Poz. 47367. GIOVANNI Fundusz Inwestycyjny Zamknięty.
[BMSiG-39076/2017]
ROCZNE SPRAWOZDANIE FINANSOWE
ZA OKRES OD 01 STYCZNIA 2016 ROKU DO 31 GRUDNIA 2016 ROKU
WPROWADZENIE DO SPRAWOZDANIA FINANSOWEGO
Nazwa Funduszu
GIOVANNI Fundusz Inwestycyjny Zamknięty, dalej zwany Funduszem, działa zgodnie z przepisami Ustawy z dnia 27 maja 2004 roku o funduszach inwestycyjnych i zarządzaniu alternatywnymi funduszami inwestycyjnymi (Dz. U. z 2016 r., poz. 1896) („Ustawa o funduszach inwestycyjnych”) jako fundusz inwestycyjny zamknięty.
Dnia 12 listopada 2009 roku Komisja Nadzoru Finansowego wydała decyzję nr DFL/4034/112/15/09/V/U/41/27-7/EW zezwalającą na utworzenie GIOVANNI Funduszu Inwestycyjnego Zamkniętego.
Fundusz został wpisany do rejestru funduszy inwestycyjnych prowadzonego przez VII Wydział Cywilny Rejestrowy Sądu Okręgowego w Warszawie dnia 14 maja 2010 roku pod numerem RFi 533.
Czas trwania Funduszu jest nieograniczony.
Cel inwestycyjny Funduszu
Celem inwestycyjnym Funduszu w ramach Portfela Aktywów Podstawowych jest osiągnięcie wzrostu wartości Aktywów Funduszu w wyniku wzrostu wartości lokat Portfela Aktywów Podstawowych.
Celem inwestycyjnym Funduszu w ramach Portfela Aktywów Płynnych jest ochrona realnej wartości Aktywów Funduszu.
Fundusz dołoży wszelkich starań dla realizacji celu inwestycyjnego, ale nie gwarantuje jego osiągnięcia.
Ograniczenia inwestycyjne Funduszu
1. Aktywa Funduszu są podzielone na Portfel Aktywów Podstawowych oraz Portfel Aktywów Płynnych.
2. Aktywa Funduszu w ramach Portfela Aktywów Podstawowych stanowią nie mniej niż 80% wartości Aktywów Funduszu.
3. Przedmiotem lokat Funduszu w ramach Portfela Aktywów Podstawowych mogą być wyłącznie:
1) papiery wartościowe - z wyłączeniem instrumentów rynku pieniężnego oraz papierów wartościowych określonych w ust. 4 - niedopuszczone do obrotu na rynku regulowanym ani niebędące przedmiotem publicznej oferty;
2) udziały w spółkach z ograniczoną odpowiedzialnością;
3) instrumenty rynku pieniężnego wyemitowane przez spółki, których akcje lub udziały wchodzą w skład Portfela Aktywów Podstawowych;
4) wierzytelności, w tym wierzytelności wobec osób fizycznych;
- pod warunkiem, że są zbywalne.
4. Przedmiotem lokat w ramach Portfela Aktywów Płynnych mogą być wyłącznie:
1) papiery wartościowe emitowane, poręczone lub gwarantowane przez Skarb Państwa lub Narodowy Bank Polski;
2) papiery wartościowe dopuszczone do obrotu na rynku regulowanym na terytorium Rzeczpospolitej Polskiej lub w pań- stwie członkowskim lub będące przedmiotem publicznej oferty;
3) instrumenty rynku pieniężnego, jeżeli instrumenty te lub ich emitent podlegają regulacjom mającym na celu ochronę inwestorów i oszczędności oraz są:
a) emitowane, poręczone lub gwarantowane przez Skarb Państwa, Narodowy Bank Polski, jednostkę samorządu tery- torialnego, właściwe centralne, regionalne lub lokalne władze publiczne państwa członkowskiego, albo przez bank centralny państwa członkowskiego, Europejski Bank Centralny, Unię Europejską lub Europejski Bank Inwestycyjny, państwo inne niż państwo członkowskie, albo, w przypadku państwa federalnego, przez jednego z członków federacji, albo przez organizację międzynarodową, do której należy co najmniej jedno państwo członkowskie lub
b) emitowane, poręczone lub gwarantowane przez podmiot podlegający nadzorowi właściwego organu nadzoru nad rynkiem finansowym, zgodnie z kryteriami określonymi prawem wspólnotowym, albo przez podmiot podlegający i stosujący się do zasad, które są co najmniej tak rygorystyczne, jak określone prawem wspólnotowym, lub
c) emitowane przez podmiot, którego papiery wartościowe są w obrocie na rynku regulowanym, o którym mowa w pkt 2), lub
d) emitowane przez podmioty posiadające rating na poziomie inwestycyjnym lub gwarantowane przez podmiot posiadający rating na poziomie inwestycyjnym, pod warunkiem że inwestycje w takie papiery wartościowe podlegają ochronie inwestora równoważnej do określonej w pkt a)-c) oraz emitent spełnia łącznie następujące warunki:
- jest spółką, której kapitał własny wynosi co najmniej 10.000.000 (słownie: dziesięć milionów) euro,
- publikuje roczne sprawozdanie finansowe, zgodnie z przepisami prawa wspólnotowego, dotyczące rocznych spra- wozdań finansowych niektórych rodzajów spółek,
- należy do grupy kapitałowej, w skład której wchodzi co najmniej jedna spółka, której papiery wartościowe są przed- miotem obrotu na rynku regulowanym,
- zajmuje się finansowaniem grupy kapitałowej, o której mowa powyżej, albo finansowaniem mechanizmów prze- kształcania długu w papiery wartościowe z wykorzystaniem bankowej linii kredytowej;
4) depozyty w bankach krajowych lub instytucjach kredytowych, o terminie zapadalności nie dłuższym niż rok, płatne na żądanie lub które można wycofać przed terminem zapadalności, w tym depozyty walutowe zawierane w celach zarzą- dzania bieżącą płynnością Funduszu;
5) waluty;
6) lokaty bankowe;
- pod warunkiem, że są zbywalne.
5. Papiery wartościowe lub instrumenty rynku pieniężnego wyemitowane przez jeden podmiot, wierzytelności wobec tego podmiotu i udziały w tym podmiocie nie mogą stanowić łącznie więcej niż 20% wartości aktywów Funduszu.
6. Ograniczeń, o których mowa w ust. 5 powyżej, nie stosuje się do papierów wartościowych emitowanych lub gwarantowa- nych przez Skarb Państwa, Narodowy Bank Polski, państwa należące do OECD albo międzynarodowe instytucje finansowe, których członkiem jest Rzeczpospolita Polska lub co najmniej jedno z państw należących do OECD.
7. Depozyty w jednym banku krajowym nie mogą stanowić więcej niż 20% wartości aktywów Funduszu.
8. Waluta obca jednego państwa lub EURO nie może stanowić więcej niż 20% wartości aktywów Funduszu,
9. Fundusz może zaciągać, wyłącznie w bankach krajowych, instytucjach kredytowych lub bankach zagranicznych w rozumie- niu Ustawy o funduszach inwestycyjnych, pożyczki i kredyty o łącznej wartości nieprzekraczającej 75% wartości aktywów netto Funduszu w chwili zawarcia umowy pożyczki lub kredytu, z zastrzeżeniem ust. 10.
10. Fundusz może dokonać emisji obligacji na warunkach oferty prywatnej lub oferty publicznej, zgodnie z art. 3 Ustawy z dnia 29 lipca 2005 roku o ofercie publicznej i warunkach wprowadzania instrumentów finansowych do zorgani- zowanego systemu obrotu oraz o spółkach publicznych, (Dz. U. z 2013 r., Nr 0, poz. 1382 z późn. zm.), w wysokości nieprzekraczającej 15% wartości aktywów netto Funduszu na dzień poprzedzający dzień podjęcia przez Zgromadzenie Inwestorów uchwały o emisji obligacji. W przypadku wyemitowania przez Fundusz obligacji łączna wartość pożyczek, kredytów oraz emisji obligacji nie może przekraczać 75% wartości aktywów netto Funduszu liczonych na dzień zawar- cia umowy pożyczki lub kredytu albo na dzień poprzedzający dzień podjęcia przez Zgromadzenie Inwestorów uchwały w sprawie emisji obligacji.
11. Fundusz może, z uwzględnieniem celu inwestycyjnego, udzielać pożyczek pieniężnych podmiotom, których papiery warto- ściowe lub udziały wchodzą w skład Portfela Aktywów Podstawowych, do wysokości nie wyższej niż 50% wartości aktywów Funduszu, z zastrzeżeniem, że wysokość pożyczki pieniężnej udzielonej jednemu podmiotowi nie może przekroczyć 20%
wartości aktywów Funduszu.
