Raport Rynek Akcji. WIG w układzie dziennym. wtorek, 9 lutego 2021, 08:27

(1)

Raport Rynek Akcji

wtorek, 9 lutego 2021, 08:27

i

Sytuacja rynkowa

Główne indeksy światowe

wartość zm% 1D

DAX 14 059,9 0,0

CAC40 5 686,0 0,5

FTSE100 6 523,5 0,5

BUX 44 216,0 0,4

S&P500 3 915,6 0,7

DJIA 31 385,8 0,8

SHC* 3 584,7 1,5

NIKKEI* 29 434,5 0,2

HSI* 29 461,3 0,5

BOVESPA 119 696,4 -0,5

SMI 10 778,8 0,2

XU100 1 534,9 0,5

RTS 1 462,2 2,1

* - Zmiana na godzinę 6:11 Indeksy Polskie

WIG 57 439,1 0,0

WIG20 1 952,1 -0,3

MWIG40 4 169,0 0,3

SWIG80 17 352,4 1,2

NCINDEX 531,7 0,7

Waluty

USD/PLN 3,71 -0,2

EUR/PLN 4,48 0,0

EUR/USD 1,21 0,3

Obligacje

yield % zm p.b. 1D

Polska 10YT 1,26 -1

USA 10YT 1,16 -1

Surowce

Ropa WTI (USD/bbl) 58,4 0,8 Złoto (USD/oz) 1 841,6 0,6 Miedź (USD/t) 8 050,8 1,6 WIG: Największe wzrosty i spadki (%)

14,7 15,5 SERINUS ENERGY P

NANOGROUP SA

Za nami szósta z rzędu wzrostowa sesja na amerykańskim rynku. Indeks S&P 500 zyskał 0,74% i zbliża się do okrągłego poziomu 4000 pkt., natomiast Nasdaq wzrósł o niemal 1%.

Spośród spółek wyróżniła się Tesla – spółka wzrosła jedynie o 1,3%, ale komunikat który przedstawiła o zakupie Bitcoinów za kwotę 1,5 mld USD spowodował dynamiczny wzrost wyceny kryptowaluty (+22% w ostatnich 24 godzinach). Ponadto spółka zapowiedziała dalsze inwestycje tego typu oraz ogłosiła zamiar umożliwienia przyjmowania płatności w Bitcoinie. W temacie pandemii – proces szczepień nie przebiega tak szybko jak niedawno planowano – m.in. Chiny przełożyły o 2 miesiące termin osiągnięcia celu zaszczepienia 50 mln mieszkańców. Z kolei Niemcy rozważają przedłużenie lockdownu pomimo stabilizacji sytuacji pandemicznej, a KE sfinalizowała drugą umowę z firmą Pfizer/BioNTech na dostawę 300 mln dawek szczepionki.

Słabość krajowych blue chipów została wczoraj potwierdzona, podczas tak dobrej serii wzrostów na Wall Street, nasze największe spółki ponownie się przeceniły (-0,3%), pomimo dobrego początku notowań. Lepiej zachowały się średnie i małe spółki zagregowane w indeksach mWIG40 (+0,3%) i sWIG80 (+1,2%). W indeksie WIG20 najmocniej ciążyły walory Allegro (-3%) i CD Projekt (-2,4%), z kolei do okrągłych poziomów 40 zł i 100 zł zbliżyły się odpowiednio walory JSW (+13%) i CCC (+5,9%). W indeksie mWIG40 spadki kontynuowało XTB (-3,6%) i Mercator (-4,8%). Pierwsza ze spółek niedawno opublikowała najwidoczniej rozczarowujące wyniki finansowe, a druga kilka dni temu poinformowała o rozpoczęciu procesu przeglądu opcji strategicznych. Z drugiej strony najmocniej zyskał AmRest – sieć restauracji ma szansę na odbicie wraz z otworzeniem gastronomii. W kontekście warunkowego luzowania od 12 lutego wypowiedział się minister zdrowia Adam Niedzielski – jeżeli dzienna liczba zakażeń przekroczy poziom 10 tys. dziennie – zarekomendowane zostanie ponowne wprowadzenie obostrzeń. Wczoraj Grupa Lotos opublikowała szacunkowe skonsolidowane przychody ze sprzedaży za IV kw. ubiegłego roku, które wyniosły 5,25 mld zł, a w analogicznym okresie 2019 roku spółka osiągnęła 7,2 mld zł przychodu. Dzisiaj poznaliśmy już wyniki mBanku za IV kw. 2020 r. – strata netto spółki wyniosła 175 mln zł wobec konsensusu analityków zakładającego stratę na poziomie 238 mln zł. W ubiegłym roku bank zarobił 116 mln zł netto. Dodatkowo mBank szacuje, że łączny wpływ potencjalnego przewalutowania kredytów frankowych zgodnie z propozycją KNF wyniósłby pomiędzy 4,7 a 5,4 mld zł. /Adam Dudoń/

