych (Dz. U. Nr 146, poz. 1546, ze zm.), zatwierdza roczne sprawozdanie finansowe Funduszu sporządzone za rok 2014.

§ 2 Uchwała wchodzi w życie z dniem podjęcia.

Przewodniczący poinformował, że uchwała została podjęta jednogłośnie.

Wobec wyczerpania się porządku obrad Przewodniczący zamknął obrady Zgromadzenia.

Tożsamość Przewodniczącego Zgromadzenia Arkadiusza Zbyrowskiego, zamieszkałego w Warszawie przy ul. Jana Olbrachta 23b m. 91, posiadającego PESEL 81102614436, stwierdziłem na podstawie okazanego dowodu osobistego ASI273897.

Do aktu zostaje załączona lista obecności.

Koszty aktu ponosi Galicja Fundusz Inwestycyjny Zamknięty.

Pobrano:

- taksę notarialną z § 9 rozporządzenia Ministra Sprawiedliwości z dnia 28 czerwca 2004 roku w sprawie maksymalnych stawek taksy notarialnej (Dz. U. z 2013 roku, poz. 237) 500,- zł

- podatek VAT - 23% z art. 146a ustawy z dnia 11 marca 2004 roku o podatku od towarów i usług (Dz. U. z 2011 roku, Nr 177, poz. 1054, ze zm.) 115,- zł

Razem: 615,- zł

Akt ten został odczytany, przyjęty i podpisany.

Notariusz Sławomir Strojny