12. Pożyczki pieniężne, o których mowa w ust. 11 powyżej, będą udzielane przez Fundusz na następujących zasadach:
1) pożyczki będą udzielane jedynie podmiotom wchodzącym w skład Portfela Aktywów Podstawowych Funduszu;
2) pożyczki będą udzielane podmiotom posiadającym zdolność do obsługi zadłużenia, stwierdzoną na podstawie analizy ekonomiczno-finansowej przeprowadzonej przez Fundusz;
3) Fundusz będzie udzielał pożyczek na warunkach nie gorszych niż warunki rynkowe;
4) Fundusz będzie wymagał ustanowienia zabezpieczeń udzielonej pożyczki w minimalnej wysokości odpowiadającej nominalnej kwocie udzielonej pożyczki.
13. Fundusz nie będzie lokował środków w jakiekolwiek tytuły uczestnictwa, papiery wartościowe, instrumenty rynku pie- niężnego, wierzytelności lub udziały, których emitentem bądź dłużnikiem jest Towarzystwo lub podmiot z nim powiązany (zgodnie z definicją określoną w art. 4 § 1 pkt 5 Kodeksu Spółek Handlowych).
14. Fundusz może lokować środki w jednostki uczestnictwa lub certyfikaty inwestycyjne innych funduszy inwestycyjnych zarządzanych przez Towarzystwo, z wyjątkiem ich nabywania w trybie art. 26 ust. 1 Ustawy o Funduszach Inwestycyjnych.
Firma, siedziba i adres Towarzystwa będącego organem Funduszu Firma: FORUM Towarzystwo Funduszy Inwestycyjnych S.A.
Siedziba: Kraków.
Adres: ul. Zabłocie 25/20, 30-701 Kraków.
W dniu 29 marca 2007 roku Komisja Nadzoru Finansowego decyzją nr DFL/4030/11/9/07/V/KNF/42-1/ŁW udzieliła spółce zezwolenia na wykonywanie działalności jako Towarzystwo Funduszy Inwestycyjnych.
Towarzystwo zostało wpisane do rejestru przedsiębiorców przez Sąd Rejonowy dla Krakowa-Śródmieścia w Krakowie, XI Wydział Gospodarczy Krajowego Rejestru Sądowego, pod numerem KRS 0000264440.
Okres sprawozdawczy i dzień bilansowy
Sprawozdanie finansowe obejmuje okres od 01 stycznia 2016 roku do 31 grudnia 2016 roku. Dniem bilansowym jest 31 grud- nia 2016 roku.
Kontynuowanie działalności przez Fundusz oraz okoliczności wskazujące na zagrożenie kontynuowania działalności Funduszu Sprawozdanie finansowe zostało sporządzone przy założeniu kontynuowania działalności przez Fundusz w dającej przewi- dzieć się przyszłości. Nie istnieją okoliczności wskazujące na zagrożenie kontynuowania działalności przez Fundusz.
Podmiot, który przeprowadził badanie sprawozdania finansowego Funduszu
Badanie sprawozdania finansowego za okres od 01 stycznia 2016 roku do 31 grudnia 2016 roku został przeprowadzony na podstawie zawartej umowy o przegląd i badanie sprawozdania finansowego przez UHY ECA Audyt Spółka z ograniczoną odpowiedzialnością Spółka komandytowa z siedzibą w Krakowie, ul. Moniuszki 50, 31-523 Kraków. UHY ECA Audyt Spółka z ograniczoną odpowiedzialnością Spółka komandytowa została wpisana na listę podmiotów uprawnionych do badania sprawozdań finansowych pod numerem 3115.
Wskazanie serii i emisji certyfikatów inwestycyjnych
Do dnia 31 grudnia 2016 roku GIOVANNI Fundusz Inwestycyjny Zamknięty wyemitował jedną serię certyfikatów inwestycyjnych.
Seria certyfikatów inwestycyjnych Data emisji Wartość emisji w zł
Ilość wydanych certyfikatów inwestycyjnych*
Seria A 5 maja 2010 roku 500 000,00 120 000
* Pierwotnie wyemitowano 2 certyfikaty inwestycyjne w cenie emisyjnej po 250.000,00 zł każdy.
Od początku działalności funduszu do dnia bilansowego miały miejsce trzy podziały certyfikatów inwestycyjnych serii A.
Na mocy uchwały nr 34/09/2011 Zarządu Forum TFI w sprawie podziału certyfikatów inwestycyjnych, z dniem 30 wrze- śnia 2011 roku ich podziału w stosunku 1:200.
Na mocy uchwały nr 55/12/2012 Zarządu Forum TFI w sprawie podziału certyfikatów inwestycyjnych, z dniem 28 grud- nia 2012 roku dokonano ich kolejnego podziału w stosunku 1:3.
Na mocy uchwały nr 01/09/2014 Zarządu Forum TFI w sprawie podziału certyfikatów inwestycyjnych, z dniem 04 wrze- śnia 2014 roku dokonano ich kolejnego podziału w stosunku 1:100.
Do dnia 31 grudnia 2016 roku GIOVANNI Fundusz Inwestycyjny Zamknięty wykupił 7.483 certyfikatów inwestycyjnych.
Seria certyfikatów inwestycyjnych Data wykupu Cena wykupu w zł
Wartość wykupu w zł
Ilość wykupionych certyfikatów inwestycyjnych
Seria A 12 listopada 2014 roku 1 602,2 11 989 262,20 7 483
Razem 11 989 262,20 7 483
ZESTAWIENIE LOKAT wg stanu na dzień 31 grudnia 2016 roku TABELA GŁÓWNA SKŁADNIKI LOKAT
31.12.201631.12.2015 Wartość wg ceny nabycia w tys.
Wartość wg wyceny na dzień bilansowy w tys.
Procentowy udział w aktywach ogółem Wartość wg ceny nabycia w tys.
Wartość wg wyceny na dzień bilansowy w tys.
Procentowy udział w aktywach ogółem Akcje130 964139 65769,16%119 500123 03463,13% Warranty subskrypcyjne--- Prawa do akcji--- Prawa poboru--- Kwity depozytów--- Listy zastawne--- Dłużne papiery wartościowe47 86054 95427,21%47 86052 61727,00% Instrumenty pochodne---- Udziały w spółkach z ograniczoną odpo- wiedzialnością6 4716 3873,16%6 4716 3913,28% Jednostki uczestnictwa--- Certyfikaty inwestycyjne--- Tytuły uczestnictwa emitowane przez insty- tucje wspólnego inwestowania mające siedzibę za granicą--- Wierzytelności--- Weksle--- Depozyty---12 70012 7006,52% Waluty--- Nieruchomości--- Statki morskie--- Inne--- Razem185 295200 99899,53%186 531194 74399,92%
TABELA UZUPEŁNIAJĄCA AKCJERodzaj rynkuNazwa rynkuLiczbaKraj siedziby emitenta Wartość wg ceny nabycia w tys.
Wartość wg wyceny na dzień bilansowy w tys.
Procentowy udział w aktywach ogółem Niedopuszczone do publicznego obrotu31 046 189130 964139 65769,16% GB Holding Société a responsabi- lité limitéenienotowane na rynku aktywnym-1 120LUKSEMBURG6012590,13% GB Holding 1 SCSpnienotowane na rynku aktywnym9 118 003LUKSEMBURG38 33540 14119,88% GB Holding 2 SCSpnienotowane na rynku aktywnym-10 963 533LUKSEMBURG46 01449 59824,56% GB Holding 3 SCSpnienotowane na rynku aktywnym10 963 533LUKSEMBURG46 01449 65924,59% TABELA UZUPEŁNIAJĄCA UDZIAŁY W SPÓŁKACH Z OGRANICZONĄ ODPOWIEDZIALNOŚCIĄNazwa spółkiSiedziba spółkiKraj siedziby spółkiLiczbaWartość wg ceny nabycia w tys.
Wartość wg wyceny na dzień bilansowy w tys.
Procentowy udział w aktywach ogółem 13 5756 4716 3873,16% PPM DEVELOPMENT Spółka z ograniczoną odpowiedzialnościąKrakówPOLSKA7001401150,06% PPM Development 2 Spółka z ograniczoną odpowiedzialnościąKrakówPOLSKA17525550,03% RSKK Spółka z ograniczoną odpowiedzialnościąKrakówPOLSKA12 7006 3066 2173,08%
TABELA UZUPEŁNIAJĄCA DŁUŻNE PAPIERY WARTOŚCIOWERodzaj rynkuNazwa rynkuEmitentKraj siedziby emitenta Termin wykupu
Warunki opro- cento- wania
War- tość nomi- nalna
Liczba
Wartość wg ceny nabycia w tys.
Wartość wg wyceny na dzień bilansowy w tys.