WIG w układzie dziennym

(2)

Raport Rynek Akcji

Objaśnienia, szczegółowe informacje prawne, jak i wyłączenia odpowiedzialności znajdują się na ostatnich dwóch stronach raportu.

Zlecenia telefoniczne: Klienci BM Alior Banku (z telefonów komórkowych i stacjonarnych) 19 503 (z sieci Play: 12 19 503), z zagranicy +48 12 19 503, +48 12 370 74 00, opłaty za połączenie z infolinią: z telefonów stacjonarnych – w kraju opłata jak za połączenie lokalne, z telefonów komórkowych i zagranicy– opłata zgodna z cennikiem operatora danej sieci komórkowej, Internet: www.bm.aliorbank.pl

Wybrane wydarzenia w spółkach

Huuuge, Inc.

Zakończenie przyjmowania zapisów na akcje od inwestorów instytucjonalnych.

KREC

Wypłata zaliczki na poczet dywidendy za I półrocze 2020 roku w wysokości 0,15 zł na akcję.

MBANK

Publikacja wybranych niezaudytowanych danych finansowych za IV kwartał 2020 roku.

NOVATURAS

Publikacja skonsolidowanego raportu za 2020 rok.

Wybrane komunikaty ze spółek

AGORA Agora złożyła do Sądu Okręgowego w Warszawie – Sądu Ochrony Konkurencji i Konsumentów odwołanie od styczniowej decyzji Prezesa UOKiK, zakazującej przejęcia przez Agorę kontroli nad Eurozet. Spółka wnioskuje o wydanie przez sąd wyroku, który zezwoli na dokonanie koncentracji bez jakichkolwiek dalszych warunków.

ARCHICOM Archicom wprowadza do oferty blisko 300 mieszkań w ramach projektu Browary Wrocławskie oraz na osiedlu Olimpia Port.

KINO POLSKA TV Grupa Kino Polska TV szacuje, że w 2020 roku zwiększyła przychody do 211,8 mln zł z 201,6 mln zł, zysk operacyjny wzrósł do blisko 34 mln zł z 26,1 mln zł rok wcześniej, a zysk netto wzrósł do 26,3 mln zł z 18,6 mln zł w 2019 r.

PKN ORLEN 1. Orlen planuje otworzyć w ciągu 5 lat 900 punktów Orlen w Ruchu na bazie obecnych punktów Ruchu.

2. Koncern analizuje wpływ zapowiedzianej przez rząd składki od reklam, ale prezes spółki Daniel Obajtek podtrzymuje, że do końca lutego chce sfinalizować zakup Polska Press.

3. PKN Orlen przeanalizuje ofertę sprzedaży 120 stacji paliw w Słowenii, które chce sprzedać austriacki OMV.

ROPCZYCE Akcjonariusze zamierzają zawrzeć porozumienie dotyczące nabywania akcji oraz zgodnego działania w celu wycofania akcji spółki z obrotu giełdowego.

SYGNITY Sygnity zawarło porozumienie z Fast Enterprises i w ramach ugody zapłaci swojemu byłemu podwykonawcy 3,75 mln USD. To pozwoli jej na rozwiązanie ok. 36 mln zł rezerw.

Przegląd prasy

AGORA

Agora skarży decyzję UOKiK zakazującą przejęcia Eurozetu. (s. 13) (PAP Biznes) /GW/

FORTE

1. Mimo obaw na samym początku pandemii, branża meblowa okazała się jednym z jej beneficjentów – mówi Maciej Formanowicz, prezes i główny akcjonariusz Fabryk Mebli Forte. Po pandemii konsumenci mogą ograniczyć wydatki na meble. (s. A23) /RP/

2. Ograniczenia w sprzedaży związane z drugim lockdownem stanowią wyzwanie dla Grupy Forte. Jego negatywny wpływ jest widoczny w mniejszych zamówieniach, zwłaszcza z kluczowego rynku niemieckiego.