Procen- towy udział w akty- wach ogółem Niedopuszczone do publicznego obrotu4 78647 86054 95427,21% O terminie wykupu powyżej 1 roku:4 78647 86054 95427,21% Obligacje PPM Development 2 Spółka z ograniczoną odpowiedzialnością Spółka komandytowa Seria A
Nienotowane na aktywnym rynku- PPM Development 2 Spółka z ograniczoną odpowiedzialnością Spółka komandytowa
Polska2018-10-30zmienne 4,59%10 0004 78647 86054 95427,21%
BILANS
na dzień 31 grudnia 2016 roku
(w tys. PLN, z wyjątkiem liczby certyfikatów inwestycyjnych podanych w sztukach oraz wartości aktywów netto na certyfikat inwestycyjny podanej w PLN)
BILANS 31.12.2016 31.12.2015
I. Aktywa 201 942 194 904
1. Środki pieniężne i ich ekwiwalenty 943 161
2. Należności 0 0
3. Transakcje przy zobowiązaniu się drugiej strony do odkupu 0 0
4. Składniki lokat notowane na aktywnym rynku, w tym: 0 0
dłużne papiery wartościowe 0 0
5. Składniki lokat nienotowane na aktywnym rynku, w tym: 200 998 194 743
dłużne papiery wartościowe 54 954 52 617
6. Nieruchomości 0 0
7. Pozostałe aktywa 0 0
II. Zobowiązania 61 61
III. Aktywa netto (I-II) 201 881 194 843
IV. Kapitał funduszu -11 489 -11 489
1. Kapitał wpłacony 500 500
2. Kapitał wypłacony (wielkość ujemna) -11 989 -11 989
V. Dochody zatrzymane 204 760 202 878
1. Zakumulowane, nierozdysponowane przychody z lokat netto 11 576 9 694
2. Zakumulowany, nierozdysponowany zrealizowany zysk (strata) ze zbycia lokat 193 184 193 184 VI. Wzrost (spadek) wartości lokat w odniesieniu do ceny nabycia 8 610 3 455 VII. Kapitał funduszu i zakumulowany wynik z operacji (IV+V+/-VI) 201 881 194 843
Liczba zarejestrowanych certyfikatów inwestycyjnych 112 517 112 517
Wartość aktywów netto na certyfikat inwestycyjny 1 794,22 1 731,68
Przewidywana liczba certyfikatów inwestycyjnych 112 517 112 517
Rozwodniona wartość aktywów netto na certyfikat inwestycyjny 1 794,22 1 731,68
Liczba certyfikatów inwestycyjnych w podziale na serie certyfikatów:
Seria A 112 517 112 517
Wartość aktywów netto na poszczególne serie certyfikatów inwestycyjnych:
Seria A 201 881 194 843
Bilans należy analizować łącznie z notami objaśniającymi oraz informacją dodatkową, które stanowią integralną część spra- wozdania finansowego.
RACHUNEK WYNIKU Z OPERACJI
za okres od 01 stycznia 2016 roku do 31 grudnia 2016 roku (w tys. PLN)
RACHUNEK WYNIKU Z OPERACJI 01.01.2016-
31.12.2016
01.01.2015- 31.12.2015
I. Przychody z lokat 2 357 2 347
1. Dywidendy i inne udziały w zyskach 0 0
2. Przychody odsetkowe 2 232 2 316
3. Przychody związane z posiadaniem nieruchomości 0 0
4. Dodatnie saldo różnic kursowych - 1
5. Pozostałe, w tym: 125 30
- korekta od skorygowanej ceny nabycia - obligacje 125 -
II. Koszty funduszu 474 591
1. Wynagrodzenie dla towarzystwa 252 252
2. Wynagrodzenia dla podmiotów prowadzących dystrybucję 0 0
3. Opłaty dla depozytariusza 30 30
4. Opłaty związane z prowadzeniem rejestru aktywów funduszu 36 34
5. Opłaty za zezwolenia oraz rejestracyjne 0 0
6. Usługi wzakresie rachunkowości 64 64
7. Usługi w zakresie zarządzania aktywami funduszu 0 0
8. Usługi prawne 1 2
9. Usługi wydawnicze, w tym poligraficzne 0 0
10. Koszty odsetkowe 0 0
11. Koszty związane z posiadaniem nieruchomości 0 0
12. Ujemne saldo różnic kursowych 2 0
13. Pozostałe, w tym: 89 210
- koszty związane z wyceną aktywów funduszu 69 84
- koszty związane z amortyzacją dyskonta 0 107
III. Koszty pokrywane przez towarzystwo 0 0
IV. Koszty funduszu netto (II-III) 474 591
V. Przychody z lokat netto (I-IV) 1 883 1 756
VI. Zrealizowany i niezrealizowany zysk (strata) 5 155 9 451
1. Zrealizowany zysk (strata) ze zbycia lokat, w tym: 0 12 924
- z tytułu różnic kursowych 0 0
2. Wzrost (spadek) niezrealizowanego zysku (straty) z wyceny lokat, w tym: 5 155 -3 474
- z tytułu różnic kursowych 4 799 -22
VII. Wynik z operacji 7 037 11 207
Wynik z operacji przypadający na certyfikat inwestycyjny 0,06 0,10
Rozwodniony wynik zoperacji przypadający na certyfikat inwestycyjny 0,06 0,10
Rachunek wyniku z operacji należy analizować łącznie z notami objaśniającymi oraz informacją dodatkową, które stanowią integralną część sprawozdania finansowego.
ZESTAWIENIE ZMIAN W AKTYWACH NETTO za okres od 01 stycznia 2016 roku do 31 grudnia 2016 roku
(w tys. PLN, z wyjątkiem liczby certyfikatów inwestycyjnych podanych w sztukach, wartości aktywów netto na certyfikat inwestycyjny podanej w PLN, dane procentowe zaprezentowane w ujęciu rocznym)
ZESTAWIENIE ZMIAN W AKTYWACH NETTO 01.01.2016-
31.13.2016
01.01.2015- 31.12.2015
1 2 3
I. Zmiana wartości aktywów netto
1. Wartość aktywów netto na koniec poprzedniego okresu sprawozdawczego 194 843 183 636
2. Wynik z operacji za okres sprawozdawczy (razem), w tym: 7 037 11 207
a) przychody z lokat netto 1 883 1 756
b) zrealizowany zysk (strata) ze zbycia lokat 0 12 924
c) wzrost (spadek) niezrealizowanego zysku (straty) z wyceny lokat 5 155 -3 474
3. Zmiana w aktywach netto z tytułu wyniku z operacji 7 037 11 207
4. Dystrybucja dochodów (przychodów) funduszu (razem) 0 0
a) z przychodów z lokat netto 0 0
b) ze zrealizowanego zysku ze zbycia lokat 0 0
c) z przychodów ze zbycia lokat 0 0
5. Zmiany w kapitale w okresie sprawozdawczym (razem), w tym: 0 0
a) zmiana kapitału wpłaconego (powiększenie kapitału z tytułu wydanych certyfi-
katów inwestycyjnych) 0 0
b) zmiana kapitału wypłaconego (zmniejszenie kapitału z tytułu wykupionych certyfi-
katów inwestycyjnych) 0 0
6. Łączna zmiana aktywów netto w okresie sprawozdawczym 7 037 11 207
7. Wartość aktywów netto na koniec okresu sprawozdawczego 201 881 194 843
8. Średnia wartość aktywów netto w okresie sprawozdawczym 198 815 184 493
II. Zmiana liczby certyfikatów inwestycyjnych
1. Zmiana liczby certyfikatów inwestycyjnych w okresie sprawozdawczym:
a) liczba wydanych certyfikatów inwestycyjnych 0 0
b) liczba wykupionych certyfikatów inwestycyjnych 0 0
c) saldo zmian 0 0
2. Liczba certyfikatów inwestycyjnych narastająco od początku działalności fun- duszu, w tym:
a) liczba wydanych certyfikatów inwestycyjnych 120 000 120 000
b) liczba wykupionych certyfikatów inwestycyjnych 7 483 7 483
c) salda zmian 112 517 112 517
3. Przewidywana liczba certyfikatów inwestycyjnych 112 517 112 517
III. Zmiana wartości aktywów netto na certyfikat inwestycyjny
1. Wartość aktywów netto na certyfikat inwestycyjny na koniec poprzedniego
okresu sprawozdawczego 1 731,68 1 632,07
2. Wartość aktywów netto na certyfikat inwestycyjny na koniec bieżącego okresu
sprawozdawczego 1 794,22 1 731,68
3. Procentowa zmiana wartości aktywów netto na certyfikat inwestycyjny w okresie
sprawozdawczym 3,61% 6,10%
4. Minimalna wartość aktywów netto na certyfikat inwestycyjny w okresie spra-
wozdawczym 1 734,94 1 595,45
data wyceny 2016-03-31 2015-03-31
1 2 3 5. Maksymalna wartość aktywów netto na certyfikat inwestycyjny w okrasie spra-
wozdawczym 1 794,22 1 731,68
data wyceny 2016-12-31 2015-12-31
6. Wartość aktywów netto na certyfikat inwestycyjny według ostatniej wyceny
w okresie sprawozdawczym 1 794,17 1 726,70
data wyceny 2016-12-30 2015-12-30
7. Rozwodniona wartość aktywów netto na certyfikat inwestycyjny - -
IV. Procentowy udział kosztów funduszu w średniej wartości aktywów netto, w tym:
1. Procentowy udział wynagrodzenia dla towarzystwa 0,13% 0,14%
2. Procentowy udział wynagrodzenia dla podmiotów prowadzących dystrybucję - -
3. Procentowy udział opłat dla depozytariusza 0,02% 0,02%
4. Procentowy udział opłat związanych z prowadzeniem rejestru aktywów funduszu 0,02% 0,02%
5. Procentowy udział opłat za usługi w zakresie rachunkowości 0,03% 0,03%
6. Procentowy udział opłat za usługi w zakresie zarządzania aktywami funduszu - - Dane wyrażone procentowo zaprezentowane w ujęciu rocznym.
RACHUNEK PRZEPŁYWÓW PIENIĘŻNYCH
za okres od 01 stycznia 2016 roku do 31 grudnia 2016 roku (w tys. PLN)
RACHUNEK PRZEPŁYWÓW PIENIĘŻNYCH 01.01.2016-
31.12.2016
01.01.2015- 31.12.2015
1 2 3
A. Przepływy środków pieniężnych z działalności operacyjnej 782 12 100
I. Wpływy 61 470 438 921
1) Z tytułu posiadanych lokat 20 48
2) Z tytułu zbycia składników lokat 61 450 438 591
3) Pozostałe 0 282
II. Wydatki 60 688 426 821
1) Z tytułu posiadanych lokat 0 0
2) Z tytułu nabycia składników lokat 60 216 426 050
3) Z tytułu wypłaconego wynagrodzenia dla towarzystwa 252 252
4) Z tytułu wypłaconego wynagrodzenia dla podmiotów prowadzących dystrybucję 0 0
5) Z tytułu opłat dla depozytariusza 30 30
6) Z tytułu opłat związanych z prowadzeniem rejestru aktywów funduszu 36 34
7) Z tytułu opłat za zezwolenia oraz opłat rejestracyjnych 0 0
8) Z tytułu usług w zakresie rachunkowości 64 64
9) Z tytułu usług w zakresie zarządzania aktywami funduszu 0 0
10) Z tytułu usług prawnych 1 2
11) Z tytułu posiadania nieruchomości 0 0
12) Pozostałe 89 390
B. Przepływy środków pieniężnych z działalności finansowej 0 -11 989
I. Wpływy 0 0
1) Z tytułu wydania certyfikatów inwestycyjnych 0 0
1 2 3
2) Z tytułu zaciągniętych kredytów 0 0
3) Z tytułu zaciągniętych pożyczek 0 0
4) Z tytułu spłaty udzielonych pożyczek 0 0
5) Odsetki 0 0
6) Pozostałe 0 0
II. Wydatki 0 11 989
1) Z tytułu wykupienia certyfikatów inwestycyjnych 0 0
2) Z tytułu spłaty zaciągniętych kredytów 0 0
3) Z tytułu spłaty zaciągniętych pożyczek 0 0
4) Z tytułu wyemitowanych obligacji 0 11 989
5) Z tytułu wypłaty przychodów 0 0
6) Z tytułu udzielonych pożyczek 0 0
7) Odsetki 0 0
8) Pozostałe 0 0
C. Skutki zmian kursów wymiany środków pieniężnych i ekwiwalentów środków
pieniężnych 0 0
D. Zmiana stanu środków pieniężnych netto 782 110
E. Środki pieniężne i ekwiwalenty środków pieniężnych na początek okresu spra-
wozdawczego 161 50
F. Środki pieniężne i ekwiwalenty środków pieniężnych na koniec okresu sprawoz-
dawczego 943 161
NOTY OBJAŚNIAJĄCE
Nota - 1 Polityka rachunkowości Funduszu 1. Opis przyjętych zasad rachunkowości
1) Ujawnienie i prezentacja informacji w sprawozdaniu finansowym Sprawozdanie finansowe zostało sporządzone zgodnie z przepisami Ustawy o rachunkowości z dnia 29 września 1994 roku, (Dz. U. z 2016 r., poz. 1047, z późn.
zm.) („Ustawa”) oraz Rozporządzenia Ministra Finansów z dnia 24 grudnia 2007 roku w sprawie szczególnych zasad rachunkowości funduszy inwestycyjnych (Dz. U. z 2007 r., Nr 249, poz. 1859). Sprawozdanie finansowe sporządzane jest w języku polskim i walucie polskiej. Informacje zawarte w sprawozdaniu prezentowane są w tysiącach złotych, z wyjątkiem wartości aktywów netto na certyfikat inwestycyjny. Na dzień bilansowy Fundusz przyjmuje metody wyceny stosowane w dniu wyceny.
W sprawozdaniu finansowym mogą pojawić się niezgodności dotyczące zaokrągleń w sumach cząstkowych i ogólnych danych liczbowych w nim przedstawionych. Wynika to z faktu, iż księgi rachunkowe będące podstawą sporządzenia sprawozdania finansowego prowadzone są w złotych polskich. Niezgodności te nie powodują jednak istotnego znie- kształcenia danych zawartych w sprawozdaniu.
2) Prowadzenie Ksiąg Rachunkowych
1) Księgi rachunkowe Funduszu prowadzone są w języku polskim i w walucie polskiej.
2) Księgi rachunkowe Funduszu obejmują następujące elementy:
a) dziennik, b) księga główna, c) księgi pomocnicze,
d) zestawienia: obrotów i sald kont księgi głównej oraz sald kont ksiąg pomocniczych, e) wykaz składników aktywów i pasywów,
f) rejestr certyfikatów inwestycyjnych.
3) Przyjęte zasady rachunkowości Fundusz stosuje w sposób ciągły, dokonując w kolejnych latach obrotowych jednako- wej wyceny aktywów i pasywów, ustalania wyniku finansowego i sporządzania sprawozdań finansowych tak, aby za kolejne lata informacje z nich wynikające były porównywalne.
3) Ujmowanie w księgach rachunkowych operacji dotyczących Funduszu
1) Operacje dotyczące Funduszu ujmuje się w księgach rachunkowych w okresie którego dotyczą.
2) Nabyte składniki lokat ujmuje się w księgach rachunkowych według ceny nabycia.
3) Składniki lokat nabyte nieodpłatnie posiadają cenę nabycia równą zero.
4) Składniki lokat Funduszu otrzymane w zamian za inne składniki mają przypisaną cenę nabycia wynikającą z ceny nabycia tych składników lokat, w zamian za które zostały otrzymane, skorygowaną o ewentualne dopłaty lub otrzy- mane przychody pieniężne.
5) Zysk lub stratę ze zbycia lokat oraz walut wylicza się metodą HIFO, czyli „najdroższe sprzedaje się jako pierwsze”, która polega na przypisaniu sprzedanym składnikom najwyższej ceny nabycia danego składnika lokat, a w przypadku składników wycenianych w wysokości skorygowanej ceny nabycia - oszacowanej przy zastosowaniu efektywnej stopy procentowej, najwyższej bieżącej wartości księgowej. Metody tej nie stosuje się do składników lokat będących przedmiotem następujących transakcji: pożyczki papierów wartościowych, Buy Sell Back oraz Sell Buy Back.
6) W przypadku gdy jednego dnia dokonane zostają transakcje zbycia i nabycia danego składnika lokat, ujmuje się w pierwszej kolejności nabycie danego składnika.
7) Przysługujące prawo poboru akcji notowanych na aktywnym rynku ujmuje się w księgach rachunkowych w dniu, w którym na potrzeby wyceny danych akcji wykorzystany jest po raz pierwszy kurs nieuwzględniający wartości tego prawa poboru. Niewykonane prawo poboru akcji uznaje się za zbyte, według wartości zero, w dniu następnym po dniu wygaśnięcia tego prawa.
8) Należną dywidendę z akcji notowanych na aktywnym rynku ujmuje się w księgach rachunkowych w dniu, w którym na potrzeby wyceny danych akcji wykorzystany jest po raz pierwszy kurs nieuwzględniający wartości tego prawa do dywidendy.
9) Należna dywidenda z akcji nienotowanych oraz należny zysk z tytułu posiadania udziałów w spółkach z ograniczoną odpowiedzialnością zalicza się do przychodów finansowych na dzień następny po dniu powzięcia przez właściwy organ spółki uchwały o podziale zysku, chyba że w uchwale określono inny dzień prawa do dywidendy. W takim przypadku prawo do dywidendy ujmuje się w księgach rachunkowych w dniu następnym po dniu ustalenia tych praw.
Zaliczki na poczet wypłaty udziału w zyskach oraz dywidendy ujmowane są na podstawie wiarygodnych dokumentów księgowych w dniu wpłaty zaliczki na rachunek bankowy Funduszu, drugostronnie jako zobowiązanie do momentu ostatecznego podziału wyniku finansowego.
10) Przysługujące prawo poboru akcji nienotowanych na aktywnym rynku ujmuje się w księgach rachunkowych w dniu następnym po dniu ustalenia tych praw.
11) Niezrealizowany zysk/strata z wyceny lokat wpływa na wzrost/spadek wyniku z operacji.