(s. 01, 07) /PARKIET/

WIKANA Wikana skokowo zwiększy ofertę. Firma tłumaczy ubiegłoroczny spadek sprzedaży szczupłą ofertą, a nie słabym popytem. W tym roku nadrobi straty i ruszy z budową 700 lokali. (s. 04) /PARKIET/

(3)

Raport Rynek Akcji

Wybrane sygnały analizy technicznej

4FUNMEDIA Wysoki biały korpus na skokowo rosnącym wolumenie wprowadza kurs na nowe maksima hossy.

ASTARTA Kurs akcji przetestował długoterminowy opór w rejonie 48,02 zł.

ATAL Formacja spadającej gwiazdy w rejonie istotnego oporu na 42,90 zł.

BOGDANKA Akcje powracają powyżej naruszonej krótko-średnioterminowej linii trendu wzrostowego.

BOS Akcje przetestowały lokalny opór w rejonie 6,72 zł na relatywnie wysokim wolumenie.

CIGAMES Kurs akcji testuje lokalną linię trendu wzrostowego.

ELEKTROTI Akcje testują strefę oporową znajdującą się w rejonie 6,68 zł.

HERKULES Świeca przypominająca wymową formację wisielca, w pobliżu lokalnego oporu.

IMS Formacja wisielca na szczytach odbicia.

MILLENNIUM Kurs akcji od kilku sesji testuje linię krótko-średnioterminowego trendu wzrostowego.

TSGAMES Kurs akcji pokonał białym korpusem lokalną linię oporu.

TRITON Wysoki biały korpus pokonał długoterminową strefę oporową w przedziale 3,30-3,36 zł.

ZUE Biały korpus na wysokim wolumenie testuje lokalny opór na 4,50 zł.

(4)

Raport Rynek Akcji

Sygnały analizy technicznej – wykresy wybranych spółek

KOGENERA

Wysoki biały korpus na skokowo rosnącym wolumenie testuje średnioterminową strefę oporową w przedziale 39,50-40,90 zł.

ROPCZYCE

Notowania akcji wybiły się na nowe maksima trendu, czemu towarzyszy wysoki wolumen (atut popytowy), ale i wysoki górny cień (atut podażowy).

(5)

Raport Rynek Akcji

Kalendarium wydarzeń makroekonomicznych

Godz. Kraj Wydarzenie Okres Aktualna Prognoza Poprzednio

Poniedziałek

8:00 Niemcy Produkcja przemysłowa w.d.a. r/r, % grudzień -1,0 -1,0 -2,5

10:30 strefa euro Indeks Sentix luty -0,2 2,0 1,3

Wtorek

8:00 Niemcy Bilans handlu zagranicznego s.a., mld EUR grudzień 14,0 17,2

Środa

2:30 Chiny Inflacja CPI r/r, % styczeń 0,0 0,2

8:00 Niemcy Inflacja CPI r/r, % styczeń 1,0 1,0

8:00 Niemcy Inflacja HICP r/r, % styczeń 1,6 1,6

13:00 USA Wnioski o kredyt hipoteczny, % luty 8,1

14:30 USA Inflacja CPI r/r styczeń 1,5 1,4

14:30 USA Inflacja bazowa CPI r/r styczeń 1,5 1,6

16:30 USA Zmiana zapasów ropy, tys. brk luty -250,0 -994,0

20:00 USA Budżet federalny, mld USD styczeń -150,0 -143,6

Czwartek

14:30 USA Wnioski o zasiłek dla bezrobotnych, tys. luty 757,5 779,0

Piątek

10:00 Polska PKB n.s.a., % Q4 -3,0 -1,5

16:00 USA Indeks Uniwersytetu Michigan luty 80,8 79,0

s.a. (seasonally adjusted) – dane wyrównane sezonowo n.s.a. (non-seasonally adjusted) – dane nie wyrównane sezonowo

w.d.a. (working-day adjusted) – dane skorygowane o liczbę dni roboczych w okresie wst. - odczyt wstępny

rew. - odczyt zrewidowany fin. - odczyt finalny

(6)