12) Nabycie lub zbycie składników lokat przez Fundusz ujmuje się w księgach rachunkowych Funduszu w dacie zawarcia umowy.
13) Składniki lokat nabyte lub zbyte przez Fundusz w dniu wyceny po godzinie wyceny określonej w statucie oraz skład- niki, dla których do godziny wyceny określonej w statucie do siedziby Funduszu nie wpłynęło potwierdzenie zawarcia transakcji, uwzględnia się w najbliższym dniu wyceny.
14) Operacje dotyczące Funduszu ujmuje się w walucie, w której są wyrażone, a także w walucie polskiej, po przeliczeniu według średniego kursu wyliczonego dla danej waluty przez Narodowy Bank Polski na dzień ujęcia tych operacji w księgach rachunkowych Funduszu.
15) Jeżeli operacje dotyczące Funduszu są wyrażone w walutach, dla których Narodowy Bank Polski nie wylicza kursu, ich wartość jest określana w relacji do waluty EUR.
16) Przychody z lokat obejmują w szczególności:
a) dywidendy i inne udziały w zyskach, b) przychody odsetkowe,
c) dodatnie saldo różnic kursowych powstałe w związku z wyceną środków pieniężnych, należności oraz zobowiązań w walutach obcych.
17) Koszty obciążające Fundusz oraz obowiązujące Fundusz limity kosztowe zostały określone w Statucie Funduszu w art. 33 i 34. Koszty przekraczające ustalone limity są pokrywane przez Towarzystwo.
18) Przychody odsetkowe od dłużnych papierów wartościowych, wycenianych w wartości godziwej, nalicza się zgodnie z zasadami ustalonymi dla tych papierów wartościowych przez emitenta, natomiast przychody odsetkowe od lokat bankowych nalicza się przy zastosowaniu efektywnej stopy procentowej.
19) Koszty odsetkowe z tytułu kredytów i pożyczek zaciąganych przez Fundusz rozlicza się w czasie przy zastosowaniu efektywnej stopy procentowej.
20) Dniem wprowadzenia do ksiąg zmiany kapitału wpłaconego albo kapitału wypłaconego jest dzień wydania lub wyku- pienia certyfikatów inwestycyjnych, przy zastosowaniu wartości aktywów netto na certyfikat inwestycyjny.
21) Na potrzeby określenia wartości aktywów netto na certyfikat inwestycyjny w określonym dniu wyceny, nie uwzględ- nia się zmian w kapitale wpłaconym oraz zmian kapitału wypłaconego, związanych z wpłatami lub wypłatami ujmo- wanymi zgodnie z pkt 20).
4) Wycena aktywów oraz ustalanie zobowiązań i wyniku finansowego
1) Składniki aktywów Funduszu wyceniane są, a zobowiązania Funduszu ustalane są zgodnie z obowiązującymi przepi- sami prawa polskiego i statutem Funduszu. W sprawach nieuregulowanych przepisami Ustawy, przyjmując politykę rachunkowości, Fundusz może stosować krajowe standardy rachunkowości wydane przez podmiot uprawniony
w myśl ustawy o rachunkowości - Komitet Standardów Rachunkowości. W przypadku braku odpowiedniego stan- dardu krajowego Fundusz może stosować Międzynarodowe Standardy Rachunkowości.
2) Fundusz dokonuje wyceny aktywów Funduszu oraz ustala wartość aktywów netto Funduszu i wartość aktywów netto na certyfikat inwestycyjny w dniach wyceny oraz na dzień sporządzenia sprawozdania finansowego.
3) Wartość aktywów netto Funduszu oraz wartość aktywów netto na certyfikat inwestycyjny Funduszu ustala się z dokładnością do dwóch miejsc po przecinku.
4) W każdym dniu wyceny Fundusz wycenia aktywa i ustala zobowiązania. Jako moment wyceny Fundusz określa godzinę 11:30 (jedenastą trzydzieści czasu polskiego), o której pobierane są ostatnio dostępne kursy stosowane dla celów wyceny aktywów Funduszu notowanych na rynku aktywnym. Wskazana przez Fundusz godzina pozwala na ustalenie wartości godziwej posiadanych składników lokat w danym dniu wyceny, a tym samym na ustalenie wartości aktywów netto na certyfikat inwestycyjny w tym dniu.
5) Składniki lokat notowane na aktywnym rynku wycenia się według wiarygodnie oszacowanej wartości godziwej.
6) Składniki lokat nienotowane na aktywnym rynku wycenia się według wiarygodnie oszacowanej wartości godziwej, z wyjątkiem dłużnych papierów wartościowych wycenianych w skorygowanej cenie nabycia, oszacowanej przy zasto- sowaniu efektywnej stopy procentowej.
7) Za wiarygodnie oszacowaną wartość godziwą uznaje się wartość wyznaczoną poprzez:
a) oszacowanie wartości składnika lokat przez wyspecjalizowaną, niezależną jednostkę świadczącą tego rodzaju usługi, o ile możliwe jest rzetelne oszacowanie przez tę jednostkę przepływów pieniężnych związanych z tym składnikiem, b) zastosowanie właściwego modelu wyceny, o ile wprowadzone do tego modelu dane wejściowe pochodzą z aktyw-
nego rynku,
c) oszacowanie wartości za pomocą powszechnie uznanych metod estymacji,
d) oszacowanie wartości na podstawie publicznie ogłoszonej na aktywnym rynku ceny nieróżniącego się istotnie składnika, w szczególności o podobnej konstrukcji prawnej i celu ekonomicznym.
8) Wartość godziwa w przypadku udziałowych papierów wartościowych rozumianych jako:
a) akcje,
b) papiery wartościowe inkorporujące prawa majątkowe tożsame z prawami wynikającymi z akcji,
c) papiery wartościowe inkorporujące prawo do objęcia lub nabycia papierów wartościowych, o których mowa w pkt a) lub b), w wyniku ich zmiany lub wykonania prawa w nich inkorporowanego, emitowane przez emitenta papierów wartościowych, o których mowa w pkt a) lub b), albo podmiot należący do jego grupy kapitałowej, oraz wartość godziwa udziałów spółek z ograniczoną odpowiedzialnością ustalana przez wyspecjalizowaną niezależną jednostkę świadczącą tego rodzaju usługi.
9) Składniki lokat notowane na aktywnym rynku wycenia się:
a) jeżeli dzień wyceny jest równocześnie zwykłym dniem dokonywania transakcji wartość godziwą składników lokat notowanych na aktywnym rynku (w szczególności akcji, praw do akcji, praw poboru, kwitów depozytowych, listów zastawnych, dłużnych papierów wartościowych, certyfikatów inwestycyjnych) określa się według ostatniego dostępnego w momencie dokonywania wyceny kursu ustalonego na aktywnym rynku w dniu wyceny, z zastrze- żeniem, że gdy wycena aktywów Funduszu dokonywana jest po ustaleniu w dniu wyceny kursu zamknięcia, a w przypadku braku kursu zamknięcia - innej, ustalonej przez rynek wartości stanowiącej jego odpowiednik, za ostatni dostępny kurs przyjmuje się ten kurs albo wartość z dnia wyceny,
b) jeżeli dzień wyceny jest równocześnie zwykłym dniem dokonywania transakcji na aktywnym rynku, przy czym wolumen obrotów na danym składniku aktywów jest znacząco niski albo na danym składniku aktywów nie zawarto żadnej transakcji wartość godziwą określa się według ostatniego dostępnego w momencie dokonywania wyceny kursu ustalonego na aktywnym rynku, skorygowanego w sposób umożliwiający uzyskanie wiarygodnie osza- cowanej wartości godziwej, z zastrzeżeniem, że gdy wycena aktywów Funduszu dokonywana jest po ustaleniu w dniu wyceny kursu zamknięcia, a w przypadku braku kursu zamknięcia - innej, ustalonej przez rynek wartości stanowiącej jego odpowiednik, za ostatni dostępny kurs przyjmuje się ten kurs albo wartość z uwzględnieniem istotnych zdarzeń mających wpływ na ten kurs albo wartość,
c) jeżeli dzień wyceny nie jest zwykłym dniem dokonywania transakcji na aktywnym rynku wartość godziwą składników lokat określa się według ostatniego dostępnego w momencie dokonywania wyceny kursu zamknięcia ustalonego na aktywnym rynku, a w przypadku braku kursu zamknięcia - innej, ustalonej przez rynek wartości stanowiącej jego odpo- wiednik, skorygowanego w sposób umożliwiający uzyskanie wiarygodnie oszacowanej wartości godziwej.
10) W przypadku gdy składnik lokat Funduszu jest przedmiotem obrotu na więcej niż jednym aktywnym rynku, warto- ścią godziwą jest kurs ustalony na rynku głównym. Podstawowym kryterium wyboru rynku głównego jest wolumen obrotu na danym składniku lokat.
11) Wyboru rynku głównego dokonuje się na koniec każdego kolejnego miesiąca kalendarzowego.
12) Składniki lokat nienotowane na aktywnym rynku wycenia się, z zastrzeżeniem pkt 14)-15), w następujący sposób:
a) udziałowe papiery wartościowe oraz udziały w spółkach z ograniczoną odpowiedzialnością - według wiarygodnie oszacowanej wartości godziwej,
b) obligacje, bony skarbowe, bony pieniężne, kwity depozytowe, listy zastawne, weksle, wierzytelności pieniężne i inne dłużne papiery wartościowe - według skorygowanej ceny nabycia, oszacowanej przy zastosowaniu efek- tywnej stopy procentowej przy czym skutek wyceny tych składników lokat zalicza się odpowiednio do przychodów odsetkowych albo kosztów odsetkowych Funduszu,
c) certyfikaty inwestycyjne - w oparciu o ostatnio ogłoszoną wartość aktywów netto na certyfikat inwestycyjny z uwzględnieniem zdarzeń mających wpływ na wartość godziwą, jakie miały miejsce po dniu ogłoszenia wartości aktywów netto na certyfikat inwestycyjny,
d) depozyty - w wysokości wynikającej z sumy wartości nominalnej oraz naliczonych odsetek, przy czym kwotę nali- czonych odsetek ustala się przy zastosowaniu efektywnej stopy procentowej,
e) składniki lokat inne niż wskazane w pkt a)-d) - według wiarygodnie oszacowanej wartości godziwej,
f) należności z tytułu udzielonej pożyczki papierów wartościowych, w rozumieniu Ustawy z dnia 29 lipca 2005 roku o obrocie instrumentami finansowymi (Dz. U. 2013 r., Nr 0, poz. 1382 z późn. zm.) („Ustawa o obrocie instrumen- tami finansowymi”), wycenia się według zasad przyjętych dla tych papierów wartościowych,
g) zobowiązania z tytułu otrzymanej pożyczki papierów wartościowych, w rozumieniu Ustawy o obrocie instrumen- tami finansowymi, wycenia się według zasad przyjętych dla tych papierów wartościowych.
13) W przypadku przeszacowania składnika lokat dotychczas wycenianego w wartości godziwej, do wysokości skorygo- wanej ceny nabycia - wartość godziwa wynikająca z ksiąg rachunkowych Funduszu stanowi, na dzień przeszacowania, nowo ustaloną skorygowaną cenę nabycia.
14) Papiery wartościowe nabyte przy zobowiązaniu się drugiej strony do odkupu wycenia się, począwszy od dnia zawarcia umowy kupna, metodą skorygowanej ceny nabycia, oszacowanej przy zastosowaniu efektywnej stopy procentowej.
Zobowiązania z tytułu zbycia papierów wartościowych, przy zobowiązaniu się Funduszu do odkupu, określa się, począwszy od dnia zawarcia umowy sprzedaży, metodą korekty różnicy pomiędzy ceną odkupu a ceną sprzedaży, przy zastosowaniu efektywnej stopy procentowej.
15) Aktywa oraz zobowiązania denominowane w walutach obcych wycenia się lub ustala w walucie, w której są notowane na aktywnym rynku, a w przypadku, gdy nie są notowane na aktywnym runku - w walucie, w której są denominowane.
Aktywa oraz zobowiązania Funduszu, o których mowa powyżej, wykazuje się w walucie polskiej, po przeliczeniu według średniego kursu wyliczonego przez Narodowy Bank Polski na Dzień Wyceny, tzn. zgodnie z opublikowana przez NBP tabelą kursów średnich z Dnia Wyceny. Jeżeli NBP nie dokonuje wyliczenia kursów średnich na Dzień wyceny - według ostatniego dostępnego średniego kursu wyliczonego przez NBP.
Wartość aktywów notowanych lub denominowanych w walutach, dla których Narodowy Bank Polski nie wylicza kursu, określa się w relacji do waluty EUR.
FORUM Towarzystwo Funduszy Inwestycyjnych S.A. zarządzające funduszem Giovanni Fundusz Inwestycyjny Zamknięty do pomiaru całkowitej ekspozycji stosuje metodę zaangażowania.
2. Opis wprowadzonych zmian stosowanych zasad rachunkowości
W okresie sprawozdawczym od dnia 01 stycznia 2016 roku wprowadzono zmianę stosowanych zasad rachunkowości.
Zmiana dotyczy rozliczania kosztów funduszu pokrywanych przez Towarzystwo. Faktury, które zostały wystawione na fun- dusz, a zgodnie z zapisami statutu nie mogą zostać zapłacone bezpośrednio z aktywów funduszu są ujmowane w księgach rachunkowych w dniu otrzymania faktury dwustronnie jako zobowiązanie do zapłaty i odpowiedni koszt funduszu. Jedno- cześnie, na podstawie wystawionej przez fundusz noty obciążeniowej wartość kosztów pokrywanych przez Towarzystwo w księgach rachunkowych ujmujemy jako należność od Towarzystwa oraz jako uznanie pozycji „kosztów ponoszonych przez Towarzystwo.” Wprowadzona zmiana nie ma wpływu na wynik z operacji funduszu oraz na prezentację danych w okresie sprawozdawczym i danych porównywalnych.
Nota - 2 Należności Funduszu
Należności Funduszu 31.12.2016
w tys. PLN
31.12.2015 w tys. PLN
Z tytułu zbytych lokat - -
Z tytułu instrumentów pochodnych - -
Z tytułu wydanych certyfikatów inwestycyjnych - -
Z tytułu dywidend - -
Z tytułu odsetek - -
Z tytułu posiadania nieruchomości, w tym czynszów - -
Z tytułu udzielonych pożyczek - -
Pozostałe należności - -
RAZEM 0 0
Nota - 3 Zobowiązania Funduszu
Zobowiązania Funduszu 31.12.2016
w tys. PLN
31.12.2015 w tys. PLN
Z tytułu nabytych aktywów - -
Z tytułu transakcji przy zobowiązaniu się funduszu do odkupu - -
Z tytułu instrumentów pochodnych - -
Z tytułu wpłat na certyfikaty inwestycyjne - -
Z tytułu wykupionych certyfikatów inwestycyjnych - -
Z tytułu wypłaty dochodów funduszu - -
Z tytułu wypłaty przychodów funduszu - -
Z tytułu wyemitowanych obligacji - -
Z tytułu krótkoterminowych pożyczek i kredytów - -
Z tytułu długoterminowych pożyczek i kredytów - -
Z tytułu gwarancji lub poręczeń - -
Z tytułu rezerw 12 12
Pozostałe zobowiązania, w tym: 49 48
- zobowiązania wobec Towarzystwa z tytułu opłaty za zarządzanie 21 21
- zobowiązania wobec Depozytariusza 6 5
- zobowiązania wobec podmiotu prowadzącego księgi 5 5
- zobowiązania z tytułu wyceny portfela lokat 17 17
RAZEM 61 61
Nota - 4 Środki pieniężne i ich ekwiwalenty
I. Struktura środków pieniężnych na rachunkach bankowych
Waluta
Wartość na dzień bilansowy w danej walucie
w tys. PLN
Wartość na dzień bilansowy w tys. PLN
Wartość na dzień bilansowy w danej walucie
w tys. PLN
Wartość na dzień bilansowy w tys. PLN
31.12.2016 31.12.2016 31.12.2015 31.12.2015 I. Banki:
Bank Millennium S.A. PLN 943 943 161 161
II. Średni
w okresie sprawozdawczym poziom środków pieniężnych
utrzymywanych w celu zaspokojenia bieżących zobowiązań
Waluta
Wartość na dzień bilansowy w danej walucie
w tys. PLN
Wartość na dzień bilansowy w tys. PLN
Wartość na dzień bilansowy w danej walucie
w tys. PLN
Wartość na dzień bilansowy w tys. PLN
31.12.2016 31.12.2016 31.12.2015 31.12.2015 II. Średni w okresie sprawoz-
dawczym poziom środków pieniężnych:
Bank Millennium S.A. PLN 443 443 216 216
III. Ekwiwalenty środków pieniężnych
Wartość na dzień 31.12.2016
w walucie sprawozdania
finansowego w tys.
Wartość na dzień 31.12.2015 w walucie sprawozdania
finansowego w tys.
III. Ekwiwalenty środków pieniężnych w podziale na ich rodzaje - -
Nota - 5 Ryzyka
1) Poziom obciążenia aktywów i zobowiązań Funduszu ryzykiem stopy procentowej, w podziale na kategorie bilansowe, w tym:
1) Wskazanie aktywów obciążonych ryzykiem wartości godziwej wynikającym ze stopy procentowej Nie dotyczy.
2) Wskazanie aktywów obciążonych ryzykiem przepływów środków pieniężnych wynikającym ze stopy procentowej Nie dotyczy.
2) Poziom obciążenia aktywów i zobowiązań Funduszu ryzykiem kredytowym, w podziale na kategorie bilansowe, w tym:
1) Kwoty odzwierciedlające maksymalne obciążenie ryzykiem kredytowym na dzień bilansowy w przypadku, gdyby strony transakcji nie wypełniały swoich obowiązków, przy czym w opisie nie uwzględnia się wartości godziwych dodatkowych zabezpieczeń
Nie dotyczy.