Raport Rynek Akcji

Statystyki rynkowe

Indeks pkt zm% 1D zm% WTD zm% 1M zm% 3M zm% YTD zm% 1Y

WIG 57 439,1 0,0 0,0 -4,0 13,0 0,7 -0,7

WIG20 1 952,1 -0,3 -0,3 -5,8 10,6 -1,6 -7,5

MWIG40 4 169,0 0,3 0,3 -0,9 15,1 4,8 2,3

SWIG80 17 352,4 1,2 1,2 1,3 20,9 7,8 35,5

WIG Banki 4 867,4 -1,0 -1,0 -9,2 25,8 2,1 -29,9

WIG Budownictwo 3 973,8 0,6 0,6 5,9 31,0 8,5 65,9

WIG Chemia 8 106,8 0,0 0,0 -3,2 14,4 5,3 -0,8

WIG GAMES 29 654,9 1,1 1,1 6,0 -9,8 2,7 35,0

WIG Energetyka 2 188,5 1,0 1,0 -1,2 23,2 7,2 27,3

WIG Informatyka 3 943,1 0,6 0,6 1,9 6,6 2,1 31,0

WIG Media 5 827,6 -0,3 -0,3 0,4 13,6 -3,6 -8,5

WIG Paliwa 5 131,3 1,3 1,3 -4,4 28,4 3,6 -9,3

WIG Spożywczy 4 292,1 0,2 0,2 13,0 38,6 17,9 29,2

WIG Surowce 6 084,8 2,5 2,5 -6,3 43,7 8,2 101,2

WIG Telekomunikacja 944,7 -0,7 -0,7 -4,4 4,6 -3,3 10,4

WIG Ukraina 611,5 1,3 1,3 25,8 63,3 33,3 60,6

Źródło: Bloomberg

Indeks pkt zm% 1D zm% WTD zm% 1M zm% 3M zm% YTD zm% 1Y

PX 1 062,6 0,0 0,0 -1,2 18,9 3,5 -4,3

BUX 44 216,0 0,4 0,4 -0,4 21,1 5,2 -0,6

XU100 1 534,9 0,5 0,5 -0,4 24,6 3,9 26,8

FTSE100 6 523,5 0,5 0,5 -5,1 5,5 1,0 -12,6

DAX 14 059,9 0,0 0,0 0,1 7,4 2,5 4,0

CAC40 5 686,0 0,5 0,5 -0,4 6,6 2,4 -5,7

SMI 10 778,8 0,2 0,2 -0,2 3,5 0,7 -2,0

EuroStoxx50 3 665,5 0,3 0,3 0,6 7,6 3,2 -3,5

S&P 500 3 915,6 0,7 0,7 2,4 10,3 4,2 17,7

DJIA 31 385,8 0,8 0,8 0,9 7,6 2,5 7,8

BOVESPA 119 696,4 -0,5 -0,5 -4,3 15,6 0,6 5,2

Shanghai Composite 3 584,7 1,5 2,5 0,4 6,3 3,2 24,6

Nikkei225 29 434,5 0,2 2,3 4,6 18,5 7,3 23,5

Rynek FX odniesienie zm% 1D zm% WTD zm% 1M zm% 3M zm% YTD zm% 1Y

EUR-USD 1,21 0,3 0,3 -0,6 2,3 -1,1 10,7

EUR-PLN 4,48 0,0 -0,2 -1,1 0,0 -1,8 5,0

USD-PLN 3,71 -0,2 -0,4 -0,6 -2,4 -0,7 -5,2

CHF-PLN 4,14 0,1 -0,2 -1,2 -0,4 -1,9 3,4

Rynek surowcowy odniesienie zm% 1D zm% WTD zm% 1M zm% 3M zm% YTD zm% 1Y Thomson Reuters/Jefferies CRB Index 183,6 1,2 1,2 5,9 21,4 9,4 7,9 Ropa WTI NYMEX futures (USD/b) 58,4 0,8 2,8 11,8 41,4 20,1 14,5

Złoto (USD/oz) 1 841,6 0,6 1,5 -0,1 -1,2 -3,0 17,1

Srebro (USD/oz) 27,5 1,0 2,3 10,5 14,2 4,3 55,0

Miedź LME (USD/t) 8 050,8 1,6 1,6 -0,8 16,1 3,9 42,5

(7)

Raport Rynek Akcji

Rynek stóp procentowych odniesienie zm p.b. 1D zm p.b. WTD zm p.b. 1M zm p.b. 3M zm p.b. YTD zm p.b. 1Y