2) Wskazanie istniejących przypadków znacznej koncentracji ryzyka kredytowego w poszczególnych kategoriach lokat Nie dotyczy.
3) Poziom obciążenia aktywów i zobowiązań Funduszu ryzykiem walutowym, ze wskazaniem przypadków znaczącej koncen- tracji ryzyka walutowego w poszczególnych kategoriach lokat
Nie dotyczy.
Nota - 6 Instrumenty pochodne Nie dotyczy.
Nota - 7 Transakcje przy zobowiązaniu się Funduszu lub drugiej strony do odkupu
W okresie sprawozdawczym od 01 stycznia 2016 roku do 31 grudnia 2016 roku Fundusz nie zawierał transakcji przy zobowią- zaniu się Funduszu lub drugiej strony do odkupu.
Nota - 8 Kredyty i pożyczki
W okresie sprawozdawczym od 01 stycznia 2016 roku do 31 grudnia 2016 roku Fundusz nie zaciągał pożyczek pieniężnych i kredytów w kwocie stanowiącej na dzień ich wykorzystania, więcej niż 1% wartości aktywów Funduszu.
W okresie sprawozdawczym od 01 stycznia 2016 roku do 31 grudnia 2016 roku Fundusz nie udzielał pożyczek pieniężnych i kredytów w kwocie stanowiącej na dzień ich udzielenia, więcej niż 1% wartości aktywów Funduszu.
Nota - 9 Waluty i różnice kursowe
Składnikiem aktywów funduszu na dzień 31 grudnia 2016 roku były akcje o wartości 31.568.134,94 EUR, które w przeliczeniu na złoty polski wynosiły 139.657.428,98 PLN.
Łączna kwota dodatnich różnic kursowych związanych z wyceną powyższych akcji ujęta w rachunku wyniku z operacji za okres od 01 stycznia 2016 roku do 31 grudnia 2016 roku wyniosła 4.799.475,18 PLN. W okresie od 01 stycznia 2016 do 31 grudnia 2016 zobowiązania w walucie innej niż złoty polski nie wystąpiły.
I. Walutowa struktura pozycji bilansu z podziałem wg walut i po przeliczeniu na walutę polską I. WALUTOWA STRUKTURA POZYCJI BILANSUJednostkaWaluta31.12.201631.12.2015 (Pozycja bilansu pa przeliczeniu na walutę sprawozdania finan- sowego) w walucie sprawozdania finansowego w walutach obcych po przeliczeniu na walutę sprawozdania finan- sowego Składniki lokat - akcjew tys.PLN139 657123 034 w walucie obcej Składniki lokat - akcjeEUR31 568 134,9428 871 111,77 w walucie sprawozdania finansowego Składniki lokat - akcjew tys.PLN139 657123 034 Średni kurs waluty NBP z dnia 31 grudnia 2016 dla pozycji w walutach obcych: 1 EUR - 4,424 PLN II. Dodatnie i ujemne różniece kursowe w przekroju lokat funduszu SKŁADNIKI LOTAT
Za okres od 01-01-2016 do12-31-2016Za okres od 01-01-2015 do12-31-2015 Dodatnie różnice kursoweUjemne różnice kursoweDodatnie różnice kursoweUjemne różnice kursowe Zrealizowane różnice kursowe na dzień 31.12.2016 w tys. zł Niezrealizo- wane różnice kursowe na dzień 31.12.2016 w tys. zł
Zrealizowane różnice kursowe na dzień 31.12.2016 w tys. zł Niezrealizo- wane różnice kursowe na dzień 31.12.2016 w tys. zł
Zrealizowane różnice kursowe na dzień 31.12.2015 w tys. zł Niezrealizo- wane różnice kursowe na dzień 31.12.2015 w tys. zł
Zrealizowane różnice kursowe na dzień 31.12.2015 w tys. zł
Niezrealizo- wane różnice kursowe na dzień 31.12.2015 w tys. zł 123456789 Akcje-4 799---22 Warranty subskrypcyjne--- Prawa do akcji--- Prawa poboru--- Kwity depozytowe--- Listy zastawne--- Dłużne papiery wartościowe---
123456789 Instrumenty pochodne--- Udziały w spółkach z ograniczoną odpowiedzialnością--- Jednostki uczestnictwa--- Certyfikaty inwestycyjne--- Tytuły uczestnictwa emitowane przez instytucje wspólnego inwe- stowania mające siedzibę za gra- nicą--- Wierzytelności--- Weksle--- Depozyty--- Waluty--- Nieruchomości--- Statki morskie--- Inne---
Nota - 10 Dochody i ich dystrybucja
1. Zrealizowany i niezrealizowany zysk (strata) ze zbycia lokat
Zrealizowany i niezrealizowany
zysk (strata) ze zbycia lokat
Wartość zrealizowanego
zysku (straty) ze zbycia lokat 01.01.2016 -31.12.2016
w tys. PLN
Wzrost (spadek) niezrealizowanego
zysku z wyceny aktywów 01.01.2016-31.12.2016
w tys. PLN
Wartość zrealizowanego
zysku (straty) ze zbycia lokat 01.01.2015 -31.12.2015
w tys. PLN
Wzrost (spadek) niezrealizowanego
zysku z wyceny aktywów 01.01.2015-31.12.2016
w tys. PLN 1. Składniki lokat noto-
wane na aktywnym
rynku - - - -
2. Składniki lokat nieno- towane na aktywnym
rynku - 5 155 12 924 -3 474
3. Nieruchomości - - - -
4. Pozostałe - - - -
2. Wykaz wypłaconych przychodów ze zbycia lokat Nie dotyczy.
3. Wypłacone dochody Funduszu
Fundusz nie przewiduje wypłacania dochodów w innej formie, niż przy wykupie certyfikatów inwestycyjnych.
Nota - 11 Koszty Funduszu
1. Koszty Funduszu pokrywane przez Towarzystwo
Koszty Funduszu pokrywane przez Towarzystwo 01.01.2016-31.12.2016 w tys. PLN
01.01.2015-31.12.2015 w tys. PLN
Wynagrodzenie dla podmiotów prowadzących dystrybucję - -
Opłaty dla depozytariusza - -
Opłaty związane z prowadzeniem rejestru aktywów funduszu - -
Opłaty za zezwolenia oraz rejestracyjne - -
Usługi w zakresie rachunkowości - -
Usługi w zakresie zarządzania aktywami funduszy - -
Usługi prawne - -
Usługi wydawnicze, w tym poligraficzne - -
Koszty związane z posiadaniem nieruchomości - -
Pozostałe - -
2. Koszty Funduszu aktywów niepublicznych związane bezpośrednio ze zbytymi lokatami
W okresie sprawozdawczym od 01 stycznia 2016 roku do 31 grudnia 2016 roku Fundusz nie poniósł kosztów związanych bezpośrednio ze zbytymi lokatami.
3. Wynagrodzenie dla Towarzystwa
Wynagrodzenie dla Towarzystwa 01.01.2016-31.12.2016 w tys. PLN
01,01.2015-31.12.2015 w tys. PLN
Cześć stała wynagrodzenia 252 252
Część wynagrodzenia uzależniona od wyników funduszu - -
INFORMACJA DODATKOWA
1) Informacje o znaczących zdarzeniach dotyczących lat ubiegłych, ujętych w sprawozdaniu finansowym za bieżący okres sprawozdawczy
W okresie od 01 stycznia 2016 roku do 31 grudnia 2016 roku nie wystąpiły znaczące zdarzenia dotyczące lat ubiegłych.
2) Informacje o znaczących zdarzeniach, jakie nastąpiły po dniu bilansowym a nieuwzględnionych w sprawozdaniu finansowym Po dniu bilansowym nie miały miejsca żadne znaczące zdarzenia, które nie zostały uwzględnione w sprawozdaniu finan- sowym.
3) Zestawienie oraz objaśnienie różnic pomiędzy danymi ujawnionymi w sprawozdaniu finansowym i w porównywalnych danych finansowych a uprzednio sporządzonymi i opublikowanymi sprawozdaniami finansowymi
Nie dotyczy.
4) Dokonane korekty błędów podstawowych, ich przyczyny, tytuły oraz wpływ wywołanych tym skutków finansowych na sytuację majątkową i finansową, płynność oraz wynik z operacji i rentowność Funduszu:
a) wskazanie korekt wyceny aktywów netto na certyfikat inwestycyjny w okresie sprawozdawczym
W okresie od 01 stycznia 2016 roku do 31 grudnia 2016 roku Fundusz nie dokonywał korekt wyceny aktywów netto na certyfikat inwestycyjny.
b) wskazanie przypadków zawieszenia zbywania lub odkupywania certyfikatów inwestycyjnych w okresie sprawozdawczym W okresie od 01 stycznia 2016 roku do 31 grudnia 2016 roku Fundusz nie dokonywał zawieszenia zbywania i odkupy- wania certyfikatów inwestycyjnych.
c) wskazanie przypadków nierozliczenia się transakcji zawieranych przez Fundusz
W okresie od 01 stycznia 2016 roku do 31 grudnia 2016 roku nie wystąpiły przypadki nierozliczenia się transakcji zawie- ranych przez Fundusz.