WIBOR 3M (%) 0,21 0 0 0 -1 0 -150

WIBOR 6M (%) 0,25 0 0 0 0 0 -154

EURIBOR 3M (%) -0,54 1 1 2 -2 1 -14

EURIBOR 3M (%) -0,52 1 1 1 -1 1 -17

USD LIBOR 3M (%) 0,19 0 -1 -5 -2 -5 -155

USD LIBOR 6M (%) 0,21 -2 -2 -5 -4 -5 -155

Polska 10YT (%) 1,26 -1 -1 1 9 2 -83

Niemcy 10YT (%) -0,45 0 0 7 18 12 -6

USA 10YT (%) 1,16 -1 -1 4 23 25 -43

Źródło: Bloomberg

Indeksy sektorowe

-20%

-15%

-10%

-5%

0%

5%

10%

15%

20%

4 sie 4 wrz 4 paź 4 lis 4 gru 4 sty

WIG WIG20

-20%

-15%

-10%

-5%

0%

5%

10%

15%

20%

WIG MWIG40

-25%-20%

-15%-10%10%15%20%25%30%35%40%45%-5%0%5%

WIG WIG Banki

-20%-15%

-10%10%15%20%25%30%35%40%45%-5%0%5%

WIG WIG Budownictwo

0%

5%

10%

15%

20%

0%

5%

10%

15%

20%

(8)

Raport Rynek Akcji

-40%

-30%

-20%

-10%

0%

10%

20%

WIG WIG Energetyka

-20%

-10%

0%

10%

20%

WIG WIG Informatyka

-20%

-15%

-10%

-5%

0%

5%

10%

15%

20%

WIG WIG Media

-30%-25%

-20%-15%

-10%10%15%20%-5%0%5%

WIG WIG Paliwa

-20%-15%

-10%10%15%20%25%30%35%40%45%-5%0%5%

WIG WIG Spożywczy

-20%

-10%

0%

10%

20%

30%

40%

50%

60%

70%

WIG WIG Surowce

-20%

-15%

-10%

-5%

0%

5%

10%

15%

20%

WIG WIG Telekomunikacja

-20%-15%

-10%10%15%20%25%30%35%40%45%50%55%60%65%70%75%-5%0%5%

WIG WIG Ukraina

(9)

Raport Rynek Akcji

Biuro Maklerskie Alior Bank SA ul. Łopuszańska 38D

02-232 Warszawa

Zespół Analiz i Doradztwa Biura Maklerskiego Alior Bank SA:

Zbigniew Obara Menedżer ds. Analiz, Makler

Papierów Wartościowych 12 682 64 79 Zbigniew.Obara@alior.pl Marcin Brendota Ekspert ds. analiz, Doradca

Inwestycyjny 22 555 22 90 Marcin.Brendota@alior.pl

Adam Dudoń Ekspert ds. analiz, Doradca

Inwestycyjny 12 340 17 70 Adam.Dudon@alior.pl

Tomasz Kolarz Ekspert ds. Data Science 12 682 64 24 Tomasz.Kolarz@alior.pl

Powyższy materiał został przygotowany przez Biuro Maklerskie Alior Bank SA. Właścicielem niniejszego opracowania jest Alior Bank Spółka Akcyjna z siedzibą w Warszawie, ul. Łopuszańska 38D, 02-232 Warszawa, Sąd Rejonowy dla m.st. Warszawy w Warszawie, XIV Wydział Gospodarczy, KRS: 0000305178, REGON: 141387142, NIP: 1070010731, kapitał zakładowy: 1 305 539 910 PLN (opłacony w całości). Powielanie bądź publikowanie niniejszego opracowania lub jego części bez pisemnej zgody Biura Maklerskiego Alior Bank S.A. jest zabronione.

Niniejsze opracowanie jest wyrazem wiedzy oraz poglądów autorów i nie powinno być inaczej interpretowane. W szczególności informacje zawarte w niniejszym dokumencie nie stanowią rekomendacji w rozumieniu Rozporządzenia Parlamentu Europejskiego i Rady (UE) NR 596/2014 z dnia 16 kwietnia 2014 r. w sprawie nadużyć na rynku (rozporządzenie w sprawie nadużyć na rynku) oraz uchylające dyrektywę 2003/6/WE Parlamentu Europejskiego i Rady i dyrektywy Komisji 2003/124/WE, 2003/125/WE i 2004/72/WE, ani usługi doradztwa inwestycyjnego. Usługa doradztwa inwestycyjnego jest świadczona na podstawie odrębnej umowy o doradztwo inwestycyjne.

Niniejszy raport wyraża wiedzę oraz poglądy autorów według stanu na dzień sporządzenia. Opracowanie zostało sporządzone z rzetelnością i starannością przy zachowaniu zasad metodologicznej poprawności, na podstawie ogólnodostępnych informacji, uznanych przez Biuro Maklerskie za wiarygodne.

Biuro Maklerskie nie gwarantuje realizacji założonego celu inwestycyjnego ani uzyskania określonego wyniku inwestycyjnego.

Prezentowane wyniki inwestycyjne nie stanowią gwarancji osiągnięcia podobnych wyników w przyszłości, są wynikiem inwestycyjnym osiągniętym w konkretnym okresie historycznym.

W szczególności Biuro Maklerskie zwraca uwagę, iż na cenę instrumentów finansowych ma wpływ wiele różnych czynników, które są lub mogą być niezależne od emitenta i wyników jego działalności. Można do nich zaliczyć m. in. zmieniające się warunki ekonomiczne, prawne, polityczne i podatkowe, których niejednokrotnie nie można przewidzieć lub które mogą być trudne do przewidzenia.

(10)

Raport Rynek Akcji

OBJAŚNIENIA UŻYTYCH SKRÓTÓW DCF – zdyskontowane przepływy pieniężne

DY- (Dywidenda na 1 akcję/Cena) – stopa dywidendy FCF – wolne przepływy gotówkowe

P/E - (Cena/Zysk) – Cena akcji/zysk netto przypadający na jedną akcję

P/BV - (Cena/Wartość księgowa) – Cena akcji/wartość księgowa przypadająca na jedną akcję EV/EBIT – Enterprise Value/EBIT

EV/EBITDA - Enterprise Value/EBITDA

EV/S - Enterprise Value/Sales – Wartość przedsiębiorstwa/przychody ze sprzedaży P/CE – (Cena/Cash Earnings) – Cena/zysk netto plus amortyzacja na jedną akcję MC – kapitalizacja, wartość rynkowa

ROE - (Zwrot na kapitale własnym) - Zysk netto/średni stan kapitałów własnych ROA - (Zwrot na aktywach) - Zysk netto/średnia wartość aktywów

Stopa dyskontowa – stopa zwrotu wymagana przez inwestora (stopa wolna od ryzyka, powiększona o premię za ryzyko) EV (Enterprise Value) – wycena rynkowa spółki powiększona o wartość długu odsetkowego netto, tj. wartość przedsiębiorstwa EBIT - zysk na działalności operacyjnej

EBITDA - (zysk operacyjny plus amortyzacja) – zysk na działalności operacyjnej powiększony o amortyzację

S&P 500 – indeks Standard and Poor’s grupujący 500 największych spółek notowanych na NEW YORK Stock Exchange

NASDAQ - NASDAQ Composite Index, indeks spółek technologicznych notowanych na elektronicznym rynku giełdowym Nasdaq BOVESPA – główny indeks giełdy w Sao Paolo, Brazylia

DAX – indeks 30 największych spółek, Frankfurt, Niemcy CAC 40 – indeks 40 największych spółek, Paryż, Francja

FTSE 100 – indeks 100 największych spółek notowanych na giełdzie w Londynie BUX – główny indeks giełdy w Budapeszcie

NIKKEI – indeks 225 największych spółek notowanych na giełdzie w Tokio SHANGHAI COMP – główny indeks giełdy w Szanghaju

HANG SENG – główny indeks giełdy w Hong Kongu

XU 100 – indeks 100 największych spółek notowanych na giełdzie w Istambule, Turcja RTS – główny indeks giełdy w Moskwie

Ropa – ropa WTI w dostawach natychmiastowych

Złoto – notowane na Londyńskiej Giełdzie Metali w dostawach natychmiastowych Miedź – miedź notowana na londyńskiej giełdzie metali w dostawach 3-miesięcznych USA 10YT (%) – rentowność 10 letnich obligacji rządu USA

Niemcy 10YT (%)– rentowność 10 letnich obligacji rządu Niemiec Polska 10YT (%) – rentowność 10-letnich obligacji polskich