5) W przypadku niepewności, co do możliwości kontynuowania działalności, opis tych niepewności oraz wskazanie czy spra- wozdanie finansowe zawiera korekty z tym związane.
Nie dotyczy.
6) Inne informacje niż wskazane w sprawozdaniu finansowym, które mogłyby w istotny sposób wpłynąć na ocenę sytuacji majątkowej, finansowej, wyniku z operacji Funduszu i ich zmian.
Nie dotyczy.
Mateusz Sarapata Artur Rawski Anna Rojek Iwona Świętochowska
Prezes Zarządu Wiceprezes Zarządu Członek Zarządu odpowiedzialna za prowadzenie
FORUM TFI S.A. FORUM TFI S.A. FORUM TFI S.A. ksiąg rachunkowych
nr certyfikatu 12876/2006 IFAS Sp. z o.o. Sp.k.
Kraków, dnia 20 marca 2017 roku
Opinia Niezależnego Biegłego Rewidenta dla Zgromadzenia Inwestorów
GIOVANNI Funduszu Inwestycyjnego Zamkniętego oraz Akcjonariuszy i Rady Nadzorczej
Forum Towarzystwa Funduszy Inwestycyjnych Spółka Akcyjna Sprawozdanie z badania sprawozdania finansowego
Przeprowadziliśmy badanie załączonego sprawozdania finansowego GIOVANNI Fundusz Inwestycyjny Zamknięty (dalej:
„Fundusz”) z siedzibą w Krakowie, na które składa się wprowadzenie do sprawozdania finansowego, zestawienie lokat oraz bilans sporządzony na dzień 31.12.2016 r., rachunek wyniku z operacji, zestawienie zmian w aktywach netto oraz rachunek przepływów pieniężnych za rok obrotowy od 01.01.2016 r. do 31.12.2016 r., a także dodatkowe informacje i objaśnienia.
Odpowiedzialność Zarządu oraz Rady Nadzorczej Forum Towarzystwa Funduszy Inwestycyjnych Spółka Akcyjna Zarząd Forum Towarzystwa Funduszy Inwestycyjnych Spółka Akcyjna (dalej Forum TFI S.A.) jest odpowiedzialny za sporządzenie, na pod-
stawie prawidłowo prowadzonych ksiąg rachunkowych, sprawozdania finansowego i za jego rzetelną prezentację zgodnie z ustawą z dnia 29 września 1994 r. o rachunkowości (Dz. U. z 2016 r., poz. 1047, z późn. zm.), zwanej dalej „ustawą o rachun- kowości”, wydanymi na jej podstawie przepisami wykonawczymi oraz innymi obowiązującymi przepisami prawa. Zarząd Forum TFI S.A. jest również odpowiedzialny za kontrolę wewnętrzną, którą uznaje za niezbędną dla sporządzenia sprawozdanie finansowego niezawierającego istotnego zniekształcenia spowodowanego oszustwem lub błędem.
Zgodnie z ustawą o rachunkowości, Zarząd oraz członkowie Rady Nadzorczej Forum TFI S.A. są zobowiązani do zapewnienia, aby sprawozdanie finansowe spełniało wymagania przewidziane w ustawie o rachunkowości.
Odpowiedzialność Biegłego Rewidenta
Jesteśmy odpowiedzialni za wyrażenie opinii o tym sprawozdaniu finansowym na podstawie przeprowadzonego przez nas badania.
Badanie przeprowadziliśmy stosownie do postanowień;
1. rozdziału 7 ustawy o rachunkowości;
2. Krajowych Standardów Rewizji Finansowej w brzmieniu Międzynarodowych Standardów Badania przyjętych uchwałą nr 2783/52/2015 Krajowej Rady Biegłych Rewidentów z dnia 10 lutego 2015 r. z późn. zm.
Standardy te wymagają przestrzegania wymogów etycznych oraz zaplanowania i przeprowadzenia badania w taki sposób, aby uzyskać wystarczająca pewność, że sprawozdanie finansowe nie zawiera istotnego zniekształcenia.
Badanie polegało na przeprowadzeniu procedur służących uzyskaniu dowodów badania kwot i ujawnień w sprawozdaniu finansowym. Dobór procedur zależy od naszego osądu, w tym od oceny ryzyka istotnego zniekształcenia sprawozdania finansowego spowodowanego oszustwem lub błędem. Dokonując oceny tego ryzyka, wzięliśmy pod uwagę działanie kontroli wewnętrznej, w zakresie dotyczącym sporządzania i rzetelnej prezentacji przez jednostkę sprawozdania finansowego, w celu zaprojektowania odpowiednich w danych okolicznościach procedur badania, nie zaś wyrażenia opinii o skuteczności kontroli wewnętrznej Funduszu. Badanie obejmowało także ocenę odpowiedniości przyjętych zasad (polityki) rachunkowości, racjo- nalności ustalonych przez Zarząd wartości szacunkowych, jak również ocenę ogólnej prezentacji sprawozdania finansowego.
Uważamy, że uzyskane przez nas dowody badania stanowią wystarczającą i odpowiednią podstawę do wyrażenia przez nas opinii z badania.
Opinia
Naszym zdaniem zbadane sprawozdanie finansowe:
1. przekazuje jasny i rzetelny obraz sytuacji majątkowej i finansowej Funduszu na dzień 31.12.2016 r. oraz jego wynik finansowy za rok obrotowy od 01.01.2016 r. do 31.12.2016 r., zgodnie z mającymi zastosowanie przepisami ustawy o rachunkowości i przyjętymi zasadami (polityką) rachunkowości,
2. zostało sporządzone na podstawie prawidłowo prowadzonych ksiąg rachunkowych,
3. jest zgodne co do formy i treści z obowiązującymi przepisami prawa i postanowieniami statutu Funduszu.
Sprawozdanie na temat innych wymogów prawa i regulacji
Informacje zawarte w liście Zarządu Forum TFI S.A. skierowanym do Uczestników Funduszu, zaczerpnięte bezpośrednio ze sprawozdania finansowego objętego badaniem, są z nim zgodne,
Do sprawozdania finansowego zostało dołączone oświadczenie Depozytariusza o zgodności danych dotyczących stanów aktywów Funduszu ze stanem faktycznym.
Kluczowy Biegły Rewident Aleksandra Sasin
nr ewid. 12728 przeprowadzający badanie w imieniu UHY ECA Audyt
Spółka z ograniczoną odpowiedzialnością Sp.k.
nr ewid. 3115
Kraków, 20.03.2017 r.
Uchwała Nr 02/04/2017 z dnia 24 kwietnia 2017 r.
Zgromadzenia Inwestorów GIOVANNI FIZ z siedzibą w Krakowie
w sprawie zatwierdzenia sprawozdania finansowego GIOVANNI FIZ za okres od 01 stycznia 2016 roku do 31 grudnia 2016 roku
§ 1
Zgromadzenie Inwestorów GIOVANNI FIZ, działając na podstawie art. 144 ust. 6 ustawy z dnia 27 maja 2004 r. o funduszach inwestycyjnych i zarządzaniu alternatywnymi funduszami inwestycyjnymi (Dz. U. z 2016 r., poz. 1896 z późn. zm.), po zapo- znaniu się z treścią rocznego sprawozdania finansowego GIOVANNI FIZ sporządzonego za okres od dnia 1 stycznia 2016 r.
do dnia 31 grudnia 2016 r. wraz z raportem i opinią biegłego rewidenta, na które składają się:
a) wprowadzenie do sprawozdania finansowego;
b) zestawienie lokat według stanu na dzień 31 grudnia 2016 roku o wartości 200.998 tys. złotych;
c) bilans sporządzony na dzień 31 grudnia 2016 roku który wykazuje aktywa netto i kapitały w kwocie 201.881 tys. złotych;
d) rachunek wyniku z operacji za rok obrotowy od 1 stycznia 2016 roku do 31 grudnia 2016 roku wykazujący dodatni wynik z operacji w wysokości 7.037 tys. złotych;
e) zestawienie zmian w aktywach netto za rok obrotowy od 1 stycznia. 2016 roku do 31 grudnia 2016 roku wykazujące wzrost aktywów netto o kwotę 7.037 tys. złotych;
f) rachunek przepływów pieniężnych za rok obrotowy od 1 stycznia 2016 roku do 31 grudnia 2016 roku wykazujący wzrost stanu środków pieniężnych o kwotę 782 tys. złotych;
g) noty objaśniające i informacja dodatkowa,
zatwierdza roczne sprawozdanie finansowe GIOVANNI FIZ za okres od dnia 1 stycznia 2016 roku do dnia 31 grudnia 2016 roku w wersji mu przedstawionej.
§ 2 Uchwała wchodzi w życie z chwilą powzięcia.
